忠意啟航創富(卓越版)：前20年收益碾壓全場，但有個致命短板99%的人沒看到

你好，我是大賀。

最近咨詢港險的朋友，十個有八個在問同一個問題：

銀行存款利率一降再降，房子不敢買，股市不敢碰，手里這點閑錢到底該往哪放？

2025年一季度商業銀行凈息差跌到1.43%，再創歷史新低。

部分中小銀行3年期定存利率降到1.20%，比大行的1.25%還低。

說實話，這利率還不夠通脹吃的。

站在你的角度想，中產家庭辛辛苦苦攢下的錢，放銀行心里不踏實，買理財又怕踩雷。

這時候有人跟你說，有款港險儲蓄險前20年收益能到6%以上，你動不動心？

今天我就來扒一扒這款最近被吹上天的忠意「啟航創富(卓越版)」，它到底是不是你的菜。

港險儲蓄市場：誰在爭奪短期收益王座？

港險儲蓄險市場這兩年卷得厲害，各家保司都在拼收益率。

但你要是把市面上主流產品拉出來一比，會發現一個有意思的現象：

大多數產品都在拼30年、50年的長期收益，真正敢在前20年硬剛的產品不多。

忠意「啟航創富(卓越版)」就是個異類。

這款產品的定位非常清晰——保單前25年預期收益市場第一。

不是第二，不是前三，是第一。

這個定位本身就很有意思。

別人都在講"長期主義"，它偏偏主打"中期爆發"。

這到底是差異化競爭，還是另有隱情？

我跟你說實話，這筆賬得這么算才看得清楚。

2年繳對決：忠意 vs 九大熱門產品

先看2年繳的情況。

很多人買港險儲蓄險，就是想快進快出，不想把錢鎖太久。

2年繳剛好滿足這個需求——繳費周期短，資金壓力小。

我把忠意「啟航創富(卓越版)」和市面上9款熱門產品放在一起比，結果很直觀：

看到沒？

2年繳+現行折扣后，忠意的表現是這樣的：

• 第10年預期IRR 5.03%，在支持2年繳的產品中排名第一
• 第20年預期IRR 6.24%，收益直接翻3倍
• 第25年依然保持領先優勢

5.03%是什么概念？

現在銀行3年期定存利率1.25%，忠意10年的收益率是它的4倍。

6.24%又是什么概念？

你存50萬進去，20年后變成170多萬，凈賺120萬。

這還是預期收益，不是保證收益，但忠意的分紅實現率一直在100%以上，后面會詳細說。

前期收益優勢確實非常明顯。

但這里有個關鍵信息你得知道：

第30年開始，忠意的長期收益基本掉出第一梯隊。

你看表格里第30年那一行，忠意6.27%，而安盛盛利6.38%，周大福匠心6.47%，富衛盈聚6.48%——差距開始拉開了。

這說明什么？

忠意這款產品就是為"中期投資者"設計的。

你要是打算存20年左右取出來，它可能是最優解；但你要是想存30年、50年傳給下一代，就得再掂量掂量了。

5年繳對決：15-20年收益誰更強？

再看5年繳的情況。

我個人更推薦5年繳，原因很簡單：

年交保費壓力更小，而且在大力度的保費回贈加持下，長期收益表現更出色。

5年繳的對比結果是這樣的：

5年繳+現行折扣后，忠意的表現：

• 第10年預期IRR 4.44%，排名靠前
• 第15年預期IRR 6.51%，市場第一
• 第20年預期IRR 6.47%，依然是市場第一

你看第15年那一行，忠意6.51%，友邦4.55%，保誠4.98%，差距有多大？

整整1.5個百分點。

換算成實際收益，50萬保費，15年后忠意能多拿十幾萬。

這可不是小數目。

特別是算上18%的保費回贈后，5年繳的第20年預期IRR能達到6.38%。

這筆賬得這么算：

你每年交5萬美元，5年交25萬美元。

18%回贈就是4.5萬美元，相當于少交了快一年的保費。

這4.5萬美元不是白送的，它會直接加到你的保單價值里，幫你生錢。

所以如果你問我選2年繳還是5年繳，我的建議是：

除非你資金特別充裕想快速完成繳費，否則5年繳性價比更高。

優惠力度對比：忠意的保費回贈有多猛？

說到保費回贈，這是忠意這款產品的一大殺手锏。

市面上大多數港險儲蓄險的優惠政策，要么門檻高，要么力度小。

忠意不一樣，5年繳費無門檻優惠18%起步，而且是保費次年回贈。

什么叫"次年回贈"？

就是你第一年交完保費，第二年這個回贈就到賬了，不用等到保單結束。

具體的回贈比例是這樣的：

2年繳的回贈比例：

• 年交保費<20萬美元：2%
• 年交保費≥20萬-<50萬：3%
• 年交保費≥50萬-<100萬：4%
• 年交保費≥100萬：5%

5年繳的回贈比例：

• 年交保費<5萬美元：18%
• 年交保費≥5萬-<10萬：20%
• 年交保費≥10萬-<20萬：22%
• 年交保費≥20萬：25%

