你好，我是大賀。北大碩士，深耕港險9年，專注家族財富傳承與資產配置。

最近有個數據讓我印象深刻：2024年末，家族信托規模突破8000億。

但你知道門檻是多少嗎？名義上1000萬人民幣起，實際業務多為2000-5000萬起步。

很多家庭都忽略了這一點——傳承不只是分錢，更重要的是"錢怎么分、分給誰、什么時候分"。

信托能解決這些問題，但門檻太高，普通家庭夠不著。

今天聊的萬通「富饒萬家」，剛好填補了這個空白。它不只是一款收益不錯的分紅險，更是一個自帶5大傳承功能的"簡版信托"。

結論先說：富饒千秋的全面升級版

先給結論：這款產品就是富饒千秋進化后的完善版本。 收益功能都做了優化，幾乎沒有短板。

三個核心升級點：

第一，收益實打實上調。 這次升級在不改變保證收益的前提下，上調了復歸紅利和終期紅利。不是結構上耍小聰明，是真金白銀的提升。

第二，年金轉換功能，市場獨家。 保單滿10年、被保人滿55歲，可以把保單的錢轉成保證領取的終身年金?；疃嗑妙I多久，不再受分紅波動影響。

第三，369提領模式，全市場僅此一家支持。 5年繳費后，保單2-10年每年提取3%，11-20年每年提取6%，21年往后每年提取9%。完美匹配現金流需求逐漸增多的家庭，或者應對通脹的場景。

提前規劃比事后補救重要100倍。接下來我把這三個優勢拆開講。

核心優勢一：長期收益躋身第一梯隊

先看收益。

富饒萬家20年復利達6%，市場排名前三。 比盛利2、環宇盈活等王牌產品表現得都要好。

到第30年，復利就能達到觸頂收益6.5%，跟上了第一梯隊的速度。

動態收益也不拉胯。566提領模式下（5年繳費，第6年起每年提取總保費6%），以10萬美金交5年、每年提取3萬美金為例，提到保單30年復利6.32%。

還有個彩蛋。在澳門發售的富饒萬家，收益可以做到7.04%。

產品還是那個產品，投資策略不變，功能也沒有閹割。只是香港監管限制了演示上限，最高只能演示到6.5%。

這次升級是很實在的好處，并不是在結構上耍小聰明。

核心優勢二：年金轉換，養老收益翻3倍

年金轉換是萬通的招牌功能，市場獨家。

我舉個例子你就明白了。同樣是30歲女性，10萬美金交5年，60歲做年金轉換：

• 萬通富饒千秋：到60歲現金價值漲到278萬，轉換成年金后每年固定領17.9萬美金
• 富饒萬家：到60歲現金價值漲到292.7萬，此后每年固定能領18.8萬美金

富饒萬家比富饒千秋每年多領9000多美金。

更關鍵的是，這個年金收益是市面上普通養老年金的3倍。

年金轉換方式非常靈活。你不一定非要把錢放著不動，可以前期做分紅險的提領，后期轉年金。

比如還是剛才50萬美金的例子。假如從第6年開始，每年都從分紅賬戶里取3萬美金，一直取到60歲，累計領取了72萬美金。

這時候賬戶里還剩109.9萬美金。此時再轉年金，每年可以固定領7萬多，也非?？捎^。

轉不轉年金、轉多少比例，都由你定。甚至年金怎么領，都有12種方式可以自由選擇：

• 每個月固定領，或者遞增領取
• 保證回本領法，保證領回轉換前的現金價值
• 夫妻聯合領：一張保單保兩人，一方身故，另一方繼續領2/3——特別適合丁克家庭
• 重疾加倍領：確診特定重疾，養老金連續5年翻倍發

