安盛「盛利2」就是在這個背景下火起來的。

上市以來咨詢量飆升，老客戶追購，業(yè)內(nèi)稱它為"港險提領(lǐng)天花板"。30年IRR達6.5%，穩(wěn)居全港第一梯隊；557提領(lǐng)規(guī)則更是全港唯一——交完5年保費，第5年就能領(lǐng)7%終身現(xiàn)金流，不斷單。

但作為服務(wù)過200+家庭養(yǎng)老規(guī)劃的顧問，我必須先潑盆冷水：

這款產(chǎn)品有個瑕疵，不適合所有人。

在你被收益數(shù)字吸引之前，先把這個風險看清楚。

爆款背后的真相：先看清這個瑕疵再決定

做養(yǎng)老規(guī)劃這些年，我見過太多人被"高收益"沖昏頭腦，買完才發(fā)現(xiàn)產(chǎn)品邏輯和自己需求對不上。

安盛「盛利2」確實是好產(chǎn)品，但它并非完美無缺。

最大的瑕疵是：保證收益部分相對較低。

這不是我危言聳聽，看數(shù)據(jù)說話。

以5年繳費為例，保證現(xiàn)金價值的增長非常緩慢。如果只看保證部分，回本時間需要25年。更關(guān)鍵的是，保證部分的長期收益率峰值僅為0.23%左右。

0.23%是什么概念？

還不如銀行定期存款。

這張圖很直觀。橫向?qū)Ρ仁忻嫔现髁鞲垭U儲蓄產(chǎn)品，安盛「盛利2」的保證回本年限、保證峰值IRR確實不占優(yōu)勢。

為什么會這樣？

這源于產(chǎn)品"低保證+高分紅"的結(jié)構(gòu)定位。安盛把更多潛在收益空間分配給了非保證的分紅部分，相應(yīng)地壓低了保證收益。

說白了，這是一款"搏分紅"的產(chǎn)品。

對于追求絕對確定性的保守型投資者，這一點可能成為決策障礙。

養(yǎng)老規(guī)劃，最怕的就是中途斷糧。如果你是那種"必須100%確定能拿到多少錢"的人，看到這里可以先停一停，想想這個風險你能不能接受。

但如果你能接受"低保證換高預(yù)期"的邏輯，繼續(xù)往下看——我會告訴你，為什么這么多人明知這個瑕疵，還是選擇追購。

但為什么還有這么多人追購？三大核心優(yōu)勢

2025年香港保險圈最火爆的關(guān)鍵詞，非安盛「盛利」系列莫屬。

咨詢量飆升、老客戶追購，這不是營銷話術(shù)，是真實的市場反應(yīng)。

為什么？

因為對于養(yǎng)老規(guī)劃來說，「盛利2」解決了三個核心痛點：

第一，預(yù)期收益夠高。 30年IRR達6.5%，穩(wěn)居全港第一梯隊。錢放得越久，復(fù)利效應(yīng)越明顯。

第二，提領(lǐng)規(guī)則夠靈活。 557提領(lǐng)是全港唯一——交完5年保費，第5年就能領(lǐng)7%終身現(xiàn)金流，不斷單。養(yǎng)老金要能活到老領(lǐng)到老，這個規(guī)則完美契合。

