30年IRR達(dá)6.5%，穩(wěn)居全港第一梯隊(duì)；557極致提領(lǐng)規(guī)則，交完5年保費(fèi)，第5年就能領(lǐng)7%終身現(xiàn)金流，全港唯一不斷單；雙重貨幣戶口、保單拆分、財(cái)富管家……多項(xiàng)功能市場首創(chuàng)。

看起來近乎完美，但財(cái)富傳三代是個(gè)技術(shù)活，任何產(chǎn)品都不能只看亮點(diǎn)。

今天我從收益、提領(lǐng)、功能三個(gè)維度拆解這款"爆單王"，也會(huì)把它的短板攤開講清楚，幫你判斷它是否真正契合你的傳承規(guī)劃。

收益能力：30年6.5%復(fù)利，穩(wěn)居第一梯隊(duì)

先看收益，這是所有儲(chǔ)蓄險(xiǎn)的基本功。

以5年繳、年交6萬美元為例，安盛「盛利2」預(yù)計(jì)7年回本。之后的增長曲線相當(dāng)漂亮：

· 第10年，現(xiàn)價(jià)39.6萬美金，預(yù)期IRR達(dá)3.52%，翻至1.32倍

· 第20年，現(xiàn)價(jià)83.27萬美金，預(yù)期IRR達(dá)5.82%，翻至2.78倍

· 第30年，現(xiàn)價(jià)175.53萬美金，預(yù)期IRR登頂6.5%，翻至5.85倍

第30年達(dá)到6.5%復(fù)利，僅次于保誠28年達(dá)成的速度。對(duì)比永明、周大福等保司，甚至能拉開10年以上的差距。

整體來看，「盛利2」的現(xiàn)金價(jià)值增長速度非常快，實(shí)現(xiàn)每10年現(xiàn)金價(jià)值翻倍。對(duì)比整個(gè)市場，都是綜合各個(gè)階段收益最均衡的頂尖產(chǎn)品，整體收益表現(xiàn)保持在前三。

對(duì)于做長期傳承規(guī)劃的家庭來說，這個(gè)增長速度意味著財(cái)富可以跨越代際持續(xù)增值，別讓財(cái)富在傳承中縮水，首先得讓它持續(xù)長大。

提領(lǐng)能力：557規(guī)則，市場唯一不斷單

如果說收益是基本功，那提領(lǐng)能力就是「盛利2」真正拉開差距的地方。

產(chǎn)品支持多種提領(lǐng)策略，從保守到極致，滿足不同家庭的現(xiàn)金流需求。最引人注目的是市場唯一的"557提取"規(guī)則：5年繳費(fèi)，第5年即可提取7%至終身，不斷單。而且最低投保額也能行使這個(gè)權(quán)利。

除了557，還支持5-10-9、5-15-13等靈活提取方式，可以根據(jù)家庭實(shí)際需求調(diào)整節(jié)奏。

舉個(gè)具體例子：10萬美元×5年繳，557提領(lǐng)下，第5年末起每年提取35,000美元。

到第19年，累計(jì)領(lǐng)回52.2萬美元，相當(dāng)于領(lǐng)回了全部本金。此時(shí)保單里還剩將近56.3萬，總收益已經(jīng)超過本金兩倍。

提完之后，剩余收益幾乎領(lǐng)先市場所有產(chǎn)品。尤其是早期、大額提領(lǐng)的情況下，還會(huì)拉開更大的收益差距。

這個(gè)設(shè)計(jì)對(duì)傳承規(guī)劃特別友好——父母可以持續(xù)領(lǐng)取現(xiàn)金流作為養(yǎng)老補(bǔ)充，同時(shí)保單繼續(xù)增值留給下一代。提前規(guī)劃才能從容傳承，這種"邊領(lǐng)邊漲"的模式，正是信托+保險(xiǎn)組合的核心邏輯。

功能創(chuàng)新：雙重貨幣+財(cái)富管家，全場景覆蓋

除了收益和提領(lǐng)，「盛利2」在功能設(shè)計(jì)上也頗具創(chuàng)新，多項(xiàng)功能均為市場首創(chuàng)或領(lǐng)先。這些功能看起來是"附加值"，但對(duì)于做財(cái)富傳承的家庭來說，可能才是真正的核心價(jià)值。

保單拆分：第一個(gè)保單周年日起即可操作，市場最早，不限次數(shù)。這意味著一張大保單可以根據(jù)傳承需要，拆分給多個(gè)子女或受益人，靈活分配家族資產(chǎn)。

自由轉(zhuǎn)換貨幣：支持9種保單貨幣（加元、美元、英鎊、歐元、人民幣、澳元、港元、澳門幣、新加坡元），0手續(xù)費(fèi)，保單持有人可從第三個(gè)保單周年日起自由切換。

對(duì)于有海外資產(chǎn)配置需求的家庭，這個(gè)功能相當(dāng)實(shí)用。子女留學(xué)、海外置業(yè)、移民規(guī)劃，不同階段可能需要不同貨幣，一張保單就能靈活應(yīng)對(duì)。

財(cái)富管家：這是我認(rèn)為最值得關(guān)注的功能。保單持有人可以同時(shí)設(shè)定最多3位收款人，從第3個(gè)保單周年日起，可預(yù)設(shè)指示為他們提供穩(wěn)定資金流。

