永明萬年青星河尊享II：逐一淘汰友邦、保誠、宏利、安盛后，它憑什么成為養老規劃唯一幸存者？

你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年。

說實話，我見過太多案例了——很多人規劃養老金時，第一反應就是選大公司。

友邦、保誠、宏利、安盛，這些名字聽起來就讓人安心。

但今天我想問一個反直覺的問題：

大公司產品，真的是養老規劃的最優解嗎？

數據不會騙人。

接下來我會用真實的提領數據，把這幾家大公司的產品逐一拆解，看看它們在養老規劃這件事上，到底表現如何。

養老金選擇的困境：大公司≠最優解

挑選養老金，是一個決策成本極高的事情。

這筆錢要陪伴你幾十年，中途很難更換，選錯了就是真金白銀的損失。

所以大多數人的第一反應是：把錢交給大公司，至少不會出問題。

友邦、安盛、宏利、保誠、永明，這五家確實是香港保險市場的國際大品牌。

歷史悠久、資產規模大、監管嚴格。

但問題在于：

品牌大，不等于產品適合你。

尤其是養老規劃，我們要的不是一個"看起來安全"的保單。

而是一份"領得多、領得久、領得穩"的現金流。

這兩件事，有時候是矛盾的。

接下來，咱們算筆賬，看看這幾家大公司的產品，在養老提領這件事上，到底表現如何。

友邦：投資穩健，但提領表現平平

友邦是很多人心中港險的"天花板"，投資風格確實是最穩健的。

如果你這筆錢就是放著不動，做個長期儲蓄，友邦的環宇盈活確實很合適。

但問題是——

養老金不是用來放著的，是用來領的。

而在提取現金流這件事上，友邦的產品做得真的沒有其他產品好。

核心問題出在產品結構上。

香港儲蓄險的分紅由兩部分構成：復歸紅利和終期紅利。

• 復歸紅利：每年發給你，一旦發了就不能回撤，類似于房租，穩穩到手
• 終期紅利：只有退保時才發，中途保險公司還可能回撤，類似于房價，漲跌不定

養老規劃需要的是穩定的現金流，所以復歸紅利占比越高，產品越適合做提領。

看這張圖，友邦環球盈活的復歸紅利占比只有8%。

盈御多元貨幣3更低，只有3.71%。

這意味著什么？

你賬戶里的錢，絕大部分是"終期紅利"，是保險公司承諾給你、但隨時可能調整的部分。

用這樣的產品做養老規劃，說實話，我心里不踏實。

結論：友邦適合純儲蓄，但不適合需要長期穩定提領的養老規劃。淘汰。

保誠：收益不錯，但分紅實現率不穩定

保誠的信守明天，升級之后確實做了不少改進。

收益和提領表現都不錯。

但這個坑我幫你踩過了——

保誠的分紅實現率，不太穩定。

分紅實現率是什么？

簡單說，就是保險公司當初承諾給你的收益，最后到底兌現了多少。

100%是剛好兌現，低于100%就是沒達到預期。

保誠這幾年的分紅實現率波動比較大。

有的年份表現不錯，有的年份就比較拉胯。

我們做養老規劃，圖的就是安心。

每個月領多少錢，心里得有數。

如果今年領得多、明年領得少，這種不確定性會讓人很焦慮。

而且保誠信守明天的復歸紅利占比是13.25%。

比友邦強一些，但在大公司里也只是中等水平。

結論：保誠收益賬面好看，但穩定性存疑，養老規劃需要的是安心。淘汰。

宏利：前期優勢明顯，但長期價值不足

宏利的宏摯傳承，我承認前20年表現確實很強。

如果你是短期規劃，比如10-15年后需要用錢，宏利是個不錯的選擇。

但養老規劃不一樣。

我們買這份保單，是為了擁有一份活到老、領到老的現金流。

需要關注的是保單的長期價值。

咱們看一組數據：567提取，也就是5年交費后，每年提取總保費的7%。

到第100年：

• 永明萬年青星河尊享II的賬戶余額是1647.8萬美元
• 宏利只剩496.4萬美元

差距是多少？

超過3倍。

