你好，我是大賀。

今天聊周大福人壽「匠心飛越」。

這款產品最近問的人很多。原因很直接。數據很沖。

躉繳。20年預期IRR 6.5%。20年財富1變3.5。

5年繳。24年預期IRR 6.5%。24年財富1變4。

還有躉繳116提取。5年繳557提取。

咱們把數據擺桌面上。它確實不是普通升級款。它是從「匠心傳承2」升級來的。但這一版，明顯是奔著市場前排去的。

我會給一個很明確的判斷。

如果你在看港險儲蓄險里的高預期收益和提取現金流，匠心飛越值得放進第一梯隊比較。

但也別只盯著6.5%。它是預期IRR。不是保證收益。這個邊界要先擺清楚。

同一筆50萬美元，IRR6.5%誰跑得最快

很多人看港險儲蓄險，喜歡問一句。

哪款收益高？

這個問題太大。不好答。

我更喜歡換個問法。

同樣一筆錢。放同樣久。誰更快跑到預期IRR 6.5%？

誰快誰慢，算一算就知道。

躉繳50萬美元來看。

匠心飛越在第20年達到預期IRR 6.5%。

友B環Y盈活要到第29年。宏L宏Z家傳承要到第23年。富W盈J天下2要到第25年。

這個差距不小。

再看第10年IRR。

匠心飛越是5.2%。友B環Y盈活是5.15%。宏L宏Z家傳承是4.10%。富W盈J天下2是5.00%。

這個數字，我自己都嚇一跳。

不是說它每一年都贏所有產品。也不是說別的產品就不行。

但在“躉繳、20年、沖6.5%”這條線上，匠心飛越確實很強。

截至2026年5月10日，美元利率環境已經和前兩年不一樣。2025年11月美聯儲連續第二次降息25個基點。聯邦基金利率目標區間降到3.75%-4.00%。市場也在看2026年后續降息節奏。

