你好，我是大賀。北大碩士，深耕港險(xiǎn)9年，服務(wù)過(guò)500多位穩(wěn)健型客戶。

最近被問(wèn)得最多的問(wèn)題就是：友邦環(huán)宇盈活和安盛盛利2，到底選哪個(gè)？

說(shuō)實(shí)話，這兩款都是香港市場(chǎng)上數(shù)一數(shù)二的產(chǎn)品。但是"都好"不等于"都適合你"——選錯(cuò)了，真的會(huì)影響幾十萬(wàn)的收益。

今天我不講廢話，直接用決策樹的方式，幫你3分鐘找到答案。

如果你追求穩(wěn)定，選友邦環(huán)宇盈活

2025年5月，六大國(guó)有銀行第七次下調(diào)存款利率。1年期定存降到0.95%，5年期只有1.3%。

10萬(wàn)塊存5年，利息從7750元降到6500元，少了1250塊。

存款利率一降再降，追求穩(wěn)定的錢該往哪放？

我的答案是：先求不虧，再求收益。

環(huán)宇盈活第18年就能保證回本，盛利2要等到第25年。整整差了7年。

保證收益方面，環(huán)宇盈活最高能做到0.32%，盛利2只有0.23%。別小看這**0.09%**的差距，放到幾十萬(wàn)的保單上，幾十年下來(lái)差的可不是小數(shù)目。

再看分紅實(shí)現(xiàn)率。友邦超過(guò)90%的產(chǎn)品分紅實(shí)現(xiàn)率高于70%，分紅時(shí)間超過(guò)10年的產(chǎn)品有36款，平均分紅實(shí)現(xiàn)率86%。

穩(wěn)字當(dāng)頭，能睡好覺的理財(cái)才是好理財(cái)。

如果你需要定期提領(lǐng)，選安盛盛利2

有些朋友買港險(xiǎn)不是為了一直放著，而是想定期取錢用。比如補(bǔ)充養(yǎng)老金、給孩子發(fā)生活費(fèi)。

這種情況下，盛利2的優(yōu)勢(shì)非常明顯。

它是目前市場(chǎng)上唯一支持557提取的產(chǎn)品。什么意思呢？就是第5年開始取，每年取保費(fèi)的7%，一直取下去。

以30歲女性為例，6萬(wàn)美元5年繳，從保單第5年開始每年提取2.1萬(wàn)美元。盛利2在保單第23年預(yù)期復(fù)利就能做到6.5%，而且一直持續(xù)。

而環(huán)宇盈活呢？同樣的提取方案，保單第38年就會(huì)斷單，沒(méi)辦法做到永續(xù)提領(lǐng)。

如果你買港險(xiǎn)就是為了定期拿錢花，這個(gè)差距是決定性的。

如果你持有多幣種資產(chǎn)，選安盛盛利2

做外貿(mào)的、有海外收入的、孩子在國(guó)外讀書的——這類朋友手里往往有多種貨幣。

盛利2有一個(gè)市場(chǎng)獨(dú)家功能：雙重貨幣戶口。

可以在同一份保單下用兩種貨幣儲(chǔ)蓄，而且可以按當(dāng)時(shí)匯率隨時(shí)轉(zhuǎn)換，沒(méi)有任何手續(xù)費(fèi)。

目前整個(gè)香港保險(xiǎn)市場(chǎng)，只有安盛這一家有這個(gè)功能。

舉個(gè)例子：你現(xiàn)在手里有美元，但擔(dān)心美元貶值，可以先存進(jìn)去；等匯率合適了，直接在保單里轉(zhuǎn)成港幣或者其他貨幣。不用退保，不用重新買，一個(gè)保單搞定。

這對(duì)于有多幣種配置需求的人來(lái)說(shuō)，太方便了。

如果你需要靈活操作保單，選友邦環(huán)宇盈活

有些朋友買完保單不是放著不動(dòng)的，而是會(huì)根據(jù)市場(chǎng)情況做一些操作。比如鎖定收益、分拆保單給孩子。

這方面友邦的靈活度更高。

第一，紅利鎖定和解鎖。環(huán)宇盈活的紅利鎖定只鎖定非保證收益，盛利2會(huì)同時(shí)鎖定保證和非保證收益。更關(guān)鍵的是，友邦有紅利解鎖功能，盛利2只支持鎖定，鎖了就解不開。

