養老金漲2%就夠了？我算了一筆賬，盛利II、星河尊享II、宏摯傳承、富饒千秋誰能真正兜住你的老年生活

你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年。

**2025年養老金上調2%**的消息一出，不少朋友給我發消息：「這是不是意味著養老不用愁了？」

實話跟你說，我拿計算器敲了半天，越算越心涼。

今天就掰開揉碎，聊聊社保養老金到底夠不夠用。

以及如果不夠，盛利II、星河尊享II、宏摯傳承、富饒千秋這四款港險，到底誰能幫你把養老這件事兜住。

養老困局：社保兜不住的二三十年

最近養老相關的數據扎堆冒出來，每一條都讓人心里發緊。

咱們國家65歲以上老人已經突破2.2億，什么概念？

差不多每5個還在上班的勞動力，就得養1個退休老人。

2025年的潛在支持率只有2.7，到2060年會降到0.89——也就是說，到時候不到1個年輕人要養1個老人，這養老金池子的壓力可想而知。

再看養老金精算報告，收不抵支的年份雖然從2028年延到了2036年，但基金枯竭的預測也只是從2035年推到2044年。

說白了就是，緩了幾年，但問題還在那兒。

咱們算筆賬。

養老保險替代率目標是58.5%，假設你退休前月薪兩萬，理想情況下養老金能拿到11700元。

聽著還行？

可你知道現在一線城市一個高端養老院的單人間要多少錢嗎？

1.2萬元一個月。

養老金連房租都覆蓋不了，更別提護理費、醫療費、日常開銷了。

更扎心的是，58.5%的替代率是目標，咱們現在還沒達到。

2025年養老金漲2%，按月均3000多算，一年多700塊，一個月多不到60塊。

這點漲幅，連通脹都跑不贏。

所以這才是關鍵：單靠社保養老金，根本接不住二三十年的養老需求。

養老這件事，必須自己提前動手。

思維糾偏：別用短期眼光選長期工具

很多朋友找我咨詢港險養老方案，上來就問：「前5年收益怎么樣？會不會踩雷？」

我理解這種心態，畢竟掏出去的是真金白銀。

但實話跟你說，這是犯了用短期思維做長期規劃的錯誤。

養老是二三十年的長期事。

你今天30歲開始規劃，60歲退休，80歲還在領錢——這是跨越50年的事情。

港險的設計邏輯，本來就是長期持有、復利增值，它不是三五年退保套現的產品，而是跟幾十年后養老生活同頻的工具。

這也是我為什么最終從一堆產品里挑出盛利II、星河尊享II、宏摯傳承、富饒千秋這四款的原因：要么提領能力強，能持續輸出養老現金流；要么功能設計適配養老場景，能解決特定人群的痛點。