第三，功能夠全面。 雙重貨幣戶口、保單拆分、財富管家……滿足財富傳承全場景需求。

這三個優(yōu)勢加在一起，就是為什么它被稱為"港險提領(lǐng)天花板"。

接下來，我一個一個拆給你看。

優(yōu)勢一：預(yù)期收益天花板，30年翻5.85倍

先看收益數(shù)據(jù)。

以5年繳、年交6萬美金（總保費30萬美金）為例：

• 第7年：預(yù)計回本

• 第10年：現(xiàn)價39.6萬美金，預(yù)期IRR達3.52%，單利3.2%，翻至1.32倍

• 第20年：現(xiàn)價83.27萬美金，預(yù)期IRR達5.82%，單利8.9%，翻至2.78倍

• 第30年：現(xiàn)價175.53萬美金，預(yù)期IRR登頂6.5%，單利16.2%，翻至5.85倍

30萬變175萬，30年翻5.85倍。

這個收益水平在全港是什么位置？

第30年達到6.5%復(fù)利，僅次于保誠28年達標。對比永明、周大福等保司，能拉開10年以上的差距。

對比整個市場看，「盛利2」都是綜合各個階段收益最均衡的頂尖產(chǎn)品，整體收益表現(xiàn)保持在前三。

整體來看，現(xiàn)金價值增長速度非常快，實現(xiàn)每10年現(xiàn)金價值翻倍，助力財富快速累積。

對于養(yǎng)老規(guī)劃來說，這意味著什么？

假設(shè)你40歲開始投保，70歲時保單價值翻了5倍以上。即使延遲退休到63歲，你的養(yǎng)老金池子也有足夠的厚度支撐后半生。

優(yōu)勢二：557提領(lǐng)規(guī)則，市場獨一份

收益高是一回事，能不能靈活取出來是另一回事。

退休后的現(xiàn)金流比收益率更重要。別等到60歲才發(fā)現(xiàn)錢取不出來。

這就是「盛利2」最引人注目的亮點——557提領(lǐng)規(guī)則。

557提領(lǐng)，聽著簡單，背后門道很多。

所謂557，就是：5年繳費，第5年即可提取7%至終身，不斷單。

這是市場唯一的規(guī)則。更關(guān)鍵的是，最低投保額也能行使，不是高凈值客戶的專屬。

除了557，還支持5-10-9、5-15-13等靈活提取方式，滿足不同階段的現(xiàn)金流需求。

舉個具體例子。

以10萬美元×5年繳（總保費50萬美元）為例，557提領(lǐng)下，第5年末起，每年提取35,000美元：

• 第19年：累計領(lǐng)回52.2萬美元，已經(jīng)領(lǐng)回全部本金

• 此時保單里還剩將近56.3萬美元

• 總收益已經(jīng)超過本金兩倍

本金領(lǐng)完了，保單里還有56萬在繼續(xù)滾。

這就是為什么我說，養(yǎng)老金要能活到老領(lǐng)到老。557提領(lǐng)完美解決了"退休后現(xiàn)金流"的痛點。

單從"剩余現(xiàn)價（預(yù)期）"這個角度來看，安盛「盛利2」的綜合提領(lǐng)表現(xiàn)更優(yōu)。提完之后，剩余收益幾乎領(lǐng)先市場所有產(chǎn)品。尤其是早期、大額提領(lǐng)的情況下，還會拉開更大的收益差距。

優(yōu)勢三：功能創(chuàng)新全場景，不只是收益工具

除了收益和提領(lǐng)，「盛利2」在功能設(shè)計上也頗具創(chuàng)新，多項功能均為市場首創(chuàng)或領(lǐng)先。

1. 雙重貨幣戶口（市場首創(chuàng)）

第5年起，可開設(shè)第二個貨幣賬戶，相當于一份保單同時運作兩種貨幣。

這對跨境資產(chǎn)配置特別有用。美元賬戶做主力增值，人民幣賬戶做日常提取，兩邊資金可以雙向調(diào)配。

2. 財富管家（市場首創(chuàng)）

保單持有人可以同時設(shè)定最多3位收款人，自主入息。第3個保單周年日起，可預(yù)設(shè)指示為3位收款人提供穩(wěn)定資金流。

什么意思？

你可以設(shè)定：每月自動給父母打5000美元養(yǎng)老金，給孩子打3000美元生活費，給自己留2000美元零花錢。系統(tǒng)自動執(zhí)行，不用每次手動操作。

