延遲退休時代，安盛盛利II/永明萬年青星河尊享II/宏利宏摯傳承，養老到底選誰？99%的人看完這篇才恍然大悟

你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年。

今天這篇文章，我要把三款最熱門的港險儲蓄險掰開揉碎了給你講清楚。

延遲退休時代，提前躺平需要什么？

2025年1月1日，延遲退休政策正式落地了。

男性退休年齡要逐步延到63歲，女性也要延到55-58歲。

說白了就是，你原本60歲能領的養老金，現在得再等幾年。

這事兒一出，我后臺咨詢量直接翻倍。

大家問的最多的就是：延遲退休遇上中年危機，我還能指望國家養老金嗎？

說實話，這個擔心不是沒道理。

安聯最新發布的《2025年全球養老金報告》顯示，全球養老金儲蓄缺口已經達到51萬億美元。

這個數字意味著什么？

意味著單靠社保養老，遠遠不夠。

所以這兩年，"提前退休"成了越來越多人的執念。

誰不想早點卸下壓力，從容享受人生后半程呢？

最近有個客戶找到我，35歲，手上有220萬人民幣的預算，大概30萬美元。

他的需求很明確：想在宏利宏摯傳承、安盛盛利II至尊、永明萬年青星河尊享II這三款熱門產品中選一款，作為養老規劃。

我幫他做了詳細的測算，今天就借著這個案例，跟大家聊聊這三款產品到底怎么選。

不過在開始之前，有個關鍵點要跟大家說清楚：

用港險養老，核心是動態提取能力，而不是看靜態收益。

畢竟我們最終是要靠它按月或按年領錢過日子的。

選對一款靠譜的理財保障產品，真的能給提前退休添不少底氣。

咱們來算一筆賬：35歲開始，每年投入6萬美元，連交5年，總共30萬美元。

接下來我會用不同的提領方式，帶你看看這三款產品的真實表現。

566提領：穩健派的養老方案

先說最常規的提領方式——566提領。

什么意思呢？

就是5年交費完成后，從第6年開始，每年領取總保費的6%，也就是18000美元。

這個數據很有意思。

咱們一起來看：

前14年，宏利宏摯傳承一騎絕塵

客戶45歲領取第一筆退休金時，三款產品的賬戶余額分別是：

• 宏利宏摯傳承：31.52萬美元
• 安盛盛利II至尊：30.55萬美元
• 永明萬年青星河尊享II：29.05萬美元

上下差一萬多，這個時候差距還不太明顯。

宏利確實表現突出，但別急著下結論。

第15年開始，局勢發生逆轉

安盛盛利II至尊開始反超宏利，而且差距越拉越大。

永明雖然還在后面，但增長勢頭很穩。

到客戶61歲時，累計已經領取了30.6萬美元的退休金，超過了當初投入的本金。

這意味著什么？

意味著從這一年開始，你領的每一分錢都是純賺的。

真正的差距在65歲以后顯現

客戶65歲時，賬戶余額變成了：

• 安盛盛利II至尊：69.65萬美元
• 永明萬年青星河尊享II：69.44萬美元
• 宏利宏摯傳承：49.02萬美元

看到沒？

安盛和永明差不多，但宏利直接落后了20萬美元！

到客戶75歲時，差距更加明顯：

• 安盛盛利II至尊：106.44萬美元
• 永明萬年青星河尊享II：106.44萬美元
• 宏利宏摯傳承：72.16萬美元

這個數據說明什么？

宏利宏摯傳承前14年的確表現突出，但后勁明顯不足。

養老這事兒，得提前規劃，而且要看長遠。

你不能只看前面跑得快，得看最后能跑多遠。

第31年，永明才追上安盛，此后兩款產品的表現幾乎一致。

長遠來看，安盛和永明在566提領模式下差異不大。

567/5108提領：極致與延遲的兩種選擇

566是穩健派的選擇，但有些人想領得更多。

咱們來看看更激進的提領方式。

567提領：極致提領

567提領是什么概念？

第6年開始，每年領取總保費的7%，也就是21000美元。

比566多領3000美元，聽起來不多，但長期累積下來差距巨大。

這屬于比較極致的提領方式了。

在這種模式下：

前14年，宏利依舊抗打。

短期內賬戶余額最高，表現穩定。

但從第20年開始，宏利徹底掉隊。

而且不是一般的掉隊，是跟另外兩款產品的賬戶余額相差幾十萬甚至上百萬美元。

第15年，安盛反超后一路高歌。

直到保單第76年度，永明才開始追平。

此后兩款產品賬戶余額相差無幾。

別被表面數據忽悠了。

宏利前期看著漂亮，但養老講究的是活到老領到老。

你不能只看45歲時誰賬戶余額高，得看75歲、85歲時還剩多少錢。

5108提領：延遲提領

再來看另一種思路——5108提領。

5年交費，第10年開始領取，每年領取總保費的8%，也就是24000美元。

這種方式適合什么人？

適合不急著用錢，想讓資金多增值幾年再開始領取的人。

在這種模式下：

• 宏利前15年表現強勁，賬戶余額遙遙領先
• 第20年后，宏利長期墊底
• 到第30年，永明追上安盛

值得注意的是，在5108提領模式下，宏利跟其他兩款產品的長期差距，沒有566和567那么夸張。