更關鍵的是，宏利宏華傳承的復歸紅利占比是0%。

沒錯，是零。

這意味著宏利的分紅結構幾乎全部依賴終期紅利。

穩定性在大公司里是最差的。

結論：宏利適合中短期規劃，但長期養老價值不足。淘汰。

安盛：保證回本期過長，直接出局

安盛，說實話，目前沒有好的產品可以說。

最核心的問題是保證回本期太長了。

安盛摯匯的保證回本時間是25年。

什么概念？

如果你40歲買，要到65歲才能保證拿回本金。

中間25年，萬一遇到任何情況需要退保，都要承擔虧損風險。

而其他大公司呢？

宏利、友邦、保誠都是18年保證回本。

永明更短，只要13年。

保證回本期越短，說明產品的收益穩定性越好，投保人越安心。

結論：安盛保證回本期過長，風險敞口太大。直接淘汰。

永明：唯一兼顧品牌與性能的選擇

淘汰了友邦、保誠、宏利、安盛，現在只剩下永明了。

但永明不是"矮子里拔高個"。

而是真的在養老規劃這件事上，做到了各方面的平衡。

第一，保證回本期最短

永明萬年青星河尊享II的保證回本時間只要13年。

比其他大公司都短。

這意味著你的本金更早鎖定，中途遇到意外情況也有更多騰挪空間。

第二，復歸紅利占比最高

永明萬年青星河尊享II的復歸紅利占比達到22.76%。

在大公司里遙遙領先。

前面說過，復歸紅利是"到手的房租"，終期紅利是"賬面的房價"。

復歸紅利占比高，意味著你的收益更穩定、更安心。

第三，提領后賬戶余額最多

咱們看566提取，也就是5年交、年交6萬美元、第6年起每年提取總保費6%的情況：

到第100年：

永明萬年青星河尊享II的賬戶余額是3473萬美元，和富衛、萬通并列第一。

但別忘了：

永明是大公司國際品牌，而富衛、萬通是香港本土品牌。

如果你更在乎品牌背書，永明就是唯一的選擇。

第四，產品結構更安全

看這張圖，5年交、第15年起每年提取12%的情況下：

永明保單剩余金額中，保證部分占比是23%。

遠高于其他產品的18%。

這個數字意味著什么？

如果你中途不想領養老金了，想退保拿錢。

永明能確定給你的錢是最多的。

數據不會騙人。

在大公司里，永明萬年青星河尊享II是唯一兼顧品牌和性能的選擇。

提領靈活性：永明的終極殺手锏

可能有人會說：

你只演示了566和567，會不會是刻意挑對永明有利的數據？

這個坑我幫你踩過了。

我把市面上常見的提領密碼都測了一遍，結論是：

無論怎么領，永明都是最強勢的。

255提取：2年交、第5年起每年提取5%

到第100年，永明賬戶余額2025萬美元。

5108提取：5年交、第10年起每年提取8%

到第100年，永明賬戶余額3082萬美元。

無論是早領還是晚領，少領還是多領。

永明的表現都穩定在第一梯隊。

這種靈活性對養老規劃意味著什么？

• 年紀大了生病住院，可支配的大額支出更多
• 活得越久，賬戶余額越多，可以留給孩子
• 最關鍵的是，錢越多，越有兜底的底氣

哪怕遇上金融危機，哪怕保險公司某一年投資失敗。

你的錢足夠多，該領的養老金就不會斷。

2025年延遲退休政策正式實施。

男職工退休年齡從60歲延遲到63歲，養老金最低繳費年限也要從15年提高到20年。

這意味著社保養老金的領取時間在推遲，門檻在提高。

個人需要更早規劃第三支柱養老補充，而且需要更長的現金流規劃。

在這個背景下，永明萬年青星河尊享II的長期提領優勢就更加突出了。

只要你想領錢，永明就是最強勢的。

大賀說點心里話

說了這么多數據，最后想說一句：

選養老金，本質上是選一份幾十年的安心。

大公司不是萬能的，適合你的才是最好的。

如果你也在糾結怎么選、怎么買更劃算，掃碼加我，發送「信息差」三個字，我幫你算一筆賬。