美元存款利率往下走時，長期儲蓄險的吸引力會更明顯。

不過我提醒一句。

6.5%是預期，不是保證。

能不能按演示走，要看分紅表現。也要看公司長期投資能力。

躉繳20年1變3.5，確實把倍數拉開了

再看一個更直觀的數。

20年財富倍數。

匠心飛越躉繳是1變3.5。

安S盛L2-至尊是1變3.2。永M萬年Q星河尊享2是1變3.1。萬T富R萬家也是1變3.1。

別聽銷售吹，看這張表。

這類儲蓄險，20年是一個很關鍵的節點。

10年太短。很多產品還在爬坡。

30年太遠。很多家庭很難有這么長的心理耐心。

20年剛好卡在教育金、養老前置、家族資金安排的中段。

匠心飛越能在20年做到本金3.5倍預期總現金價值。這個位置很有殺傷力。

我會這樣看。

如果你的錢可以至少放20年，躉繳版本的匠心飛越很有競爭力。

但短期資金不要硬上。

躉繳保證回本是第10年。預期回本是第4年。

預期回本聽著舒服。可真實配置里，我不會建議客戶拿3年、5年要用的錢去做這種產品。

這不是它的問題。是產品類型決定的。

港險儲蓄險最怕拿錯錢。

你拿長期資金。它能發揮時間價值。

你拿短期周轉錢。它就會讓你難受。

5年繳24年到6.5%，這個速度也很靠前

很多家庭不喜歡躉繳。

不是沒錢。是不想一次性把現金打出去。

5年繳就更適合這種人。

匠心飛越5年繳的數據也很直接。

第24年達到預期IRR 6.5%。第24年本金1變4。

對比一下。

友B環Y盈活要30年。保C信S明天要28年。宏L宏Z家傳承要27年。永M萬年Q星河尊享2要50年。

匠心飛越比友B快6年。比保C快4年。比宏L快3年。

和永M比，時間差更大。

再看保證回本。

匠心飛越5年繳是第13年保證回本。

安S盛LII-至尊是25年。富W盈J天下2是17年。蘇L世保險瑞Y是18年。

這個位置很關鍵。

很多人只看預期收益。不看保證回本。

我不贊成。

保證現金價值，是這類產品的底。預期現金價值，是它的彈性。

底太薄。客戶心里會虛。

匠心飛越5年繳第13年保證回本。這個底不算慢。再疊加24年到6.5%。節奏比較舒服。

我的判斷很明確。

如果你不想躉繳，又想追求長期預期IRR，5年繳匠心飛越比很多同類更值得重點看。

尤其是孩子教育金后段。或者中長期養老儲備。它的節奏更匹配。

但我不會把它推給現金流不穩定的人。

5年繳不是只交一年。后面4年保費也要準備好。

557提取這塊，匠心飛越優勢很明顯

收益是一回事。

能不能拿錢，是另一回事。

很多儲蓄險演示收益好看。一開始提取，后面現價就扛不住。

匠心飛越這次最有記憶點的地方，是提取方案。

躉繳支持116提取。5年繳支持557提取。

所謂116。可以理解為躉繳后第1年起，每年提取總保費的6%。

557就是5年繳。交完保費后，每年提取總保費的7%。

重點不是名字。重點是提完之后，保單還能不能活得久。

5年繳557提取下。

友B環Y盈活第39年斷單。宏L宏Z家傳承第34年斷單。永M萬年Q星河尊享2第65年斷單。

匠心飛越在557提取下，到第100年仍有剩余預期現價13,586,847美元。

這就是差距。

排名我幫你排好了。

看557現金流，匠心飛越這一組數據很強。

它不是只會“領”。它是領了之后，后面還能留。

這點對養老現金流很重要。

另外，它支持每年、每半年、每月提取。

錢還能直接支付給指定收款人。比如家人、醫院、慈善機構。并且無須提交關系證明。

這個功能不花哨。很實用。

給父母付醫療費。給孩子定期打生活費。給某個家庭成員做長期安排。

這些場景里，它比單純“自己領錢”更順手。

不過這里也要講清楚。

提取方案同樣依賴演示假設。不是保證每一年都按最漂亮的結果走。

我會認可它的現金流設計。但不會把557當成無風險提款機。

這是兩回事。

回到產品本身，躉繳10/20和5年繳雙24怎么看

匠心飛越從「匠心傳承2」升級而來。

繳費期也變了。

以前主要是2pay、5pay。

現在升級為躉繳、5pay、12pay。

這個變化很現實。

有的人想一次性配置。追求效率。

有的人想分幾年交。保留現金流。

還有人更喜歡拉長繳費期。降低每年壓力。

匠心飛越把這三類人都覆蓋到了。

躉繳版本的核心，是“10/20”。

第10年保證回本。第20年預期IRR 6.5%。第20年財富1變3.5。

5年繳版本的核心，是“雙24”。

第24年預期IRR 6.5%。第24年本金1變4。

這里我想多說一句。

港險圈之前很喜歡講“20年財富1變3”。

這個數字受歡迎，不只是因為好聽。

它代表一筆錢穿越20年后的增值效率。

現在匠心飛越躉繳把這個數字做到1變3.5。5年繳做到24年1變4。

這就不是小修小補。

它確實把預期收益曲線往上推了一截。

