財務分析是評價企業經營狀況的一條重要途徑。企業常用的財務分析指標主要包括償債能力指標、營運能力指標和盈利能力指標。

一、償債能力指標

(一)短期償債能力指標

1、流動比率=流動資產÷流動負債

2、速動比率=(流動資產-存貨-其他流動資產)÷流動負債

3、現金流動負債比率=經營現金凈流量÷流動負債

(二)長期償債能力指標

1、資產負債率(或負債比率)=負債總額÷資產總額

2、產權比率=負債總額÷所有者權益

3、已獲利息倍數=息稅前利潤÷利息費用

4、長期資產適合率=(所有者權益+長期負債)÷非流動資產

二、營運能力指標

(一)流動資產周轉情況指標

1、應收賬款

(1)應收賬款周轉率(次)=營業收入凈額÷平均應收賬款

(2)應收賬款周轉天數(平均應收賬款回收期)=360÷應收賬款周轉率=(平均應收賬款×360)÷營業收入凈額

2、存貨

(1)存貨周轉率(次)=營業成本÷平均存貨

(2)存貨周轉天數=360÷存貨周轉率=(平均存貨×360)÷營業成本

3、流動資產

(1)流動資產周轉率(次)=營業收入凈額÷平均流動資產

(2)流動資產周轉天數=360÷流動資產周轉率=(平均流動資產×360)÷營業收入凈額

(二)固定資產周轉情況指標

固定資產周轉率(次)=營業收入凈額÷平均固定資產

(三)總資產周轉情況指標

總資產周轉率=營業收入凈額÷資產平均總額

三、盈利能力指標

(一)主營業務利潤率=主營業務利潤÷主營業務收入×100%

(二)成本費用利潤率=利潤總額÷企業成本費用總額×100%

(三)總資產報酬率=(利潤總額+利息支出)÷平均資產總額×100%

(四)凈資產收益率=(凈利潤÷平均凈資產)×100%