你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年。

2025年1月1日，延遲退休正式落地了。

男職工退休年齡每4個月延遲1個月，最終延至63歲；2030年起最低繳費年限從15年提高至20年。

說白了，你得多干幾年，還得多交幾年。

但問題是，養老金夠不夠？

根據財政可持續性研究的數據，2025年養老基金當期缺口預計達1.1萬億元，90后退休時養老金替代率可能不足40%。

什么概念？你現在月薪2萬，退休后可能只拿8000。

養老這事，指望社保真不夠。

這時候有人說，國壽（海外）剛出了個新產品叫傲瓏盛世，央企背書，還能轉年金養老，是不是可以考慮？

今天就來扒一扒，這款產品到底值不值得買。

英式分紅是什么？和傲瓏創富有啥區別？

先說個很多人搞混的事。

傲瓏盛世出來后，不少人問我：這是不是傲瓏創富的替代品？

不是。

傲瓏創富屬于美式分紅產品，傲瓏盛世屬于英式分紅產品，兩者從產品架構到分紅邏輯都不一樣。

簡單說下區別：

• 美式分紅：每年直接發"利息"，也就是周年紅利，到手就是你的
• 英式分紅：紅利不直接派發，以保額增值的形式累計，收益潛力更大，但提前提取可能會打折

所以傲瓏創富下架了，也沒必要糾結。

傲瓏盛世和它根本不是一個賽道的產品，解決的需求完全不同。

國壽（海外）確實有在努力闖英式分紅賽道，新出的傲瓏盛世跟之前的產品比也算是挺有誠意的。

但誠意歸誠意，實力如何還得看數據。

收益表現：央企出品，質量有保障嗎？

我以0歲男孩、年交5萬美元、2年交10萬美元為例，對比了市面上熱門的2年交產品預期收益：

先說結論：傲瓏盛世的收益屬于第一梯隊。

30年內沒有產品的收益率能達到6.5%，這是個門檻。

那什么時候能達到6.5%？按時間排序：

• 永明萬年青星河尊享II：35年
• 富衛盈聚天下：36年
• 傲瓏盛世：40年
• 萬通富饒千秋：41年

傲瓏盛世40年達到6.5%，比最快的永明晚了5年，但也比很多產品快。

對于養老規劃來說，40年其實剛剛好——0歲開始存，40歲正好是事業巔峰期，收益率達到峰值后一直保持，等65歲退休時剛好派上用場。

延遲退休已經開始了，你的養老金準備好了嗎？

國壽內部對決：傲瓏盛世 vs 愛恒久

如果你已經鎖定國壽（海外），那問題來了：選傲瓏盛世還是愛恒久？

兩個都是英式分紅，直接看收益對比：

數據很清楚：

• 10年：兩者都是4.02%，打平
• 20年：愛恒久5.97%，傲瓏盛世5.83%，差0.14%
• 30年：愛恒久6.45%，傲瓏盛世6.38%，差0.07%
• 40年及以后：兩者都是6.5%，完全一樣

保單前40年，愛恒久的收益表現更好，但傲瓏盛世也差不了太多。

為什么會有這個差距？

愛恒久是一次性交清保費，保險公司能直接拿到全部資金去運作，投資上更占優勢。

傲瓏盛世分2年交，繳費壓力小一些，收益表現稍差一點也在情理之中。

說白了，這就是保險公司針對不同繳費能力的人給出的不同選擇。

一次性拿出10萬美元有壓力？那就選傲瓏盛世，分2年交，每年5萬美元，輕松很多。

收益差那么點，換來的是繳費靈活性，這筆賬算得過來。

提領+養老：轉年金權益了解一下

這是傲瓏盛世最讓我眼前一亮的地方。

退保的時候，你可以選擇一次性領完退保金額，也可以行使「轉年金權益」。

具體怎么玩？

受保人年滿65歲后，可以把保單的保證現金價值、復歸紅利、終期紅利及相關權益戶口總額轉換為年金，選擇10年或20年期每年領取。

注意幾個細節：

• 必須65歲以后才能轉
• 可以選10年期或20年期
• 申請需于相關保障周年日的30日前被公司接收

這個功能跟萬通富饒千秋的轉年金權益有點像，但不能活多久領多久，只能選固定年限。

不過話說回來，總歸是多了一種選擇。

為什么這個功能很重要？

根據安聯集團《2025年全球養老金報告》，全球養老金儲蓄缺口約51萬億美元，中國基本養老保險撫養比已降至2.65:1。

什么意思？2.65個在職的人養1個退休的人，壓力越來越大。

養老金缺口是真實存在的，不是嚇你。

傲瓏盛世的轉年金權益，正好可以在65歲退休時銜接上，作為社保養老金的補充。

假設你30歲開始存，年交5萬美元，2年交完。65歲時保單已經運作35年，按**6.5%**的復利計算，賬戶價值相當可觀。

這時候轉成年金，選20年期，每年領一筆，一直領到85歲。

這不就是給自己發退休工資嗎？

多繳多得是真的，但你得有地方繳。社保有上限，商業養老險沒有。

提領實測：長期持有不吃虧

光看轉年金還不夠，很多人買儲蓄險是為了中途提領，比如給孩子交學費、自己補充現金流。

我以常見的255提領模式（第5年起每年提取總保費的5%）為例，對比了幾款熱門產品的賬戶余額：

整體上賬戶余額表現比較好的分別是永明萬年青星河尊享II、富衛盈聚天下和萬通富饒千秋。

40年之前永明萬年青星河尊享II余額最亮眼，40年以后永明萬年青星河尊享II和萬通富饒千秋余額都一樣了。

那傲瓏盛世呢？直接拿萬年青星河尊享II對比：

• 第30年：傲瓏盛世剩30萬美元，萬年青星河尊享II剩32萬美元，少2萬美元
• 第50年：傲瓏盛世剩94.25萬美元，萬年青星河尊享II剩94.28萬美元，少300美元
• 第70年：傲瓏盛世剩312.6萬美元，萬年青星河尊享II剩312.8萬美元，少2000美元

傲瓏盛世與萬年青星河尊享II的差距確實不大。

30年差2萬，聽起來不少，但放在30萬的基數上，差距不到7%。

50年只差300美元，70年差2000美元，幾乎可以忽略不計。

這說明什么？

傲瓏盛世雖然不是提領表現最好的產品，但長期持有完全不吃虧。40年以后，各家產品的差距會越來越小，最終趨于一致。

對于養老規劃來說，40年、50年的時間跨度是常態。在這個時間維度上，傲瓏盛世的表現完全夠用。

結論：信國壽的，可以放心選

說了這么多，給個明確的結論。

傲瓏盛世收益和提領表現都不錯，功能相比之前的產品也有創新，算是國壽（海外）的誠意之作。

如果你本身就偏愛國壽（海外）這家公司，畢竟是央企背書，信譽沒的說，分紅表現也不錯，特別是有明確提領需求的，或者想用轉年金權益規劃養老的，傲瓏盛世這款產品還是可以選的。

當然，如果你對公司沒有特別偏好，只看收益和提領表現，永明萬年青星河尊享II目前是2年交產品里最能打的。

但選保險這事，不能只看數據。公司背景、分紅實現率、后續服務都得考慮。

央企信仰這東西，說不值錢吧，真出事的時候還挺值錢的。

大賀說點心里話

延遲退休已經落地，養老金缺口是真實存在的。傲瓏盛世能不能幫你解決問題，還得看你怎么買、買多少、什么時候開始買。

這里面有很多門道，比如怎么配置更省錢、怎么提領更劃算，三言兩語說不完。