英國保誠香港保險有限公司避坑指南，看完再買不遲

2026-06-10 11:13 來源：網友分享

香港保險圈子里，保誠這個名字，業務員一提就兩眼放光——“百年老店”、“英國皇室御用”、“全球最大上市壽險公司”……帽子戴得比天高。但今天，我這個潛伏多年的“吹哨人”就要把這層金漆扒下來，讓你看看里面的真實成色！

別以為大牌就靠譜。老牌公司的傲慢、產品設計的精算套路、以及銷售環節的話術陷阱，才是真正吃人不吐骨頭的地方。今天這篇指南，專治各種“保誠信仰”，看完再掏錢，或者已經買了想退保的，都給我睜大眼睛！

吹哨人忠告： 保誠不是不能買，但你要是信了業務員那張嘴，100%踩坑。本文不推薦任何產品，只扒皮真相！

一、保誠是誰？——百年老店的B面

保誠1848年在英國成立，確實夠老。但老不代表好，老只代表它經歷過更多次“危機時刻”。歷史上保誠出現過多次分紅大幅下調、甚至虧損的情況。香港保誠是子公司，一旦出險，母公司的“百年信譽”能給你打折還是免賠？想多了！

信用評級？保誠目前是A+，看起來不錯。但友邦是AA-，差距明顯。評級越高，代表保險公司兌付能力越強。保誠在行業里只能算“中等偏上”，根本不是什么天花板。

再看看它的產品線：主打儲蓄險“雋富”和重疾險“危疾加護保”。聽起來很美好，但拆開看，全是精算師給你挖的坑。

圖表：香港老牌保險公司對比，保誠的評級和分紅表現并不突出

二、別信演示收益！那只是“精算師畫的餅”

業務員給你看的計劃書，收益高得嚇人，20年翻3倍，30年翻5倍。但你拿到手的實際收益，可能連一半都不到！保誠的“雋升”系列（現在升級為“雋富”），過去5年的分紅實現率平均只有65%！也就是說，演示的100塊，你實際只能拿到65塊。友邦的分紅實現率長期在85%以上，宏利也在80%左右。保誠在業內是出了名的“演示激進，實現拉胯”

下面這張圖是香港10款主流儲蓄險的收益對比。看看保誠的產品在什么位置——哪個曲線最低，哪個就是它的真實水平。

圖表：10款主流儲蓄險收益對比，保誠（藍色線）長期收益處于中下水平

更狠的是，保誠的“歸原紅利”機制非常復雜，里面有很多“調節空間”。市場好的時候給你多發點，市場不好直接砍半。你根本算不清到底能拿多少。所以，千萬別把演示收益當成實際收益！

產品系列	演示年化收益	近5年平均分紅實現率	實際到手收益（每萬）
保誠「雋富」	6.5%	65%	6500
友邦「充裕未來」	6.2%	85%	8500
宏利「宏利環球」	6.0%	80%	8000

數據來源：香港保監局官網公開數據（自己也可以查，下面教你怎么查）。保誠的分紅實現率在幾家大公司里基本墊底，還敢吹“高收益”？

三、重疾險的坑——“全保”全是洞

保誠的“危疾加護保”系列，號稱“覆蓋56種重疾+17種早期嚴重疾病”。聽起來很多對吧？但理賠條款嚴格到變態。拿“中風”來說，必須滿足“確診后至少4周持續神經系統功能障礙”才能賠。很多人中風后恢復得不錯，但不好意思，沒達到“持續4周”的標準，不賠！

再比如“心臟病”，要求“心肌酶升高+典型胸痛+心電圖改變”，三項必須同時滿足。臨床上有大量病例只滿足兩項，不賠！業務員賣的時候說得輕松，理賠的時候全推給“醫學定義”。你自己去查查香港保險的“醫學定義”有多細，細到你根本想不到。

血淋淋案例1： 深圳張先生，2020年投保保誠「危疾加護保3」，2023年確診甲狀腺癌（T1N0M0，早期）。申請理賠被拒！理由是“甲狀腺癌T1N0M0屬于除外責任”，香港重疾險對早期甲狀腺癌不賠！張先生當時就炸了，業務員賣的時候根本沒提這個“除外條款”。更慘的是，保費白交了，退保只能拿回現金價值（約已交保費的20%）。張先生血虧20萬！

血淋淋案例2： 杭州李女士，2018年投保保誠「雋升」儲蓄險，年繳10萬美金，計劃20年。2022年家里急用錢想退保，發現保單現金價值只有已交保費的35%！100萬的保單，退保只拿回35萬，虧損65萬！李女士去找業務員，業務員早就離職了。保誠客服說：“儲蓄險前期現金價值極低，建議長期持有。”但李女士等不了20年，只能割肉。這就是典型的“流動性陷阱”——你以為是個存錢罐，其實是口棺材，進去容易出來難。

這兩個案例，一個是重疾險理賠條款苛刻，一個是儲蓄險流動性極差。你以為買的是保障，實際買的是“精算師設計的金融衍生品”。

四、自己動手查分紅！別被業務員忽悠

香港保監局有一個公開的分紅實現率查詢系統，所有保險公司都必須公布數據。你可以在上面查到保誠每一款產品的歷史分紅實現率。別再相信業務員給你看的“內部數據”，自己查才是硬道理！

圖表：香港保監局官網分紅實現率查詢入口，建議每半年查一次

操作很簡單：進香港保監局官網 → 找到“分紅實現率” → 選擇保誠 → 選擇產品 → 看數據。如果保誠某款產品的分紅實現率連續3年低于70%，別買！

五、大陸vs香港儲蓄險——到底選哪個？

很多內地客戶糾結：大陸儲蓄險收益低但安全，香港儲蓄險收益高但風險大。下面這張圖一目了然：

圖表：大陸儲蓄險與香港儲蓄險核心差異對比

簡單總結：大陸保險是“保本保息”的類固收產品，香港保險是“高風險高波動”的權益類產品。香港保險的投資組合中，股票、房地產等非固收資產占比高達70%以上，市場波動大的年份，分紅可能斷崖式下跌。保誠2020年分紅就曾大幅下調，很多客戶當時就炸了。所以，如果你不能承受虧損，或者資金在10年內可能需要動用，別碰香港儲蓄險！

六、最后的避坑指南——要么不買，要么這樣買

說了這么多，不是讓你別買保誠，而是讓你清醒地買。如果你一定要買，請遵守以下幾條鐵律：

鐵律1： 重疾險如實告知！香港保險是“最高誠信原則”，任何未告知的小毛病（如甲狀腺結節、乳腺增生）都可能導致拒賠。不要信“兩年不可抗辯”，香港不適用！
鐵律2： 儲蓄險只買你5年內不會動用的錢。前5年退保虧損巨大，流動性極差。如果這筆錢你可能要急用，放銀行定存都更安全。
鐵律3： 分紅實現率低于75%的產品，直接pass。去保監局官網查，別信計劃書。
鐵律4： 找獨立經紀人，別找單一公司代理人。獨立經紀人能幫你對比全市場產品，代理人只會賣自家產品，哪怕它爛到骨子里。
鐵律5： 如果你已經買了保誠的產品，覺得被坑了，先算算退保損失。如果虧損超過已交保費的40%，建議繼續持有，等回本再說。如果虧損在20%以內，可以考慮切換產品。