養(yǎng)老規(guī)劃，最怕的就是中途斷糧。

所以最近找我咨詢港險的人，十個有八個在問同一款產品——安盛「盛利2」。都說它是"港險提領天花板"，30年IRR 6.5%，還有什么"557提領"，交5年就能領一輩子。

聽起來確實誘人。但作為服務過200多個家庭養(yǎng)老規(guī)劃的顧問，我必須先潑盆冷水：這款產品有個明顯的短板，很多人買完才發(fā)現。

今天我就從養(yǎng)老金規(guī)劃的角度，把這款"爆單王"扒個底朝天。先看風險，再看優(yōu)勢，最后告訴你它到底適不適合你。

爆款背后的真相：先看清這個瑕疵再決定

如同所有金融產品一樣，安盛「盛利2」并非完美無缺。

它最大的問題在于：保證收益部分相對較低。

以5年繳費為例，保證現金價值的增長非常緩慢。保證部分要回本？需要25年。而且保證部分的長期收益率峰值，僅為0.23%左右。

你沒看錯，0.23%。

這是什么概念？銀行活期存款都比它高。

這一設計源于產品"低保證+高分紅"的結構定位——通過降低保證部分，把更多潛在收益空間分配給了非保證的分紅部分。

對于追求絕對確定性的保守型投資者，這一點可能成為決策障礙。畢竟養(yǎng)老錢，誰都想穩(wěn)穩(wěn)當當。

我整理了一份5年交港險的靜態(tài)收益對比表，你可以看看各家產品的保證回本年限和保證峰值IRR：

看到這里，你可能會想：既然保證這么低，為什么還有這么多人追著買？

別急，接著往下看。

但為什么還有這么多人追購？三大核心優(yōu)勢

2025年香港保險圈最火爆的關鍵詞，非安盛「盛利」系列莫屬。

上市以來咨詢量飆升、老客戶追購，被業(yè)內稱為"港險提領天花板"。這可不是隨便吹的。

它有三個核心優(yōu)勢：

• 30年IRR達6.5%，穩(wěn)居全港第一梯隊

• 557提領規(guī)則：交完5年保費，第5年就能領7%終身現金流，全港唯一不斷單

• 市場首創(chuàng)功能：雙重貨幣戶口、保單拆分、財富管家……滿足財富傳承全場景需求

退休后的現金流比收益率更重要。這三點，恰恰都在解決養(yǎng)老規(guī)劃最核心的問題。

優(yōu)勢一：預期收益天花板，30年翻5.85倍

先看收益。

以5年繳、每年6萬美金為例，安盛「盛利2」預計7年就能回本。

• 第10年，現價39.6萬美金，預期IRR達3.52%

• 第20年，現價83.27萬美金，預期IRR達5.82%

• 第30年，現價175.53萬美金，預期IRR登頂6.5%

換算成倍數：10年翻1.32倍，20年翻2.78倍，30年翻5.85倍。

第30年達到6.5%復利，僅次于保誠28年達成的速度。對比整個市場看，都是綜合各個階段收益最均衡的頂尖產品，整體收益表現保持在前三。

優(yōu)勢二：557提領規(guī)則，市場獨一份

557提領，聽著簡單，背后門道很多。

這是安盛「盛利2」最引人注目的亮點。什么是557？就是5年繳費，第5年即可提取7%至終身，不斷單。

而且最低投保額也能行使這個權利，不像有些產品設了高門檻。

除了557，還支持5-10-9、5-15-13等靈活提取方式。

我給你算一筆賬：以10萬美元×5年繳為例，557提領下，第5年末起每年提取35,000美元。

到第19年，累計領回52.2萬美元，相當于領回了全部本金。

但此時保單里還剩將近56.3萬美元，總收益已經超過本金兩倍。

這才是養(yǎng)老金要能活到老領到老的真正含義。

優(yōu)勢三：功能創(chuàng)新全場景，不只是收益工具

安盛「盛利2」不只是一個收益工具，它在功能設計上也下了不少功夫。

雙重貨幣戶口：第5年起可開設第二個貨幣賬戶，市場首創(chuàng)。相當于一份保單同時運作兩種貨幣，應對匯率波動更靈活。

財富管家：保單持有人可以同時設定最多3位收款人，自主入息。第3個保單周年日起，可預設指示為3位收款人提供穩(wěn)定資金流。別等到60歲才發(fā)現錢取不出來，這個功能提前幫你規(guī)劃好。

保單拆分：第一個保單周年日起即可操作，市場最早，不限次數。

自由轉換貨幣：支持9種保單貨幣，0手續(xù)費，第三個保單周年日起可操作。

特級身故賠償：保單生效3年后，若被保人于60歲或60歲之前身故，可獲已繳標準保費的30%作為額外賠償。其他公司通常只有5%。

適用場景很廣：跨境資產配置、子女教育金、養(yǎng)老金補充、家族信托傳承……

低保證高分紅，安盛憑什么讓人放心？

說到這里，你可能還是有個疑慮：保證收益這么低，分紅能兌現嗎？

這就要看公司實力了。

香港保險的保證部分收益都只占極小部分，更重要的是公司的分紅實現率和投資能力。

安盛是什么來頭？

全球最大的保險集團，也是世界領先的保險及資產管理機構。1817年在法國成立，至今已穩(wěn)健發(fā)展200多年。

資產規(guī)模6840億美元，差不多是友邦、保誠、永明加起來的總和。還是世界G20評選出的9家"大而不能倒"的保險公司之一。

信貸評級方面，標普AA-，穆迪Aa3，惠譽AA-，都是穩(wěn)定評級。

再看分紅實現率。2025年安盛一共公布了35款產品，平均分紅實現率為95%。

其中有14款分紅時間超過10年及以上的產品，10年+保單分紅實現率為82%，非常穩(wěn)健。

作為全球領先的保險集團，安盛分紅實現率一直保持穩(wěn)定。這也為「盛利2」的長期表現提供了一定參考依據。

所以回到開頭的問題：低保證高分紅，安盛憑什么讓人放心？

答案就在這200年的穩(wěn)健經營和持續(xù)兌現的分紅記錄里。

結論：瑕疵影響誰？適合誰？

說了這么多，最后給你一個明確的判斷標準。

若你更看重分紅潛力而非保底收益，且能接受長線投資周期，「盛利2」的瑕疵影響有限。

它適合這類人：

• 有養(yǎng)老金缺口焦慮，想要終身穩(wěn)定現金流

• 能接受10年以上的長期持有

• 看重提領靈活性和功能創(chuàng)新

• 信任安盛的投資能力和分紅兌現能力

它不適合這類人：

• 追求絕對確定性，無法接受任何波動

• 短期內可能需要動用這筆錢

• 對"非保證"三個字天然排斥

港險配置的核心從來不是追逐爆款，而是基于自身風險承受能力、財務目標和時間跨度的理性匹配。

在選擇任何產品前，了解其底層邏輯、看清其設計特點，才能做出真正適合自己的決策。

大賀說點心里話

看完這篇測評，你應該對「盛利2」有了更清晰的認識。但怎么買、從哪個渠道買，里面的差距可能比產品本身更重要。