每一種方式都非常實用。

核心優勢三：傳承控制權全面升級

這部分是我最想講的。

2025年2月《民法典婚姻家庭編解釋（二）》施行后，婚內財產分割有了新思路，婚姻財產保全需求明顯增加。

很多客戶問我：不想設信托，怎么用保單實現類似功能？

富饒萬家這次在傳承控制權方面下了很大功夫，打造了一個動態的傳承管理系統。 可以讓投保人在身故前、失能后、甚至規劃之初，就預設好財富的流轉路徑。

這個功能相當于簡版信托。

第一，精神上無行為能力預設指示。

簡單說，就是預設當自己失能的時候，這份保單怎么處理。

可以預設最多3位后備保單持有人，按順序接管。比如第一順位是配偶，第二是子女，第三是兄弟姐妹。

一旦失能后保單將按順序接力接管，只要第一順位能及時提供法律文件，就能立刻接管保單，不必等法院判決。

失能后保單還可以自動拆分給指定的人，同樣可以指定3人，按順序接管。

如果已經做了年金轉換后失能，也可以跟保險公司提前約定，將錢直接打給信托監察人，由他負責監督使用，確保錢用在自己身上。

第二，彈性提取權益。

一般來說，如果你想從保單里取錢給父母或者給孩子用，傳統做法是先從保單里取。

但錢一旦經過我們的賬戶，很輕易就能查到流水，隱私性弱。

彈性提取功能可以幫你直接從保單里轉錢給第三方。 從第1個保單周年起就可以設立指示，指定收款人。

比如直接設定每月1號給某某賬戶打5000美元。也可以觸發式給付，比如設置女兒結婚當天一次性支付10萬美元。

可以無限次更改指示或收款人，非常方便。

第三，第二受保人。

富饒萬家新增了第二受保人選項，最多可以設3個第二受保人。

當受保人身故后，第二受保人可以成為新的保單受保人。讓保單不會終止，繼續利滾利增值，代代相傳下去。

第四，保單利益延續。

一份保單可以指定多名受益人，被保人身故后，會自動把保單按比例拆分，分給指定的受益人。

比如原來的保單，保單的持有人和被保人都是爸爸，受益人是兒子和女兒。如果爸爸去世了，這份保單會自動一分為二，一份給兒子一份給女兒，他倆都是自己保單的持有人和被保人。

第五，身故賠償有10種賠付方式可選。

比如一次性把錢全部給受益人；或者把賠償金按月給付；或者每個月按設定好的金額給付。

甚至可以規定發到指定年齡，比如每個月等額發放，發到受益人30歲。

有點類信托的模式，能靈活安排好身后的資金去向。

坦誠說一個不足

客觀講，富饒萬家10年復利3.05%，比較一般。

如果你的資金周期只有10年左右，這款產品確實不是最優選擇。

但如果你的規劃是20年以上，這個短板就不影響長期表現了。

信任背書：170年老牌，分紅實現率97%

最后聊聊萬通這家公司。

很多人不了解萬通的背景，我花點篇幅講清楚。這家公司最初源自美國萬通——一家成立超170年的老牌保險公司。

2017年雖被云鋒金融收購，但交易結構很特別：美國萬通反向持股云鋒金融24.82%。

這意味著美國萬通仍深度參與香港萬通的戰略、風控與投資管理，并不是簡單的"賣身"。

正因這層關系，美國萬通旗下的全球頂尖資管公司霸菱，至今仍為香港萬通管理約**90%**的固收資產。

霸菱是什么來頭？

一句話概括它的戰績：霸菱是中國社?；稹拈T央基金、香港強積金的長期合作管理人。

全球能同時服務三大主權級別資金的資管機構，屈指可數。社?；鹗侵袊说酿B老錢，澳門央基金是澳門的國家儲備，香港強積金是700多萬香港人的退休金。

能同時被這三家選中，說明霸菱在債券投資領域的能力是全球頂尖的。

這也解釋了為什么萬通的分紅實現率一直比較漂亮。

看數據：萬通分紅平均實現率97%，80%的產品實現率都在90%以上，僅3款低于90%，非常穩。

尤其是年金系列，派息率基本都全部達成，相當于分紅100%達成。

為什么我要花這么多篇幅講公司背景？

因為分紅險是長期產品，20年、30年甚至更久。短期收益高不高不是最重要的，重要的是這家公司能不能長期穩定地兌現承諾。

萬通的股東結構、資管能力、歷史分紅表現，都指向同一個結論：這是一家值得信任的公司。

傳承不只是分錢，更重要的是選對載體。

大賀說點心里話

家族信托門檻1000萬起，普通家庭夠不著。但傳承規劃不能等，提前規劃比事后補救重要100倍。

如果你也在考慮怎么用更低成本實現類信托的傳承功能，或者想知道這款產品怎么買更劃算，掃碼加我微信，發送「信息差」三個字。