忠意啟航創富（卓越版）：前20年收益全港第一，但有個致命缺陷99%的人不知道

你好，我是大賀。

做港險測評這幾年，我見過太多"看起來很美"的產品。

今天要聊的忠意啟航創富（卓越版），就是其中的典型——前20年收益全港第一，保費回贈18%起步，4年就能回本。

完美得不像話對吧？

但我研究完產品條款后，發現它有一個致命缺陷。

如果你打算用這筆錢做養老金或教育金，中途需要定期提領，那這個坑可能讓你的規劃全盤皆輸。

先潑盆冷水：前20年收益之王≠閉眼入。

保單前25年預期收益確實是市場第一，但第30年開始，長期收益基本掉出第一梯隊。

這款產品特點非常鮮明——就是主打前20年高收益，過了這個甜蜜期，優勢就不明顯了。

適合的才是最好的。

到底該不該買？往下看。

收益拆解：短期爆發力有多強？

說**忠意啟航創富（卓越版）**是"短期收益之王"，我是有數據支撐的。

先看回本速度：2年交，3年就回本，20年翻3.34倍。

預期回本時間市場最快，僅需4年，排名第一。

這意味著什么？

你的本金在第4年就能"解套"，之后每一年的增長都是純收益。

對比市場上那些動輒13-18年才能回本的產品，這個速度確實能打。

再看中期收益：10年預期IRR達到5.03%。

在支持2年繳的產品中排名第一。

20年預期IRR 6.24%，收益直接翻3倍。

我替你踩過坑了——很多人只看長期收益排名，忽略了前20年的表現。

但現實是，大部分人買儲蓄險的目的是10-20年后用錢，比如孩子上大學、自己提前退休。

在這個時間維度上，**忠意啟航創富（卓越版）**的前期收益優勢確實非常明顯。

把它和市場上其他熱門儲蓄險放在一起比，差距更直觀：

可以看到，無論是回本時間、10年收益還是20年收益，忠意都穩居第一梯隊。

這不是吹出來的，是實打實的數據。

優惠加持：保費回贈如何放大收益？

別光看收益表——當前的保費回贈政策，能讓收益再上一個臺階。

即日起至12月31日，忠意的保費回贈優惠力度不變。

5年繳費的話，無門檻優惠18%起步，保費次年回贈。

這是什么概念？

假設你年交5萬美元，5年共交25萬美元，18%回贈就是4.5萬美元直接返還。

相當于你只花了20.5萬美元的成本，卻享受25萬美元保額對應的收益。

算上這個優惠后，收益情況是這樣的：

5年繳（18%回贈），第10年預期IRR提升至4.25%，第20年更是達到6.38%的水平。

我更推薦大家選擇5年繳。

原因有兩個：

第一，年交保費壓力更小。

同樣25萬美元，2年交每年要交12.5萬，5年交每年只要5萬，現金流更從容。

第二，在大力度保費回贈加持下，5年繳的長期收益表現更出色。

看下面這張對比圖：

保單第15-20年，忠意啟航創富（卓越版）預期收益市場第一。

這款產品確實是目前還能"薅到羊毛"的硬通貨。

不過要提醒一句：10月起，2/5年期預繳利率從4.6%調整為4.3%。

政策在收緊，想上車的趁早。

致命短板：提領即虧的真相

前面說的都是優點，現在這個坑一定要避。

忠意啟航創富（卓越版）有一個致命缺陷：只有保證收益+終期紅利（非保證）兩個賬戶，缺少復歸紅利。

這意味著什么？

先解釋一下紅利結構。

市面上主流的港險儲蓄產品，通常有三個賬戶：保證收益、復歸紅利、終期紅利。

復歸紅利一旦派發，就會"鎖定"在保單里，即使你中途提領，這部分收益也不會損失。

但忠意這款產品沒有復歸紅利，所有非保證收益都放在終期紅利里。

而終期紅利有個特點——退保（全部或部分退保）或保單終止時才支付。

翻譯成人話：

你每提領一次，終期紅利就被透支一次。

紅利結構失衡，提領后收益斷崖式下跌。

這不是我危言聳聽，看數據說話。

以經典的"566提領密碼"為例——5年交，年交5萬美元，第6年起每年提取總保費的6%（即每年1.5萬美元），一直提到終身。

忠意啟航創富（卓越版）提領后的剩余價值跟其他產品相比，差距不是一般的大：

• 第30年賬戶余額：忠意33萬美元 vs 永明萬年青57.8萬美元
• 第50年賬戶余額：忠意53.7萬美元 vs 永明萬年青146萬美元

同樣的本金，同樣的提領方式，50年后賬戶余額差了將近3倍。

所以，如果你打算短期內就開始領錢至終身，想用作教育金、養老金，可能永明和萬通等適合提領的產品更合適。

保司背書：忠意的硬實力

產品有短板，但保司實力是真的硬。

香港忠意是意大利忠利保險集團的子公司。

忠意集團創于1831年，距今快200年歷史，是意大利第一的保險集團，也是全球最大的保險及資產管理企業之一。

最大的特點就是有錢——資產管理規模高達6.9萬億港元（8630億歐元），業務遍布全球超50個國家。

2024年集團保費總收入超過952億歐元，常年上榜全球九大保險公司。

說它是"大而不能倒的保險公司"，一點不夸張。

更關鍵的是分紅實現率。

忠意人壽是香港唯二兩家、所有在售分紅產品過往分紅實現率都達到或超過100%的保險公司之一。

償付能力達到210%-212%，穩定性極強。

分紅實現率100%意味著什么？

保司當初承諾的非保證收益，全部兌現了。

這在港險市場上是相當稀缺的。

投資策略：收益背后的邏輯

**忠意啟航創富（卓越版）**的"中期爆發力"不是憑空來的，背后有一套清晰的投資策略。

根據產品說明書，資產配置比例是這樣的：

• 固收類資產占比：20%-100%
• 權益類資產占比：0%-80%

風險資產占比相對克制，整體策略以控制波動、穩中求益為主。

而且有相當大的動態調整空間——

保單初始期，固收類資產占比達到60%，保證本金安全。

保單后期，非固收類資產占比會逐漸從40%增長到80%，追求更高收益。

這種"前期穩、后期沖"的策略，很適合追求中期收益的客戶。

忠意也做了一個數據回測：

按照啟航創富（卓越版）的投資策略，根據過去數據回測，目標投資組合資產20年間增長約3.8倍，內部回報率約6.43%。

有效的策略，確實更容易穿越周期，兼具保本和增值。

總結：誰適合這款產品？

說了這么多，**忠意啟航創富（卓越版）**到底適合誰？

我的判斷是：

追求前20年高收益，計劃10-20年不動本金的中產及以上客戶，這款產品可能是"最優解"。

正確的打開方式是：

把它當作純儲蓄的"中期理財工具"，到期一次性取出，中途不挪用，享受短期收益紅利。

不適合的人群也很明確：

需要定期提領做養老金、教育金的，別選這款。

紅利結構決定了它不適合"邊存邊取"的場景。

另外還有一點需要注意：

忠意啟航創富（卓越版）只支持美元保單，沒有貨幣轉換功能。

如果你對匯率波動比較敏感，或者未來有多幣種需求，這個限制也要考慮進去。

適合的才是最好的。

這款產品不是萬能藥，但對于特定需求的人群，確實是目前市場上難得的"硬通貨"。

大賀說點心里話

產品選對只是第一步，怎么買、什么時候買、找誰買，中間的信息差可能比產品本身更重要。