但整體趨勢是一樣的：宏利前期強，后期弱。

綜合這幾種提領場景來看，如果單純把它們當作養老工具，安盛盛利II至尊的整體表現要優于永明萬年青星河尊享II，但差異不大。

宏利宏摯傳承更多的優勢集中在前15年，但養老講究的是活到老領到老，所以并不占優勢。

當然，如果你在短期內有留學、置業或者其他突發的醫療支出需求，宏利也是不錯的選擇。

本金安全：誰能讓你睡得更安穩？

聊完提領能力，咱們再來說說大家最關心的問題：本金安全。

養老這事兒，得提前規劃，但更重要的是，得穩。

你辛辛苦苦攢了幾十萬美元，萬一保險公司出問題怎么辦？

萬一收益達不到預期怎么辦？

這就涉及到三個核心指標：保證回本時間、保證收益率、復歸紅利占比。

保證回本時間

什么叫保證回本？

就是不管市場怎么波動，保險公司承諾在這個時間點之前，你至少能拿回本金。

三款產品的保證回本時間分別是：

• 永明萬年青星河尊享II：13年
• 宏利宏摯傳承：18年
• 安盛盛利II至尊：25年

這個數據很有意思。

永明只需要13年就能保證回本，而安盛需要整整25年。

兩者差出一倍時間！

說白了就是，如果你買了永明，13年后哪怕發生極端情況，你的本金也是安全的。

但如果買了安盛，你得等25年才能有這個保障。

保證收益率

保證收益是什么？

就是保險公司白紙黑字寫在合同里，承諾給你的最低收益。

不管市場好壞，這部分錢是鐵板釘釘的。

三款產品的保證收益IRR（復利年化收益率）分別是：

• 永明萬年青星河尊享II：1%
• 宏利宏摯傳承：0.64%
• 安盛盛利II至尊：0.23%

永明和安盛的表現剛好反過來。

永明中期復利IRR就能達到0.5%，長期能實現1%。

而安盛最高只能到0.23%。

宏利表現居中，長期復利IRR能到0.64%。

你可能會問：保證收益才1%，這也太低了吧？

別急，保證收益只是保底。

港險的真正收益來自于非保證部分的分紅。

保證收益高，意味著你的下限更高，睡覺更安穩。

復歸紅利占比

這個指標很多人不知道，但其實非常重要。

什么是復歸紅利？

簡單說，就是保險公司每年會把一部分分紅"鎖定"進你的保單，一旦鎖定，就變成保證收益了。

復歸紅利占比越高，說明你的收益越穩定。

三款產品的復歸紅利占比：

• 永明萬年青星河尊享II：22.76%
• 安盛盛利II至尊：14.12%
• 宏利宏摯傳承：沒有設置復歸紅利

永明的復歸紅利占比高達22.76%，意味著每年有更多的收益被鎖定為保證收益。

而宏利干脆沒有設置復歸紅利，所有收益都是非保證的。

復歸紅利一經派發即為保證收益，占比越高，產品越穩定。

這種穩定性對養老現金流的規劃尤為重要。

綜合保證回本時間、保證收益和復歸紅利占比這三個維度，永明萬年青星河尊享II在本金安全性方面整體表現更好。

這就形成了一個有趣的對比：

• 安盛在動態提領能力上略勝一籌
• 永明在本金安全性上更有優勢

怎么選？

取決于你更看重什么。

三款產品，三類人群

說了這么多，咱們來做個總結。

用港險養老，選宏利宏摯傳承、永明萬年青星河尊享II還是安盛盛利II至尊？

其實它們各有側重，適合不同的人群。

第一類：15年內有資金支出需求的人——選宏利宏摯傳承

如果你在15年之內有留學、置業或者其他大額支出需求，閉眼入宏利宏摯傳承。

不管是哪種提領方式，它在前15年都有絕對的優勢。

但要注意，宏利作為養老規劃并不太合適。

因為養老講究的是活到老領到老，而宏利的后勁明顯不足。

如果你活到80歲、90歲，賬戶余額會比安盛和永明少幾十萬美元。

第二類：追求中短期偏高收益的人——選安盛盛利II至尊

如果你年齡偏大，臨近退休，希望每月領更多的錢對沖養老風險，安盛盛利II至尊是更好的選擇。

安盛在各種提領模式下，中長期表現都很穩定。

雖然保證收益低，但動態提領能力強，適合那些更看重"能領多少錢"而不是"保證多少錢"的人。

第三類：風格保守、在意長期資金穩定的人——選永明萬年青星河尊享II

如果你是那種看到保證收益高就心安的人，永明萬年青星河尊享II更適合你。

永明的保證回本時間最短，保證收益最高，復歸紅利占比也最高。

雖然動態提領能力略遜于安盛，但勝在穩定。

對于那些擔心市場波動、希望資金安全的人來說，永明能讓你睡得更安穩。

最后說一句：提前退休不是"躺平"，而是對生活的精準規劃。

延遲退休政策已經落地，養老金缺口越來越大。

與其等著國家養老金，不如早點給自己規劃一份私人養老金。

人生短短幾十年，愿我們都能在歲月的沉淀中，通過合理的規劃，早日卸下生活的重擔，去登高望遠、去陪伴家人、去做自己想做的事。

大賀說點心里話

看完這篇測評，你應該對這三款產品有了清晰的認識。

但說實話，選產品只是第一步，怎么買、從哪個渠道買，這里面的門道更多。

同樣的產品，不同渠道買，到手價格可能差出好幾萬。