友邦盈御3：被吹爆的"貨幣自由"功能，真能幫你躲過匯率暴跌？

你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年。

2025年開年，人民幣匯率跌破7.3關口，不少朋友來問我：手里的美元保單要不要換成其他幣種？

這時候我才發現，很多人買港險時根本沒注意過"貨幣轉換"這個功能。

今天就拿友邦「盈御多元計劃3」來聊聊——它號稱首創"多元貨幣轉換"，這個功能是真香還是噱頭？

盈御3的首創功能：多元貨幣轉換

先說結論：這個功能是盈御3的核心賣點，也是目前市場上真正意義上的"首創"。

說人話就是：你買的保單可以在不同貨幣之間自由切換。

今天是美元保單，明天覺得人民幣要升值了，可以換成人民幣計價。

后天覺得英鎊更穩，再換成英鎊。

這才是真正的差異化。

為什么這個功能現在特別值錢？

2025年1月，在岸和離岸人民幣兌美元匯率一度跌破7.3，中美利差擴大到300個基點的歷史高位。

央行緊急出手，突增600億元離岸央票，把跨境融資參數上調到1.75。

匯率政策的不確定性越來越大，保單的貨幣靈活性就成了剛需。

多元貨幣轉換能最大程度避免匯率風險，這個功能的實用價值，在當下的市場環境里被放大了好幾倍。

另外兩個實用功能：紅利鎖定+無限轉換

別家有沒有？

我幫你查了。

這兩個功能大部分產品都有，但細節差別很大。

紅利鎖定：這個功能非常實用。

香港保險的終期紅利是有可能回撤的，市場跌了，你的紅利可能跟著縮水。

但紅利鎖定可以把不確定的終期紅利鎖定為確定收益，相當于給你的錢上了一道保險。

功能好不好用，關鍵看細節。

對比產品時要注意：

• 哪家支持更早鎖定？
• 鎖定比例能到多少？
• 條件越寬松越好

無限被保人轉換：支持無限次更改被保險人，被保人身故后可以指定新被保人繼續承保。

保單是按時間復利增值的，越到后期收益越高。

這個功能可以讓保單一直傳承下去。

功能之外：收益水平如何？

功能再好，收益拉胯也白搭。

來看看盈御3的基本面。

香港分紅儲蓄險收益由保底收益和分紅收益兩部分構成。

這款產品保底部分收益最高不超過0.32%——別驚訝，港險的保底普遍都低，大部分收益來自分紅。

分紅收益分為復歸紅利和終期紅利。

復歸紅利一旦公布金額就確定了。

終期紅利公布后市值可能隨市場波動變化。

5年交的情況下，分紅達成率100%時收益最高可達7.12%。

這個水平在目前市場里表現不錯，屬于第一梯隊。

友邦的分紅靠譜嗎？

收益寫得再高，能不能拿到才是關鍵。

長時間的分紅實現率才更有參考意義。

我觀察了友邦2011年之后的歷史分紅實現率，基本沒有低于**70%**的，而且波動比較小。

大部分產品的分紅實現率在**80%**左右徘徊，單個產品穩健，產品間差距也不大。

友邦分紅水平在市場上不算最能打，但排名比較靠前了。

實際使用場景：提領后賬戶還剩多少？

買保險不是放著幾十年不用。

除了靜態收益，還要看怎么取錢以及取錢后對保單收益的影響。

這款產品支持29種提取方式。

以30歲女性、年交40萬美金、5年繳為例，從第6年開始每年提取保費的6%，到第20年時提取后賬戶還剩213.7萬。

213.7萬的收益已經很不錯了。

但和頂尖收益產品相比，第20年差距約18萬。

客觀看待：回本時間和長期差距

盈御3的保證回本時間是第18年，預期回本需要8年，屬于中規中矩。

目前市場上回本較快的產品可做到保證部分13年回本，預期收益7年回本。

對于香港保險來說，只看靜態收益是遠遠不夠的。

時間拉長到50年，與頂尖產品的差距會被拉大到幾百萬。

這是選擇前必須考慮的。

彩蛋：額外獎金機制

盈御3設有卓越成績獎，給取得優秀學業的被保人額外獎金，最高2800美元。

類似的還有富衛某款產品，給生孩子的朋友最多4萬港幣獎金。

如果剛好符合額外獎金條件，選擇產品時可以把這些加分項考慮上。

選購建議

必須關注的幾個點：

• 產品的靜態預期收益
• 符合自己提領需求后的動態收益
• 產品和保司分紅的穩定性
• 比較在意的附加功能

按照這個順序一個一個對比，可以挑選出適合自己的產品。

大賀說點心里話

盈御3的功能創新確實有亮點，但"怎么買"比"買什么"更重要。

同一款產品，不同渠道的成本差距可能超乎你想象。