忠意啟航創(chuàng)富（卓越版）：被忽視多年的"黑馬"，有個(gè)致命短板99%的人不知道

你好，我是大賀。

北大碩士，深耕港險(xiǎn)9年，服務(wù)過(guò)300多個(gè)家庭。

今天這篇文章，我想幫你捋一捋一款最近突然"站起來(lái)"的產(chǎn)品。

一款曾被忽視的產(chǎn)品，突然站起來(lái)了？

說(shuō)實(shí)話，忠意這家公司，我之前真沒(méi)怎么注意過(guò)。

不是它不好，而是那會(huì)兒市場(chǎng)太卷了。

7%+收益率的產(chǎn)品一抓一大把，友邦、宏利、保誠(chéng)輪番上陣，哪輪得到忠意出場(chǎng)？

它家的產(chǎn)品，放在那個(gè)時(shí)代，實(shí)在太不起眼了。

但最近我在做產(chǎn)品對(duì)比的時(shí)候，突然發(fā)現(xiàn)一個(gè)有意思的現(xiàn)象——

忠意的「啟航創(chuàng)富（卓越版）」，前期收益"沖"得特別猛，亮眼到讓我不得不停下來(lái)仔細(xì)看看。

這就奇怪了。

一款曾經(jīng)被市場(chǎng)"無(wú)視"的產(chǎn)品，怎么突然就站起來(lái)了？

是產(chǎn)品升級(jí)了？還是市場(chǎng)變了？

帶著這個(gè)疑問(wèn)，我花了兩周時(shí)間，把這款產(chǎn)品從頭到尾扒了個(gè)遍。

結(jié)論是：它確實(shí)站起來(lái)了，但只站了一半。

為什么這么說(shuō)？往下看。

市場(chǎng)變了：收益率限高后的新邏輯

先說(shuō)說(shuō)市場(chǎng)發(fā)生了什么變化。

2024年底，香港保監(jiān)局搞了個(gè)大動(dòng)作——收益率限高。

簡(jiǎn)單說(shuō)就是，所有儲(chǔ)蓄險(xiǎn)的長(zhǎng)期演示收益率，都被"按"住了，最高不能超過(guò)6.5%。

這意味著什么？

意味著所有產(chǎn)品的后期收益，都拉不開(kāi)差距了。

你去看現(xiàn)在的產(chǎn)品對(duì)比表，30年以后的收益率，幾乎都是一個(gè)數(shù)——6.5%，一模一樣。

以前那種"我家7.2%，你家才6.8%"的比拼，徹底成為歷史。

既然后期大家都一樣，那比什么？

比前期。

這就是我說(shuō)的"新邏輯"：

現(xiàn)在選產(chǎn)品，要學(xué)會(huì)往前看——看前期的收益表現(xiàn)，看什么時(shí)候能觸及6.5%的預(yù)期收益率。

下面這兩張圖，是我整理的2年交和5年交熱門產(chǎn)品的收益對(duì)比：

看到?jīng)]？

在這個(gè)新邏輯下，啟航創(chuàng)富（卓越版）的前期表現(xiàn)，確實(shí)很搶眼。

但前期強(qiáng)，就代表這款產(chǎn)品值得買嗎？

別急，我們一個(gè)一個(gè)揭秘。

揭秘一：前30年收益到底有多強(qiáng)？

先看硬數(shù)據(jù)。

我以0歲男孩、年交5萬(wàn)美元、2年交共10萬(wàn)美元為例，做了收益演示：

• 回本時(shí)間：保證14年回本，預(yù)期4年回本——4年預(yù)期回本，在2年交產(chǎn)品里是最快的
• 預(yù)期IRR：10年4.74%，20年6.09%，30年6.17%，長(zhǎng)線6.22%

