環(huán)宇盈活vs星河尊享2兩款港險(xiǎn)頂流正面PK選錯(cuò)多虧幾十萬(wàn)

2026-03-10 11:02 來(lái)源：網(wǎng)友分享

考試報(bào)名

友邦環(huán)宇盈活和永明星河尊享2都是2025年香港保險(xiǎn)儲(chǔ)蓄險(xiǎn)頂流，但選錯(cuò)可能多虧幾十萬(wàn)。環(huán)宇盈活靜態(tài)收益全程碾壓，第30年預(yù)期IRR達(dá)6.5%，適合長(zhǎng)期持有；星河尊享2動(dòng)態(tài)收益稱王，提取后賬戶價(jià)值反超，且獨(dú)有真貨幣轉(zhuǎn)換功能。買(mǎi)港險(xiǎn)前不搞清楚這兩款的坑，小心踩雷后悔！

環(huán)宇盈活vs星河尊享2：兩款港險(xiǎn)頂流正面PK，選錯(cuò)多虧幾十萬(wàn)

你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險(xiǎn)9年。

最近后臺(tái)問(wèn)得最多的就是這兩款產(chǎn)品怎么選。

說(shuō)實(shí)話，這倆確實(shí)是2025年港險(xiǎn)儲(chǔ)蓄險(xiǎn)里的絕對(duì)頂流——友邦「環(huán)宇盈活」和永明「星河尊享2」。

我們來(lái)算一筆賬：

同樣50萬(wàn)美元，30年后環(huán)宇盈活變292萬(wàn)，星河尊享2變278萬(wàn)，差了14萬(wàn)美元。

但如果你中途要取錢(qián)用，情況又完全反過(guò)來(lái)。

今天我就用數(shù)據(jù)說(shuō)話，把這兩款產(chǎn)品扒個(gè)底朝天，告訴你到底該怎么選。

先說(shuō)結(jié)論：長(zhǎng)持選友邦，提取選永明

廢話不多說(shuō)，先給趕時(shí)間的朋友一個(gè)明確答案。

如果你的需求是長(zhǎng)期持有、快速增值——選友邦「環(huán)宇盈活」。

這款產(chǎn)品在靜態(tài)收益上幾乎全程碾壓，第30年就能摸到**6.5%**的預(yù)期IRR，這個(gè)速度在整個(gè)香港市場(chǎng)能排進(jìn)前三。

如果你的需求是靈活提取、邊存邊用——選永明「星河尊享2」。

一旦開(kāi)始提取，它的賬戶價(jià)值會(huì)越跑越快，提取后的收益水平全市場(chǎng)第一。

當(dāng)然，也可以既要又要，兩款綜合配置。

這兩款產(chǎn)品，不管是收益、功能還是保司背景，都是市場(chǎng)當(dāng)之無(wú)愧的第一梯隊(duì)。

去年內(nèi)地訪客赴港投保628億港元，其中93%以上買(mǎi)的都是儲(chǔ)蓄型保險(xiǎn)，而這兩款正是被選最多的產(chǎn)品之一。

下面我來(lái)一條條拆解，為什么我會(huì)給出這個(gè)結(jié)論。

論據(jù)一：靜態(tài)收益環(huán)宇盈活領(lǐng)先

先看不提取的情況，也就是「靜態(tài)收益」。

以0歲男孩、10萬(wàn)美元5年繳費(fèi)為例，看圖說(shuō)話：

環(huán)宇盈活與星河尊享2靜態(tài)收益對(duì)比表（0歲男性、10萬(wàn)美元5年繳費(fèi)）

數(shù)據(jù)不會(huì)騙人。

除了第20年兩款打個(gè)平手（星河尊享2預(yù)期IRR 5.72%，環(huán)宇盈活5.69%），其他時(shí)間段環(huán)宇盈活全程領(lǐng)跑：

第10年：環(huán)宇盈活現(xiàn)金價(jià)值65.98萬(wàn)美元，預(yù)期IRR 3.51%；星河尊享2是63.89萬(wàn)美元，IRR 3.10%
第30年：環(huán)宇盈活預(yù)期IRR達(dá)到6.5%，星河尊享2才6.31%
第40年：環(huán)宇盈活6.50%，星河尊享2 6.40%