接下來，我就從靜態收益、動態提領、特色功能三個維度，把這四款產品拆個底朝天。

靜態收益：四款產品的基本面對比

先看基本面。

以0歲男孩、年交6萬美元、交5年為例，咱們對比一下這四款產品的靜態收益表現。

從預期回本時間看，宏摯傳承最快，第6年就能回本；盛利II、星河尊享II、富饒千秋都是第7年，差別不大。

但保證回本時間就拉開差距了。

星河尊享II最早，第10年保證達到本金；星河尊享II和富饒千秋是第13年；盛利II最慢，要到第25年。

為什么盛利II這么慢？

因為它的保證復利IRR只有0.233%，保證部分占比低。

但別被忽悠了，這恰恰說明它把更多收益放在了非保證部分——盛利II的非保證復利爆發力強，后期增值快。

具體有多快？

盛利II第30年就達到了6.5%復利限高，這在整個港險市場都是數一數二的速度。

而保證復利IRR更高的星河尊享II，反而要到第50年才觸及限高。

說白了就是，盛利II前期「藏拙」，后期「爆發」。

如果你是給孩子規劃養老，或者自己離退休還有二三十年，這種后勁足的產品反而更合適。

整體來看，這四款產品除了宏摯傳承在前20年表現較好之外，其他產品的靜態收益都比較均衡，不出錯，但也不太突出。

靜態收益只是基本面，真正決定養老體驗的，是動態提領能力。

動態提領：養老現金流的真正較量

養老規劃的核心不是「賬戶里有多少錢」，而是「每年能穩定領多少錢」。

這才是動態提領能力的價值所在。

我用三種常見的提領方案，把四款產品的表現拉出來遛遛。

第一種：566提領（5年交，第6年起每年提取總保費的6%）

前15年，宏摯傳承表現最好，賬戶余額最高。

15年到30年之間，盛利II開始發力，成為四款中最亮眼的選手。

30年之后，星河尊享II追了上來，和盛利II并駕齊驅，沒有太大優劣之分。

第二種：567提領（5年交，第6年起每年提取總保費的7%）

提領比例提高1%，差距就更明顯了。

盛利II在15年到70年之間基本都是最高的，優勢非常突出。

如果你希望退休后每年多領一點，盛利II是更優的選擇。

第三種：5/10/8提領（5年交，第10年起每年提取總保費的8%）

這種方案適合不著急用錢、想多攢幾年再領的朋友。

前15年宏摯傳承表現最佳，15年到30年盛利II最突出，其次是星河尊享II，30年之后就沒什么區別了。

總結一下：盛利II、星河尊享II是現在養老現金流的最優解。

一個主打強提領，打造超高養老現金流；一個總體更穩定，提領也不差。

選哪個都不會出大差錯。

那宏摯傳承和富饒千秋就不行嗎？

當然不是。

它們的優勢不在提領，而在功能設計。

特色功能：宏摯傳承的「無憂選」

宏摯傳承有一個獨特的功能叫「無憂選」，能做到交完即領、本金不動、每年持續派息。

什么意思？

簡單來說，繳費結束后，你可以從終期紅利里提取利息，完全不動保單的保證現金價值。

保證部分繼續增長，你每年穩穩領錢，兩不耽誤。

這個功能的設計邏輯，是給予保守型朋友最大程度上的安全感。

有些人就是怕本金有風險，就是想看著賬戶里的數字穩穩在那兒，無憂選就是為這類人量身定做的。

咱們算筆賬。

0歲男孩、年交6萬美元、交5年，第6年開啟無憂選，每年提取本金的4.6%，也就是13800美元。

即使開始每年派息，保證金額也在正常增長，第18年就能達到本金。

第27年時，領取的派息累計已經超過本金。

第49年，領取總額達到本金的2倍。

但需要注意，過早開啟無憂選會影響后期保單的剩余價值。

比如第50年，宏摯傳承賬戶余額大概41.9萬美元，而以567提領的盛利II此時賬戶余額還有101.6萬美元，差距不小。

不過話說回來，養老不是比誰賺的多，而比誰穩得住。

如果你怕本金有風險、想穩穩領錢，用高收益換取低風險的安全感，還是很值得的。

特色功能：富饒千秋的「年金轉換」

富饒千秋的殺手锏是全港唯一的年金轉換功能。

開啟之后，你可以隨時把全部或部分現金價值轉成年金，而且有12種轉年金方案可選，一張保單覆蓋所有養老場景。

這12種方案有多靈活？

舉幾個例子：

如果你害怕領取時間過短，可以選**「第6/7/8項定額終身年金」**，就算不幸身故，受益人也能領完保證期的錢，不會虧。

如果你是丁克家庭，可以選**「第9/10項聯合年金」**，夫妻共享100%年金，哪怕一方去世，伴侶也能持續受益，直到百年。

這對沒有子女養老的家庭來說，簡直是剛需。

如果你擔心疾病風險，可以選**「第11/12項危疾雙倍年金、嚴重認知障礙癥雙倍年金」**，確診后60個月內能領雙倍年金，用來覆蓋額外的護理和醫療開支。

富饒千秋的核心優勢是靈活。

年輕時用儲蓄險增值，退休時根據自身情況轉年金穩領錢，不管是單身、丁克、還是擔心疾病，都能找到適配的方案。

它打造了唯一的儲蓄分紅險+養老年金險的復合產品，一張保單解決兩個問題。

總結：四款產品怎么選？

整體感受下來，這四款產品各有側重：

• 盛利II：提領能力最強，適合追求高現金流、愿意承受一定波動的朋友
• 星河尊享II：總體更穩定，提領也不差，適合想要均衡表現的朋友
• 宏摯傳承：保本吃息，適合保守型、怕本金有風險的朋友
• 富饒千秋：全場景養老適配度高，適合情況復雜、需要靈活應對的朋友

每個產品都各有側重，沒有絕對的好壞，只有適不適合你。

養老規劃不是短期頭腦一熱的隨意決定，而是從現在開始，每一次理性選擇的積累。

它是一場橫跨數十年的動態旅程，需要你提前把未來要花的錢安排好。

養老從來都不是遙遠的事。

大賀說點心里話

產品選對了只是第一步，怎么買、從哪個渠道買，中間的門道可能比產品本身更重要。