你好，我是大賀。

2025年5月20日，六大國有銀行第七次下調存款利率。1年期定存降到0.95%，5年期只有1.3%，活期更是低到0.05%。

錢放在哪里更安全？這是我最近被問得最多的問題。

胡潤百富的數據顯示，45%的高凈值人群已經配置了境外金融產品，其中境外保險占比28%，排名第一。香港更是占了投資目的地的52%。

聰明錢已經在行動了。

但港險產品那么多，公司那么雜，到底該怎么選？今天我把2026年最新的港險榜單整理出來，從公司實力到產品收益，一次性講透。

買港險最怕什么？分紅不兌現

很多人問我：大賀，港險收益看起來很高，但分紅真的能拿到嗎？

這個擔心不是多余的。

港險的收益分兩部分：保證收益和非保證收益（分紅）。保證的部分白紙黑字寫在合同里，一定給你。

但分紅那部分，是要看保險公司的投資能力和分紅意愿的。

這筆賬我幫你算：如果一款產品承諾的預期收益是6.5%，但分紅實現率只有80%，你實際拿到手的收益就要打個折扣。

更可怕的是，有些公司的分紅實現率波動極大。

拿中銀人壽舉例，它的周年紅利實現率最低只有52%，最高102%。同樣一款產品，運氣好的年份能拿到承諾的全部分紅，運氣差的年份只能拿到一半。

如果分紅不好還硬提，那就是在透支保單的未來。

所以買港險，第一步不是看產品收益有多高，而是看這家公司的分紅實現率穩不穩。

哪些公司分紅最靠譜？

我統計了香港主流保險公司的分紅實現率數據，按表現分成了幾個梯隊。

第一梯隊：分紅實現率高且穩定

中國人壽穩居第一梯隊。作為央企國家隊出海的代表，在港經營40多年，歷史數據非常充足。分紅實現率長期保持在高位，波動很小。

第二梯隊：表現優秀，略有波動

安盛和永明都在這個梯隊。

安盛的分紅實現率在香港保司排行里能排到第二梯隊，整體表現不錯。從它2024年度的總分紅實現率表來看，智活系列在多個年份保持100%紅利實現率。

永明的表現也不差，儲蓄類產品周年紅利在96%-106%之間，保障類產品終期紅利穩定在100%。

從資產配置角度看，選分紅實現率穩定的公司，比追求那多出來的零點幾個百分點收益更重要。

畢竟你的錢要跑贏通脹，首先得保證能拿到手。

巨無霸公司：安盛的底氣

說到安盛，很多人可能不太了解這家公司。簡單說幾個數字：

• 成立于1817年，206年歷史
• 業務遍及全球51個國家
• 服務9300萬名客戶
• 管理資產超過76000億港元
• 福布斯全球2000強2023年排名第48位
• 全球最佳品牌2023年排名第44位

不管是從香港還是全世界的角度來看，安盛都是妥妥的巨無霸大集團。

為什么要強調公司背景？因為保險是一個長達幾十年的承諾。你今天買的保單，可能要30年、50年后才用到。

這期間公司的經營能力、投資能力、償付能力，直接決定了你的保單值不值錢。

綜合來看，安盛的實力在香港保險市場里確實是最強的那一檔。

別讓存款躺著貶值，但也別把錢交給一個你不了解的公司。

市場份額說明一切

除了看公司歷史和分紅實現率，還有一個很直觀的指標：市場份額。

2025年上半年香港非銀保險市場的數據出來了：

• 友邦：111億元標準保費，11.2%市場份額，排名第一
• 保誠：82億元，8.3%
• 國壽：78億元，7.9%
• 宏利：77億元，7.8%

友邦的公司實力和分紅實現率都是香港最好的，選它的產品完全不會出錯。

中國人壽作為央企國家隊保司出海的代表，在港經營了40多年，市場占有率在香港非銀保司里排前三。對于偏好中資背景的客戶來說，這是一個很好的選擇。

市場份額高意味著什么？意味著更多人用腳投票選擇了這家公司。 保險公司規模越大，投資的抗風險能力越強，分紅的穩定性也越有保障。

高收益榜：這三款收益最能打

公司選對了，再來看產品。

從資產配置角度看，收益是繞不開的話題。銀行1年期定存只有0.95%，你的錢要跑贏通脹，得找個收益更高的去處。

第一名：安盛盛利2

不管是保單10年、20年、30年，復利IRR一直處在市場前三左右的水平。前中后期收益很均衡，表現非常好。

第二名：友邦環宇盈活

收益僅次于安盛盛利2，每個階段收益表現也比較均衡，沒有明顯的短板。而且躉交情況下，前期收益更加突出，算是一個加分項。

第三名：中國人壽傲瓏盛世

收益表現跟前兩個頂流差距不大，基本是中資保險公司里最好的。

這三款產品，30年以上的預期IRR都能穩定在6.5%左右。對比銀行1.3%的5年期定存，差距是5倍以上。

這筆賬我幫你算：100萬放銀行5年，按1.3%算，5年后大概106.7萬。同樣100萬買港險，按6.5%復利算，30年后大概658萬。

時間越長，差距越大。

細分需求：保底、提領、養老怎么選

不是所有人都追求最高收益。有人要穩，有人要靈活提取，有人要規劃養老。

需要高保底的：立橋智選儲蓄保

如果你考慮短期儲蓄，這款是最佳選擇。在目前高達6%-7%的限時保費優惠下，5年的保證復利能做到**4.5%**左右。

優惠后保費93萬（優惠7萬），第5年保證IRR達4.57%。

注意：短期儲蓄受匯率影響比較大。如果你接下來看好人民幣而非美元，需要謹慎考慮。

需要長期保底的：太平洋人壽世代鑫享

長期保證到手復利高達2%，比內地產品的保證收益都高一大截。預期復利也不拉胯，長期能做到5.1%。穩健的不二之選。

需要規劃養老的：萬通富饒萬家

如果不考慮養老社區，這就是做養老規劃的最佳產品，沒有之一。它有三個核心優勢：

• 靈活性無敵：前期是儲蓄險高度增值，想領養老金可以一鍵切換產品到養老模式
• 養老金領得高且確定：領取水平是內地年金的3倍，而且是固定派發
• 領取方式多樣：有12種年金領取方式，抗通脹遞增領、夫妻聯合領、重疾雙倍領，不是花架子，每一種都很實用

人民幣保單：中資vs外資怎么選

最后說說人民幣保單的選擇。

如果你看好人民幣，大概率首選中資保司。傲瓏盛世就是中資保司人民幣保單里，從收益、提取、公司、分紅實現率來看，最好的一款。

而且它的人民幣保單收益，不比安盛盛利2和永明星河尊享2這樣的頂流差。三款產品40年及以上IRR均穩定在6.50%左右。

但如果你需要提領，盛利2和星河尊享2比傲瓏盛世表現要更好。而且這兩個產品，功能上要更豐富一點。

從資產配置角度看，人民幣和美元保單可以搭配持有。雞蛋不要放在一個籃子里，幣種也是一樣的道理。

大賀說點心里話

榜單看完了，但怎么買、去哪買，這里面的門道還有很多。同樣的產品，渠道不同，到手成本可能差出一大截。