3. 保單拆分（市場最早）

第一個保單周年日起即可拆分，不限次數(shù)。

一張大保單拆成幾張小保單，分給不同子女，方便財富傳承。

4. 自由轉(zhuǎn)換貨幣

支持9種保單貨幣：加元、美元、英鎊、歐元、人民幣、澳元、港元、澳門幣、新加坡元。

從第三個保單周年日起，0手續(xù)費自由轉(zhuǎn)換。

5. 特級身故賠償

保單生效3年后，若被保人于60歲或60歲之前身故，可獲已繳標準保費的30%作為額外賠償。

其他公司通常只有5%，安盛給到30%，差距明顯。

這些功能加在一起，適用多種場景：跨境資產(chǎn)配置、子女教育金、養(yǎng)老金補充、家族信托傳承……

「盛利2」不只是一個收益工具，而是一套完整的財富管理方案。

低保證高分紅，安盛憑什么讓人放心？

看到這里，你可能還有一個疑慮：

保證收益那么低，分紅真的能兌現(xiàn)嗎？

這就涉及到公司實力的問題了。

香港保險的保證部分收益都只占極小部分，更重要的是公司的分紅實現(xiàn)率和投資能力。

安盛憑什么讓人放心？

先看公司背景。

安盛是全球最大的保險集團，也是世界領(lǐng)先的保險及資產(chǎn)管理機構(gòu)。1817年在法國成立，至今已穩(wěn)健發(fā)展200多年。

資產(chǎn)規(guī)模6840億美元，差不多是友邦、保誠、永明加起來的總和。相當于香港金融管理局外匯基金（全球第五大主權(quán)基金）的2.6倍。

還是世界G20評選出的9家"大而不能倒"的保險公司之一。

償付能力充足率為227%，標普評級AA-，穆迪評級Aa3，惠譽評級AA。

再看分紅實現(xiàn)率。

2025年安盛一共公布了35款產(chǎn)品，平均分紅實現(xiàn)率為95%。最低值為28%（來自一款危疾保障型產(chǎn)品，不代表整體水平），最高值為117%。

接近8成的產(chǎn)品，分紅實現(xiàn)率高于70%。

更關(guān)鍵的是，有14款分紅時間超過10年及以上的產(chǎn)品，10年+保單分紅實現(xiàn)率為82%，非常穩(wěn)健。

多數(shù)產(chǎn)品的分紅實現(xiàn)率保持穩(wěn)定，10年期以上保單的平均實現(xiàn)率亮眼，這也為「盛利2」的長期表現(xiàn)提供了一定參考依據(jù)。

作為全球領(lǐng)先的保險集團，安盛分紅實現(xiàn)率非常穩(wěn)健。

這就是為什么很多人明知保證收益低，還是選擇安盛——因為他們相信安盛的投資能力和分紅兌現(xiàn)能力。

結(jié)論：瑕疵影響誰？適合誰？

最后，回到最開始的問題：安盛「盛利2」的瑕疵，到底影響誰？

如果你是這類人，可能要慎重考慮：

• 極度保守，必須100%確定能拿到多少錢

• 短期需要用錢，無法接受25年保證回本周期

• 對分紅機制不信任，只看保證收益

但如果你是這類人，「盛利2」的瑕疵影響有限：

• 更看重分紅潛力而非保底收益

• 能接受長線投資周期（10年以上）

• 需要退休后穩(wěn)定現(xiàn)金流，認可557提領(lǐng)邏輯

• 信任安盛的投資能力和分紅兌現(xiàn)記錄

若你追求資產(chǎn)的極致增長潛力、海外資產(chǎn)配置，安盛「盛利2」依然是強勁引擎。

港險配置的核心從來不是追逐爆款，而是基于自身風險承受能力、財務(wù)目標和時間跨度的理性匹配。

在選擇任何產(chǎn)品前，了解其底層邏輯、看清其設(shè)計特點，才能做出真正適合自己的決策。

大賀說點心里話

說了這么多產(chǎn)品分析，其實還有一件事比選產(chǎn)品更重要——怎么買、在哪買，差距可能比你想象的大得多。