單看這款產(chǎn)品，數(shù)據(jù)還行。

但產(chǎn)品好不好，得放到市場(chǎng)上比比看。

我分階段拆解給你看：

• 第10年：預(yù)期收益15萬(wàn)美元，比其他產(chǎn)品同期多1-2萬(wàn)美元
• 第25年：預(yù)期收益43萬(wàn)美元，比其他產(chǎn)品同期多1-3萬(wàn)美元

說(shuō)人話就是：

前30年里，你還真找不著第二款產(chǎn)品能像它這樣，穩(wěn)穩(wěn)當(dāng)當(dāng)?shù)匾恢迸茉谇懊妗?/strong>

5年交的表現(xiàn)也不差：

啟航創(chuàng)富（卓越版）在保單的15年到22年之間表現(xiàn)最好，其他時(shí)間也是第一梯隊(duì)的水平。

結(jié)論：前30年的靜態(tài)收益，確實(shí)強(qiáng)。

但你以為這就完了？

下一個(gè)謎底，可能會(huì)讓你冷靜下來(lái)。

揭秘二：為什么提領(lǐng)表現(xiàn)很弱？

很多人買港險(xiǎn)，不是為了存30年然后一次性退保。

而是想每年提領(lǐng)一筆錢出來(lái)——養(yǎng)老、教育、補(bǔ)貼生活。

如果你是這種需求，這款產(chǎn)品可能就不適合你了。

為什么？

因?yàn)樗鼪](méi)有復(fù)歸紅利。

這是什么意思？我用大白話解釋一下。

港險(xiǎn)的分紅通常分兩部分：復(fù)歸紅利和終期紅利。

復(fù)歸紅利是"鎖定"的，每年滾進(jìn)保單價(jià)值里，提取的時(shí)候不影響剩余部分的增長(zhǎng)。

終期紅利是"浮動(dòng)"的，你提一筆出來(lái)，剩下的就少了，復(fù)利效果打折扣。

啟航創(chuàng)富（卓越版）沒(méi)有復(fù)歸紅利，提取只能從保證金額和終期紅利里面提。

這會(huì)影響到長(zhǎng)期的復(fù)利增值效果。

驗(yàn)證一下。

我用常見(jiàn)的**"255提領(lǐng)"**來(lái)測(cè)試——2年繳費(fèi)，第5年起每年提取總保費(fèi)的5%：

對(duì)比萬(wàn)年青星河尊享II：

• 第30年：?jiǎn)⒑絼?chuàng)富賬戶余額24萬(wàn)美元，萬(wàn)年青32萬(wàn)美元
• 第60年：?jiǎn)⒑絼?chuàng)富賬戶余額109萬(wàn)美元，萬(wàn)年青170萬(wàn)美元

時(shí)間越長(zhǎng)，差距越大。

再看**"566提領(lǐng)"**——5年繳費(fèi)，第6年起每年提取6%：

• 第30年：?jiǎn)⒑絼?chuàng)富33萬(wàn)美元，萬(wàn)年青57萬(wàn)美元
• 第60年：?jiǎn)⒑絼?chuàng)富78萬(wàn)美元，萬(wàn)年青254萬(wàn)美元

差距更夸張了。

結(jié)論：提領(lǐng)確實(shí)沒(méi)啥優(yōu)勢(shì)。

如果你買港險(xiǎn)是為了長(zhǎng)期提領(lǐng)養(yǎng)老，這款產(chǎn)品真的要三思。

揭秘三：忠意這家公司靠譜嗎？

產(chǎn)品分析完了，還有一個(gè)問(wèn)題：

忠意這家公司，到底靠不靠譜？

畢竟很多人可能連這個(gè)名字都沒(méi)聽(tīng)過(guò)。

我?guī)湍悴榱艘幌卤尘埃?/p>

• 成立時(shí)間：1831年，快200年歷史了
• 全球地位：全球最大的保險(xiǎn)和資產(chǎn)管理企業(yè)之一
• 財(cái)務(wù)評(píng)級(jí)：A.M.Best A+、Fitch A+、Moody's A3
• 2024年保費(fèi)收入：952億歐元
• 員工規(guī)模：全球50多個(gè)國(guó)家約87,000名員工
• 世界500強(qiáng)排名：第245位
• 管理資產(chǎn)規(guī)模：8,630億歐元

