紫藤老師 解答

2022-02-11 11:46

向銀行貸款企業(yè)要把握好的14個(gè)財(cái)務(wù)指標(biāo)，要求如下:
(1)財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu):
1、凈資產(chǎn)與年末貸款余額比率必須大于100% (房地產(chǎn)企業(yè)可大于80%) ;凈資產(chǎn)與年末貸款余額比率=年末貸款余額/凈資產(chǎn)*100%，凈資產(chǎn)與年末貸款余額比率也稱凈資產(chǎn)負(fù)債率。
2、資產(chǎn)負(fù)債率必須小于70%，最好低于55%;資產(chǎn)負(fù)債率=負(fù)債總額/資產(chǎn)總額X100%。(2)償債能力:
3、流動(dòng)比率在1 50%~200%較好;流動(dòng)比率=流動(dòng)資產(chǎn)額流動(dòng)負(fù)債* 100%。
4、速動(dòng)比率在100%左右較好，對(duì)中小企業(yè)適當(dāng)放寬，也應(yīng)大于80%;速動(dòng)比率=速動(dòng)資產(chǎn)額/流動(dòng)負(fù)債*100%;速動(dòng)資產(chǎn)=貨幣資金+交易性金融資產(chǎn)+應(yīng)收賬款+應(yīng)收票據(jù)=流動(dòng)資產(chǎn)-存貨一預(yù)付賬款一-年內(nèi)到期的非流動(dòng)資產(chǎn)一其它流動(dòng)資產(chǎn)。
5、擔(dān)保比例小于0.5為好。
6、現(xiàn)金比率大于30%。現(xiàn)金比率= (現(xiàn)金+現(xiàn)金等價(jià)物) /流動(dòng)負(fù)債。(3)現(xiàn)金流量:
7、企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的凈現(xiàn)金流應(yīng)為正值，其銷售收入現(xiàn)金回籠應(yīng)在85~95%以上。
8、企業(yè)在經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中支付采購商品，勞務(wù)的現(xiàn)金支付率應(yīng)在85~95%以上。(4)經(jīng)營(yíng)能力:
9、主營(yíng)業(yè)務(wù)收入增長(zhǎng)率不小于8%，說明該企業(yè)的主業(yè)正處于成長(zhǎng)期，如果該比率低于5%，說明該產(chǎn)品將進(jìn)入生命末期了。主營(yíng)業(yè)務(wù)收入增長(zhǎng)率= (本期主營(yíng)業(yè)務(wù)收入-上期主，營(yíng)業(yè)務(wù)收入) /上期主營(yíng)業(yè)務(wù)收入*100%
10、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)速度應(yīng)大于六次。-般講企業(yè)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)速度越高，企業(yè)應(yīng)收賬款平均收款期越短，資金回籠的速度也就越快。應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)速度(應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)) =營(yíng)業(yè)收入/平均應(yīng)收賬款余額=營(yíng)業(yè)收入/ (應(yīng)收賬款年初余額+應(yīng)收賬款年末初余額) /2=營(yíng)業(yè)收入*2/ (應(yīng)收賬款年初余額+應(yīng)收賬款年末初余額)。
11、 存貨周轉(zhuǎn)速度中小企業(yè)應(yīng)大于五次。存貨周轉(zhuǎn)速度越快，存貨占用水平越低，流動(dòng)性越強(qiáng)。存貨周轉(zhuǎn)速度(次數(shù)) =營(yíng)業(yè)成本/平均存貨余額，其中存貨平均余額= (期初存貨+期末存貨) +2.(5)經(jīng)營(yíng)效益:
12、 營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率應(yīng)大于8%，當(dāng)然指標(biāo)值越大，表明企業(yè)綜合獲利能力越強(qiáng)。營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率=營(yíng)業(yè)利潤(rùn)/營(yíng)業(yè)收入(商品銷售額)x 100% =(銷售收入-銷貨成本管理費(fèi)~銷售費(fèi))/銷售收入x 100%。
13、 凈資產(chǎn)收益率中小企業(yè)應(yīng)大于5%。 -般情況下，該指標(biāo)值越高說明投資帶來的回報(bào)越高，股東們收益水平也就越高。凈資產(chǎn)收益率=總資產(chǎn)凈利率x權(quán)益乘數(shù)=營(yíng)業(yè)凈利率x總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率x權(quán)益乘數(shù);其中營(yíng)業(yè)凈利率=凈利潤(rùn)+營(yíng)業(yè)收入;總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率(次) =營(yíng)業(yè)收入+平均資產(chǎn)總額;權(quán)益乘數(shù)=資產(chǎn)總額-所有者權(quán)益總額=1+ (1-資產(chǎn)負(fù)債率)。
14、 利息保障倍數(shù)應(yīng)大于400%利息保障倍數(shù)=息稅前利潤(rùn)/利息費(fèi)用= (利潤(rùn)總額+財(cái)務(wù)費(fèi)用) / (財(cái)務(wù)費(fèi)用中的利息支出+資本化利息)