你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年。

2025年1月，延遲退休正式落地了。男性退休年齡要從60歲逐步延到63歲，最低繳費年限也從15年提到20年。

這意味著什么？領養老金的時間推遲了，但你需要養老的年頭更長了。

養老這件事，越早規劃越從容。今天聊一款產品——國壽「智裕世代卓越版」，一個在港險市場里顯得有點"格格不入"的存在。

一句話總結：適合誰？不適合誰？

先說結論，幫你省時間。

適合的人：看重公司背景、追求長期穩健、計劃把錢放30-40年以上的養老規劃型用戶。

不適合的人：想在前10年頻繁提取、追求短期高收益的朋友。

為什么這么說？

這款產品有個特點：要到保單第40年才有比較大的收益優勢。賬戶結構只有保證收益+終期紅利，沒有復歸紅利。

翻譯成人話就是——前期提取會比較吃虧。但如果你本來就打算存到退休再用，這個"缺點"反而不是問題。

40年后的錢，現在就要開始存。這款產品優缺點都很明顯。但在市場里有它獨特的生態位。

合適你的，就是最好的。

核心賣點一：副部級央企的安全感

香港保險是一筆長期資產，起碼放個二三十年。公司靠譜比什么都重要。

國壽是什么來頭？

國家財政部直接控股，持股90%，全國社保基金理事會持股10%。妥妥的副部級金融央企。

全國15家副部級金融央企里，保險公司只有4家，在香港的只有兩家，國壽就是其中之一。

而且國壽在香港已經運營超過40年了，1984年就成立了，不是什么新來的玩家。

國壽國壽，與國同壽。錢放在這里，是真踏實。

核心賣點二：終期分紅100%實現率

說句不太好聽的話：香港保險的收益，都是建立在分紅100%達成的基礎上。

計劃書上寫的數字再好看，分紅實現不了，那就是空中樓閣。

國壽的分紅表現怎么樣？

過往所有終期分紅實現率都在100%及以上，連續8年達成。

周年紅利實現率平均值也在**80%**以上。

智裕世代這款產品只有終期紅利，沒有復歸紅利。按照國壽過往的終期分紅表現，實際收益還是非常值得期待的。

核心賣點三：9種貨幣+人民幣保單

智裕世代支持9種保單貨幣：美元、港元、人民幣、澳元、加拿大元、歐元、英鎊、新西蘭元、新加坡元。是目前中資保司里幣種選擇最豐富的產品之一。

特別說一下人民幣保單。很多內地客戶就是喜歡中資保司的人民幣保單，感覺更對味兒。

但目前中資保司的人民幣保單選擇真不多，這個產品給大家多提供了一個選項。

收益數據：40年后的長跑優勢

國壽公布分紅的保單數量高達65款，其中超過10年以上的保單有36款。所有10年以上的保單，分紅至少都在**78%**以上。

從各個維度看，國壽的分紅都屬于最好的那個梯隊。

論收益雖然不差。但在其它產品追求短平快的時候，它選擇當長跑選手。

長壽是福氣，也是挑戰。如果你的養老規劃周期本來就是30-40年，這個產品的收益曲線反而剛好匹配。

投資與服務：加分項盤點

國壽的投資采用內外兼修的方式：內部有自有資管團隊，外部根據賽馬機制挑選合作方。

外部委托合作方包括：貝萊德、摩根大通資管、高盛資管、施羅德投資、橡樹資本等20余家機構。

國壽的投資有理有據，很清晰，所以會讓人更放心。

服務方面也有亮點。上門護理代約、送藥上門、門診預約、養老機構咨詢——這些服務大部分都是僅針對內地客戶的，算是給內地客戶的額外小福利。

簽完保單很快就能在APP上看到生效通知，紙質合同寄送也很快。

香港保司的效率普遍堪憂。但國壽這塊確實不一樣。

市場定位與競品參考

2024年1-12月，中國人壽總保費119億元，市場份額5.4%，在非銀保司中排名第5。國壽與19間銀行成為策略伙伴，渠道覆蓋很廣。

智裕世代只支持5年交。如果你特別想買國壽這家公司，又想分5年繳費，這個產品能滿足要求。

挑選港險產品本來就無所謂好與不好，只能說從自己的需求出發，看產品匹不匹配。

大賀說點心里話

養老金替代率可能降到30%-40%，靠社保夠嗎？自己算一筆賬就知道了。

如果你也在考慮用港險做養老儲備。但不知道怎么選、怎么買更劃算，掃碼加我聊聊。