說白了，這就是一個(gè)"類信托"功能。你可以提前設(shè)定：每年給大兒子多少、給女兒多少、給父母多少，保險(xiǎn)公司按你的指示自動(dòng)派發(fā)。不需要額外設(shè)立信托，就能實(shí)現(xiàn)定向傳承。

2025年全國人大將遺產(chǎn)稅法列為"加強(qiáng)調(diào)研論證"立法項(xiàng)目，參考其他稅種立法流程，預(yù)計(jì)2-5年內(nèi)可能落地。遺產(chǎn)稅遲早會(huì)來，而這種"財(cái)富管家+定向派發(fā)"的模式，正是提前規(guī)避稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的有效工具。

雙重貨幣戶口：第5年起，可開設(shè)第二個(gè)貨幣賬戶，市場首創(chuàng)。相當(dāng)于一份保單同時(shí)運(yùn)作兩種貨幣，主要貨幣戶口和環(huán)球貨幣戶口之間可以雙向調(diào)配資金。

特級(jí)身故賠償：保單生效3年后，若被保人于60歲或60歲之前身故，可獲已繳標(biāo)準(zhǔn)保費(fèi)的30%作為額外賠償。其他公司通常只有5%，這個(gè)差距相當(dāng)大。

這些功能組合起來，覆蓋了跨境資產(chǎn)配置、子女教育金、養(yǎng)老金補(bǔ)充、家族信托傳承等多種場景。信托+保險(xiǎn)是標(biāo)配，「盛利2」某種程度上把兩者的功能做了整合。

產(chǎn)品瑕疵：保證回本慢，適合誰？

說完亮點(diǎn)，必須講清楚短板。如同所有金融產(chǎn)品一樣，安盛「盛利2」并非完美無缺。

最明顯的問題是：保證收益部分相對(duì)較低。

以5年繳費(fèi)為例，保證現(xiàn)金價(jià)值的增長較為緩慢，保證回本時(shí)間需要25年，保證部分的長期收益率峰值僅為0.23%左右。

這一設(shè)計(jì)源于產(chǎn)品"低保證+高分紅"的結(jié)構(gòu)定位——通過降低保證部分，將更多潛在收益空間分配給了非保證的分紅部分。

對(duì)于追求絕對(duì)確定性的保守型投資者，這一點(diǎn)可能成為決策障礙。

但客觀來說，香港保險(xiǎn)的保證部分收益都只占極小部分，更重要的是公司的分紅實(shí)現(xiàn)率和投資能力。若你更看重分紅潛力而非保底收益，且能接受長線投資周期，「盛利2」的瑕疵影響有限。

背后巨頭：安盛200年實(shí)力背書

既然保證部分低，分紅能否兌現(xiàn)就成了核心問題。這就要看背后公司的實(shí)力了。

安盛是全球最大的保險(xiǎn)集團(tuán)，也是世界領(lǐng)先的保險(xiǎn)及資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)。1817年在法國成立，至今已穩(wěn)健發(fā)展200多年。

資產(chǎn)規(guī)模6840億美元，差不多是友邦、保誠、永明加起來的總和，相當(dāng)于香港金融管理局外匯基金（全球第五大主權(quán)基金）的2.6倍。

更重要的是，安盛是世界G20評(píng)選出的9家"大而不能倒"的保險(xiǎn)公司之一。償付能力充足率為227%，標(biāo)普評(píng)級(jí)AA-，穆迪評(píng)級(jí)Aa3，惠譽(yù)評(píng)級(jí)AA。

分紅實(shí)現(xiàn)率方面，2025年安盛一共公布了35款產(chǎn)品，平均分紅實(shí)現(xiàn)率為95%。其中接近8成的產(chǎn)品，分紅實(shí)現(xiàn)率高于70%。

最關(guān)鍵的數(shù)據(jù)：14款分紅時(shí)間超過10年及以上的產(chǎn)品，10年+保單分紅實(shí)現(xiàn)率為82%，非常穩(wěn)健。

多數(shù)產(chǎn)品的分紅實(shí)現(xiàn)率保持穩(wěn)定，10年期以上保單的平均實(shí)現(xiàn)率亮眼，這也為「盛利2」的長期表現(xiàn)提供了一定參考依據(jù)。

對(duì)于做財(cái)富傳承規(guī)劃的家庭來說，公司的長期穩(wěn)定性比短期收益更重要。200年歷史、"大而不能倒"的定位、穩(wěn)健的分紅兌現(xiàn)記錄，這些才是信托+保險(xiǎn)組合的底層保障。

寫在最后：這款產(chǎn)品適合你嗎？

安盛「盛利2」是一款特點(diǎn)鮮明的長期儲(chǔ)蓄險(xiǎn)，在收益潛力、提領(lǐng)靈活性和功能創(chuàng)新方面確實(shí)表現(xiàn)出色。

但港險(xiǎn)配置的核心從來不是追逐爆款，而是基于自身風(fēng)險(xiǎn)承受能力、財(cái)務(wù)目標(biāo)和時(shí)間跨度的理性匹配。

如果你追求絕對(duì)保底、短期要用錢，它可能不適合你。如果你做的是10年、20年甚至跨代際的財(cái)富規(guī)劃，看重分紅潛力和傳承功能，「盛利2」確實(shí)是目前市場上的強(qiáng)勁選項(xiàng)。

在選擇任何產(chǎn)品前，了解其底層邏輯、看清其設(shè)計(jì)特點(diǎn)，才能做出真正適合自己的決策。