租賃是通過資產(chǎn)使用權(quán)的讓渡或取得來謀取經(jīng)濟利益的一種商業(yè)行為，出租方出讓資產(chǎn)使用權(quán)并取得相應(yīng)的租金收入，而承租方取得標(biāo)的資產(chǎn)的使用權(quán)并承擔(dān)相應(yīng)的租金費用。從租賃形式上看，租賃可以劃分為經(jīng)營性租賃和融資性租賃。

融資租賃和經(jīng)營租賃稅收對比。融資租賃業(yè)務(wù)的出租人可享受與銀行一致的“按差額繳納營業(yè)稅及附加”的優(yōu)惠政策，而傳統(tǒng)租賃中的出租人則須按租金全額繳納營業(yè)稅。

承租人采用融資租賃方式購置設(shè)備，如果按會計上融資租賃核算，則可享受加速折舊的優(yōu)惠政策，可獲得在所得稅前提取折舊費用的好處;如果按會計上的經(jīng)營租賃核算，則可在所得稅前列支扣除租金全額，同樣獲得“加速折舊”的好處。

注：融資租賃，又稱金融租賃，是指出租人根據(jù)承租人對供貨人和租賃標(biāo)的物的選擇，由出租人向供貨人購買租賃標(biāo)的物，然后租給承租人使用。

承租人：又稱“承租方”。在租賃合同中，享有租賃財產(chǎn)使用權(quán)，并按約定向?qū)Ψ街Ц蹲饨鸬漠?dāng)事人。

企業(yè)實務(wù)管理中，囿于市場競爭、資源管理、資金壓力或稅務(wù)籌劃的需要，往往對企業(yè)及下屬單位的租賃形式加以限制，比如未經(jīng)批準(zhǔn)不得進行任何形式的融資租賃，并對經(jīng)營租賃方式設(shè)置嚴(yán)苛的邊界和范圍等。這就要求企業(yè)及下屬單位在日常商務(wù)過程中，留意租賃規(guī)定所帶來的管理限制，在租賃協(xié)議中謹(jǐn)慎確定租賃期、價款、資產(chǎn)所有權(quán)等協(xié)議條款，確保租賃范圍、性質(zhì)符合相關(guān)規(guī)定，不得存在任何形式上為經(jīng)營租賃而實質(zhì)上為融資租賃的情況。

租賃業(yè)務(wù)的財務(wù)管理技巧有哪些？

結(jié)合現(xiàn)行企業(yè)會計準(zhǔn)則對融資租賃的5個判定條件：如標(biāo)的資產(chǎn)的所有權(quán)是否轉(zhuǎn)移、租賃期滿的優(yōu)惠購買權(quán)行使、租賃期間的長短、最低租賃付款額現(xiàn)值的大小、標(biāo)的資產(chǎn)的專用性等，提出如下管理建議：

1、做好CAPEX和OPEX資源的統(tǒng)籌。對于事關(guān)企業(yè)戰(zhàn)略發(fā)展，形成外部競爭優(yōu)勢的項目，應(yīng)納入企業(yè)當(dāng)年的投資計劃，務(wù)必通過CAPEX資源予以解決；對于新增投資需求，企業(yè)應(yīng)設(shè)定相應(yīng)的CAPEX資源追加流程。從源頭上控制因為投資不足而用OPEX資源替代的情況出現(xiàn)；

2、對于允許采用經(jīng)營租賃形式的標(biāo)的資產(chǎn)，企業(yè)要進行租賃和自行購買的效益對比分析，權(quán)衡兩者的利弊。對于擬采用租賃方式的項目，企業(yè)應(yīng)通過租賃和自行購買的平衡點來推算出出租方所期望的內(nèi)涵報酬率、最高租金等關(guān)鍵信息，為進行后續(xù)的采購談判做好準(zhǔn)備，為企業(yè)爭取更大的商務(wù)優(yōu)勢。同時，企業(yè)應(yīng)考慮租賃所帶來OPEX資源增加及對以后年度OPEX資源的影響。

3、業(yè)務(wù)模式設(shè)計時合理利用履約成本和或有租金規(guī)避融資租賃。根據(jù)企業(yè)會計準(zhǔn)則的規(guī)定，在判定租賃業(yè)務(wù)是否屬于融資租賃時，最低租賃付款額中不包含履約成本和或有租金。履約成本通常指企業(yè)在租賃期內(nèi)為租賃標(biāo)的資產(chǎn)所支付的各種使用成本（比如技術(shù)咨詢和服務(wù)費、人員培訓(xùn)費、維修費、保險費等）；或有租金指金額不確定、以時間長短以外的其他因素（如銷售百分比、使用量、物價指數(shù)等）為依據(jù)計算的租金，多見于制造設(shè)備的租賃。因此，企業(yè)在進行融資租賃業(yè)務(wù)規(guī)避時，可考慮在履約成本、或有租金與現(xiàn)實租金之間進行適當(dāng)拆分，根據(jù)業(yè)務(wù)的實際屬性將相應(yīng)費用分別放入標(biāo)的資產(chǎn)的技術(shù)咨詢、服務(wù)費、維修費、人員培訓(xùn)費用和保險費。

4、適度考慮租賃期滿的優(yōu)惠購買權(quán)規(guī)避融資租賃。現(xiàn)有會計準(zhǔn)則在判定租賃是否為融資租賃時，并非關(guān)閉租賃期滿承租方的優(yōu)惠購買權(quán)，僅設(shè)定了小于等于租賃結(jié)束時點標(biāo)的資產(chǎn)公允價值5%的要求。因此，企業(yè)在進行融資租賃業(yè)務(wù)規(guī)避時，除明確規(guī)定租賃期滿資產(chǎn)所有權(quán)不屬于承租方外，可有意識的提高租賃期滿的購買價格，或者考慮綜合運用租賃期間和購買價格。

5、商務(wù)談判和簽訂合同是規(guī)避融資租賃的關(guān)鍵，在租賃條款設(shè)計中，應(yīng)綜合考慮租金、租賃期間、支付頻次、期望折現(xiàn)率，設(shè)定經(jīng)營租賃的折現(xiàn)公式，實現(xiàn)經(jīng)營租賃的臨界管理。商務(wù)談判過程和合同簽訂過程中，不宜出現(xiàn)租賃資產(chǎn)專為承租方設(shè)計、建造、使用的字樣。

6、在租賃項目的實際履約過程中，租賃發(fā)票的開具應(yīng)和業(yè)務(wù)屬性相匹配，付款進度應(yīng)按合同要求及履約情況進行把控。同時承租方應(yīng)建立合同維度的租賃標(biāo)的資產(chǎn)臺帳，指定責(zé)任人進行管理，完善租賃資產(chǎn)的申領(lǐng)、退回制度，確保賬實一致。