這個(gè)差距有多大呢？

同樣50萬(wàn)美元本金，30年后環(huán)宇盈活多出來(lái)的錢(qián)，換算成人民幣就是近100萬(wàn)。

而且環(huán)宇盈活第30年就能摸到**6.5%**的增值天花板，這個(gè)速度在整個(gè)香港保險(xiǎn)市場(chǎng)能排到前三名。

星河尊享2呢？

要到第50年才能達(dá)到同樣水平。

靜態(tài)收益這一局，環(huán)宇盈活完勝。

論據(jù)二：動(dòng)態(tài)收益星河尊享2稱王

但如果你打算中途取錢(qián)用，情況就完全不一樣了。

還是10萬(wàn)美元5年交，從第6年開(kāi)始每年提取總保費(fèi)的6%（也就是3萬(wàn)美元），看看賬戶里還剩多少：

環(huán)宇盈活與星河尊享2動(dòng)態(tài)收益對(duì)比表（每年提取6%）

從第13年開(kāi)始，星河尊享2的賬戶剩余價(jià)值就開(kāi)始反超環(huán)宇盈活。

而且差距越拉越大。

到第31年，星河尊享2的預(yù)期復(fù)利就能達(dá)到6.5%，并且一直保持。

而環(huán)宇盈活在持續(xù)提取的情況下，第100年預(yù)期IRR也才6.22%。

我們來(lái)算一筆賬：

假設(shè)你活到100歲，累計(jì)提取了195萬(wàn)美元。

這時(shí)候星河尊享2賬戶里還剩5788萬(wàn)美元，環(huán)宇盈活只剩3750萬(wàn)美元——差了2000多萬(wàn)美元。

為什么差這么多？

主要是星河尊享2的復(fù)歸紅利賬戶占比非常高，這部分紅利一旦派發(fā)就鎖定了，不會(huì)因?yàn)槟闾崛《s水。

動(dòng)態(tài)收益這一局，星河尊享2稱王。

這也是為什么我說(shuō)：長(zhǎng)持選友邦，提取選永明。

論據(jù)三：友邦分紅更穩(wěn)，市占更高

產(chǎn)品收益好不好是一回事，能不能兌現(xiàn)又是另一回事。

所以我們還得看保司的實(shí)力和分紅實(shí)現(xiàn)率。

先說(shuō)友邦。

它的股東陣容堪稱豪華：

友邦保險(xiǎn)股東持股排名表

貝萊德集團(tuán)持股6.02%、美國(guó)資本公司5.12%、先鋒集團(tuán)4.22%、紐約梅隆銀行3.37%、摩根大通集團(tuán)2.07%——清一色萬(wàn)億美元級(jí)別的全球資管巨頭。

這樣的股東能給友邦提供頂級(jí)的投資經(jīng)驗(yàn)和資源。

再看分紅實(shí)現(xiàn)率：

友邦分紅實(shí)現(xiàn)率表

2025年友邦公布了63款產(chǎn)品的分紅實(shí)現(xiàn)率，過(guò)往所有產(chǎn)品最低都在64%以上，最高能做到169%，平均值93.1%。

10年以上的老保單有38款，長(zhǎng)期平均實(shí)現(xiàn)率86%。

在我統(tǒng)計(jì)的12家香港主流保司里，友邦的分紅穩(wěn)定性排第一梯隊(duì)。

而且是第一梯隊(duì)里唯一的非中資保司。

向下波動(dòng)小，上限又高，非常難得。

市場(chǎng)也用腳投票了。

2025年一季度，友邦總保費(fèi)82億港元，在非銀行系保險(xiǎn)公司里排第2名，市場(chǎng)占有率8.8%：

2025年一季度香港非銀行類保險(xiǎn)公司總保費(fèi)排名

在保司層面，友邦憑借更高的市占率和更穩(wěn)定的分紅表現(xiàn)，略勝一籌。

論據(jù)四：永明貨幣轉(zhuǎn)換獨(dú)步市場(chǎng)

但永明也有自己的殺手锏——真貨幣轉(zhuǎn)換。

什么叫「真貨幣轉(zhuǎn)換」？

目前整個(gè)香港市場(chǎng)，只有永明能做到這一點(diǎn)：

轉(zhuǎn)換前后保單不變、收益一致，不設(shè)調(diào)整基數(shù)，不需要產(chǎn)生額外費(fèi)用。

星河尊享2四種貨幣保單回報(bào)相同說(shuō)明

星河尊享2支持美元、人民幣、加元、澳元四種貨幣保單回報(bào)完全相同。

這意味著什么？

2025年人民幣對(duì)美元匯率從年初7.30升到年末6.99，全年升值約4.6%。

匯率波動(dòng)這么大，如果你的保單能自由切換貨幣，而且不損失收益，那靈活性就太強(qiáng)了。

永明的底氣來(lái)自它160年的分紅歷史和強(qiáng)大的投資體系：

永明金融五大資管公司團(tuán)隊(duì)實(shí)力介紹

旗下5大資管公司——MFS（超5560億美元）、SLC（580億加元）、CRESCENT（550億加元）、BGO（440億加元）、InfraRed（170億加元），分別聚焦股票、固收、實(shí)物資產(chǎn)、地產(chǎn)、另類資產(chǎn)不同領(lǐng)域。

永明成立于1865年，比加拿大政府還早，經(jīng)歷過(guò)一戰(zhàn)二戰(zhàn)。

但160年間分紅從未間斷。

永明2024年度總分紅實(shí)現(xiàn)率表