但還是那句話。

能不能買，不能只看20年。還要看你能不能放到20年。

放不到。再漂亮也沒用。

它不只是快，功能設計也更像財富工具

只看IRR，容易把產品看窄。

匠心飛越有幾個功能，我覺得是真有用。

第一個，是財富增值調配選項。

從第10個保單周年日起，可以在三檔之間切換。

增進。對應0%穩健資產。

均衡。對應40%穩健資產。

保守。對應80%穩健資產。

說白了，就是后期可以調整更偏增長，還是更偏穩守。

年輕時想沖增長。可以偏增進。

中年想平衡。可以轉均衡。

退休或傳承階段，想鎖定多一點。可以看保守。

穩健資產戶口的非保證年利率是4.25%。

這個利率不是保證終身不變。要記住“非保證”三個字。

但它給了一個資產配置的調節空間。

第二個，是提取檔位多。

躉繳不只116。還支持137、158、179等提取。

5年繳不只557。還支持578、599、51010等提取。

不同家庭用錢節奏不一樣。

有人想早點領。有人想晚點多領。

這個設計比單一提取方案更友好。

第三個，是傳承功能比較完整。

第3個保單年度起，保單可以一拆二。也可以一拆多。

第6個保單周月日起，可以無限次轉換受保人。新受保人可至128歲。

這對高凈值家庭很有意義。

一張保單，后面可能要分給多個孩子。

受保人安排，也可能隨著家庭結構變化。

能拆。能轉。能延續。

保單才更像一件長期財富工具。

第四個，是緩沖機制。

保費假期長達4年。

確診癌癥、嚴重心臟病或中風，保費假期可雙倍延長。

還新增無行為能力選項服務。

這類功能平時沒人關心。真遇到收入中斷、重疾沖擊，就很重要。

我的判斷是。

匠心飛越不是單純拿高預期IRR打市場。它的功能完整度也在線。

這點我認可。

分紅實現率100%、償付率282%，這是底層支撐

前面講的很多，都是產品演示。

但港險分紅險，不能只看演示。

公司底層實力必須看。

周大福人壽的香港RBC償付能力充足率是282%。

對比同業。

CTF Life 282%。PXU 239%。AXA 239%。Sxn Life 229%。AIX 212%。FXD 199%。

監管最低要求是100%。

282%這個水平，安全墊比較厚。

再看分紅實現率。

同類型產品在2015-2024年連續10年分紅實現率100%。

三大皇牌產品系列包括儲蓄「盛世」/「匠心」系列，危疾「守護168」系列，財富規劃「愛豐盛」系列。

這個數據是我比較看重的。

分紅實現率不是未來承諾。

但它代表過去有沒有兌現。

過去長期兌現穩定，未來才有討論基礎。

還有美元分紅保單非保證積存利率。

自2013年起連續14年維持4.25%。

競品里，富X、萬X是3.75%。友X、安X、宏X、保X、永X是3.5%。

這塊差距也擺在這。

我不會說“過去好，未來一定好”。

這種話不專業。

但我會說。

周大福人壽這組公司數據，足夠支撐匠心飛越進入重點候選。

尤其在香港長期險市場競爭很激烈的背景下。

香港保監局2025年前三季度長期新單保費約2000億港元。內地訪客新單保費占比約30%。

錢還在進場。產品也越卷。

越是這種時候，越不能只聽故事。

要看收益。看提取。看保證回本。看分紅實現率。看償付能力。

寫在最后：優惠窗口到6月30日，但別為優惠買錯

最后講優惠。

匠心飛越現在有限時推廣。

時間是2026年4月27日-6月30日。要求是2026年8月31日或之前批核。

5pay/12pay首兩年總保費折扣最高24%。

對應年保費≥25萬美元檔。首年8%。次年16%。

躉繳保費折扣最高6%。對應整付保費≥150萬美元檔。

另外，匠心飛越5pay預繳年利率最高4.5%。美元≥8萬檔。相當于41%年繳保費。

案例里，5pay每年保費10萬美元。5年總保費500,064.10美元。

預繳可獲總利息41,252.72美元。實際繳458,811.38美元。

優惠確實不弱。

但我態度也很明確。

不要為了折扣買儲蓄險。

折扣是加分項。不是決策核心。

真正要問的是三件事。

你的錢能不能放20年以上？

你能不能接受分紅非保證？

你到底要的是增值、現金流，還是傳承安排？

如果這三件事都匹配。

匠心飛越就值得認真看。

如果錢兩三年要用。別碰。

如果你完全不能接受非保證收益。也別硬買。

如果你只是被“1變3.5”吸引，卻沒想清楚資金周期。那我會勸你慢一點。

市場會波動。利率會變化。

真正稀缺的，不是一時熱鬧。

而是一筆能穿越周期，又能被調度、被調整、被傳承的錢。

大賀說點心里話

如果你已經在比較匠心飛越和其他港險儲蓄險，別只比演示收益。買法、渠道、繳費方式，都會影響最后的成本和體驗。

想把方案算細一點，可以加我。發“信息差”三個字就行。