這個(gè)背景，說(shuō)實(shí)話比很多"網(wǎng)紅"保司硬多了。

再看分紅實(shí)現(xiàn)率：

2024年所有產(chǎn)品的分紅實(shí)現(xiàn)率都達(dá)到了100%或以上。

儲(chǔ)蓄險(xiǎn)這塊，也都是100%達(dá)成。

不過(guò)說(shuō)句公道話，參考的數(shù)據(jù)有點(diǎn)少，而且都是近兩年推出的產(chǎn)品，歷史數(shù)據(jù)不夠長(zhǎng)。

結(jié)論：公司還是靠譜的，未來(lái)分紅表現(xiàn)也能期待一下。

最終答案：站起來(lái)了嗎？

好了，三個(gè)謎底都揭開(kāi)了，回到開(kāi)篇的問(wèn)題：

忠意啟航創(chuàng)富（卓越版），到底站起來(lái)了嗎？

我的答案是：站起來(lái)了，但只站了一半。

先說(shuō)它的優(yōu)點(diǎn)：

• 前30年的收益表現(xiàn)確實(shí)亮眼，尤其是2年交，4年預(yù)期回本，同期收益領(lǐng)先穩(wěn)定
• 功能還算齊全，更換受保人、保單分拆、終期紅利鎖定、保費(fèi)假期都有
• 背后公司靠譜，全球500強(qiáng)，評(píng)級(jí)A+，分紅實(shí)現(xiàn)率100%

再說(shuō)它的短板：

• 2年交的長(zhǎng)線收益率只有6.21%，沒(méi)"跑"到6.5%
• 沒(méi)有復(fù)歸紅利，提領(lǐng)表現(xiàn)很弱，時(shí)間越長(zhǎng)差距越大
• 只支持美元保單，沒(méi)有多幣種選擇

說(shuō)人話就是：這款產(chǎn)品適合"短跑選手"，不適合"馬拉松選手"。

什么意思？

2025年1月，延遲退休政策正式實(shí)施了。

男性退休年齡逐步延遲到63歲，養(yǎng)老規(guī)劃周期越來(lái)越長(zhǎng)。

很多人買港險(xiǎn)，是沖著"長(zhǎng)期提領(lǐng)養(yǎng)老"去的——每年提一筆錢出來(lái)，補(bǔ)貼退休生活。

如果你是這種需求，啟航創(chuàng)富（卓越版）真的不太適合。

它的提領(lǐng)表現(xiàn)太弱了，時(shí)間越長(zhǎng)，和其他產(chǎn)品的差距越大。

萬(wàn)年青星河尊享II、環(huán)宇盈活這些產(chǎn)品，在提領(lǐng)場(chǎng)景下表現(xiàn)好得多。

但如果你是另一種需求——存夠30年就退保，一次性拿走——那這款產(chǎn)品確實(shí)不錯(cuò)。

前30年收益領(lǐng)先，回本快，公司靠譜，很適合"短期持有"的策略。

選產(chǎn)品就像選鞋子，沒(méi)有最好只有最合適。

你買港險(xiǎn)是為了什么？

是存夠30年退出，還是長(zhǎng)期提領(lǐng)養(yǎng)老？

答案不同，選擇完全不同。

每個(gè)人的需求不同，適合的配置方案也不一樣。

如果你不確定自己適合哪種，可以把你的情況發(fā)給我，我?guī)湍戕垡晦邸?/p>

大賀說(shuō)點(diǎn)心里話

看到這里，你應(yīng)該對(duì)**啟航創(chuàng)富（卓越版）**有了清晰的判斷。

但選對(duì)產(chǎn)品只是第一步，怎么買、從哪個(gè)渠道買，里面的門道可能比產(chǎn)品本身更重要。