市場(chǎng)波動(dòng)大的時(shí)候，鎖定收益很重要；但如果后面市場(chǎng)回暖了，解鎖的能力同樣重要。保證的才是你的，但靈活操作的空間也不能少。

第二，保單分拆。友邦的保單分拆功能可以做到每天分拆一次，盛利2只支持每年進(jìn)行一次。

如果你有多個(gè)孩子，或者想分批把保單傳給下一代，友邦的靈活度明顯更高。

如果你有復(fù)雜傳承需求，選安盛盛利2

有些家庭情況比較復(fù)雜：多個(gè)子女、再婚家庭、想給不同人留不同比例的錢。

盛利2支持最多3名收款人，每個(gè)收款人之間互相獨(dú)立，互不影響。友邦環(huán)宇盈活只支持指定1位收款人。

另外，盛利2的特級(jí)身故保障最高可做到已交保費(fèi)額的130%，環(huán)宇盈活只能做到105%。

如果傳承規(guī)劃是你的核心需求，盛利2的設(shè)計(jì)更貼心。

如果你只存不取，兩個(gè)都行

有些朋友買港險(xiǎn)就是為了長(zhǎng)期存著，給孩子留一筆錢，或者自己幾十年后養(yǎng)老用。中間不打算取。

這種情況下，兩款產(chǎn)品的預(yù)期收益其實(shí)不分上下。

兩款產(chǎn)品都是預(yù)期第7年回本。第10年到第21年，盛利2的預(yù)期收益更高；從保單第22年開始，環(huán)宇盈活再度領(lǐng)先。到保單第30年，兩款產(chǎn)品的預(yù)期復(fù)利同時(shí)達(dá)到封頂?shù)?strong>6.5%。

如果你是純粹的長(zhǎng)期持有型，不用太糾結(jié)，哪個(gè)順眼買哪個(gè)。

補(bǔ)充：公司背景和分紅實(shí)現(xiàn)率

最后補(bǔ)充一下兩家公司的背景，幫你完善決策依據(jù)。

友邦成立于1919年，1931年進(jìn)入香港市場(chǎng)，在香港有接近百年歷史。2025年上半年，非銀行系保險(xiǎn)公司標(biāo)準(zhǔn)保費(fèi)排名第一，111億港元，市場(chǎng)份額11.2%。

作為香港保險(xiǎn)長(zhǎng)年的銷冠，不管是品牌口碑還是公司實(shí)力，都得到了市場(chǎng)真金白銀的認(rèn)可。

安盛1817年在法國(guó)成立，歷史超過(guò)200年，是全球最大的保險(xiǎn)集團(tuán)之一。2025年世界500強(qiáng)排第103位，是全球"大而不能倒"的保險(xiǎn)集團(tuán)之一。

分紅實(shí)現(xiàn)率方面，友邦2025年公布63款產(chǎn)品，平均分紅實(shí)現(xiàn)率93%；安盛公布35款產(chǎn)品，平均分紅實(shí)現(xiàn)率95%。兩家保險(xiǎn)公司的分紅實(shí)現(xiàn)率放在整個(gè)市場(chǎng)來(lái)看，都非常優(yōu)秀。

一句話總結(jié)：提領(lǐng)選安盛，穩(wěn)定選友邦

收益和提取方面，盛利2更勝一籌。分紅實(shí)現(xiàn)率，友邦更穩(wěn)。功能和公司旗鼓相當(dāng)，各有優(yōu)勢(shì)。

別被高收益沖昏頭腦，也別被復(fù)雜的功能繞暈——回到你自己的需求：

• 追求穩(wěn)定、看重保證收益 → 友邦環(huán)宇盈活
• 需要定期提領(lǐng)、有多幣種需求 → 安盛盛利2
• 純長(zhǎng)期持有、不取錢 → 都行

選對(duì)了，才能睡好覺。

大賀說(shuō)點(diǎn)心里話

選對(duì)產(chǎn)品只是第一步，怎么買、從哪個(gè)渠道買，差距可能比產(chǎn)品本身還大。