合并財務報表的編制理論基礎為母公司理論、實體理論和所有權理論。

一、母公司理論：將合并財務報表視為母公司本身的財務報表反映的范圍擴大來看待，從母公司角度來考慮合并財務報表的合并范圍、選擇合并處理方法。

二、實體理論：

1、合并財務報表是企業(yè)集團各成員企業(yè)構成的經(jīng)濟聯(lián)合體的財務報表。

2、它強調的是企業(yè)集團中所有成員企業(yè)構成的經(jīng)濟實體，它對構成企業(yè)集團的持有多數(shù)股權的股東和擁有少數(shù)股權的股東一視同仁，同等對待，認為只要是企業(yè)集團成員股東，無論是擁有多數(shù)股權，還是擁有少數(shù)股權，都是共同組成的經(jīng)濟實體的股東。

三、所有權理論：

1、所有權理論運用于合并財務報表編制時，既不強調企業(yè)集團中存在的法定控制關系，也不強調企業(yè)集團各成員企業(yè)所構成的經(jīng)濟實體，而是強調編制合并財務報表的企業(yè)對另一企業(yè)的經(jīng)濟活動和財務決策具有重大影響的所有權。

2、所有權理論認為：母公司理論和實體理論都不能解決隸屬于兩個或兩個以上企業(yè)集團的企業(yè)的合并財務報表編制問題。

合并財務報表的合并范圍應當以控制為基礎予以確定。

控制：是指投資方擁有對被投資方的權力，通過參與被投資方的相關活動而享有可變回報，并且有能力運用對被投資方的權力影響其回報金額。