你看出區別了嗎？

5年繳的回贈力度是2年繳的好幾倍。

就算你只交最低檔，5年繳也有18%回贈，2年繳只有2%。

這個差距直接反映在收益上：

2年繳（2%回贈）：

• 第10年預期IRR 4.89%
• 第20年預期IRR 6.17%

5年繳（18%回贈）：

• 第10年預期IRR 4.25%
• 第20年預期IRR 6.38%

雖然5年繳第10年的收益率比2年繳低一點，但第20年反超了。

而且5年繳的年交保費壓力只有2年繳的五分之二，對大多數中產家庭來說更友好。

錢要花在刀刃上，選5年繳，既省了繳費壓力，又拿了更高的回贈，何樂而不為？

提領能力對比：566演示下的差距

說完優點，該說缺點了。

我跟你說實話，忠意「啟航創富(卓越版)」有個致命短板，很多人沒注意到。

這款產品的紅利結構是這樣的：

只有兩個賬戶：保證收益 + 終期紅利（非保證）

關鍵問題在于終期紅利的支付條件：

終期紅利于保單退保（全部或部份退保）或保單終止（如受保人身故、保單失效或保單到期）時支付。

這句話翻譯成人話就是：

你的終期紅利只有在退保或身故時才能拿到。

那如果你中途想提領一部分錢出來用呢？

對不起，每提領一次，你的終期紅利就會被"透支"一次。

過早領取，終期紅利將被透支嚴重，保單后期增值潛力被大大削弱。

我們用經典的"566提領密碼"來做個對比。

什么是566？

就是5年交,第6年起每年提取總保費的6%。

看這個表格，提領后的剩余價值對比：

差距不是一般的大。

50年后，忠意的剩余價值只有53.7萬，而永明萬年青星河有146萬，萬通富饒千秋有137萬。

整整差了100萬美元！

這就是紅利結構的差異導致的。

忠意只有終期紅利，提領一次虧一次；而永明、萬通這些產品有復歸紅利，提領時優先用復歸紅利，終期紅利保持增長，所以后勁足。

如果你是打算短期內就開始領錢至終身，想用作教育金、養老金的朋友，可能永明和萬通等適合提領的產品更適合。

忠意「啟航創富(卓越版)」更適合"存夠了一次性取出"的場景，不適合邊存邊領。

保司實力對比：忠意的底牌

產品說完了，再來看看保司。

很多人對忠意不熟悉，覺得沒聽過這個牌子。

但我跟你說，忠意的來頭可不小。

香港忠意是意大利忠利保險集團的子公司，忠意集團創于1831年，是意大利第一的保險集團。

幾個關鍵數據：

• 資產管理規模：6.9萬億港元（8630億歐元）
• 業務遍布全球超50個國家
• 2024年集團保費總收入超過952億歐元
• 償付能力比率210%
• 擁有約87,000名員工，服務7,100萬客戶

這是什么概念？

常年上榜全球九大，大而不能倒的保險公司。

更關鍵的是分紅實現率：

忠意過往分紅實現率均在100%或以上，穩定性極強。

拿豐S稅悅保延期年金來說，2021年生效保單分紅實現率102%，2022年生效保單104%。

不是剛好達標，而是超額完成。

這意味著什么？

意味著忠意給你的預期收益，大概率能兌現，甚至可能更高。

再看看忠意的投資策略：

• 固收類資產占比：20%-100%
• 權益類資產占比：0%-80%

保單初始期，固收類資產占比達到60%，保證安全性；保單后期，非固收類資產占比從40%增長到80%，追求更高收益。

這種"前穩后沖"的策略，既保證了前期的確定性，又保留了后期的增長空間。

按照這個策略，忠意做了數據回測：

目標投資組合20年間資產增長約3.8倍，內部回報率約6.43%。

有效的策略,確實更容易穿越周期，兼具保本和增值。

結論：不同需求選不同產品

說了這么多，該給個結論了。

忠意「啟航創富(卓越版)」的產品特點非常鮮明，就是主打前20年高收益。

它支持2年或5年交，5年繳無門檻18%保費回贈，前25年收益市場第一。

但它也有明顯短板：

只支持美元保單，沒有貨幣轉換功能；紅利結構單一，不適合中途提領。

適合的才是最好的，這款產品的最佳使用場景是：

追求前20年高收益，計劃10-20年不動本金的中產及以上客戶。

把它當作純儲蓄的"中期理財工具"，到期一次性取出，中途不挪用，享受短期收益紅利。

比如你35歲買，55歲退休時一次性取出，剛好20年，收益最大化。

或者給孩子存教育金，孩子5歲時買，25歲時一次性取出給他創業或買房，也是20年。

但如果你想邊存邊領，做養老金補充，每年提取一部分生活費，那這款產品就不是最優選。

永明萬年青、萬通富饒千秋這類有復歸紅利的產品，更適合提領場景。

站在你的角度想，選產品不能只看收益率，得看你的錢什么時候用、怎么用。

大賀說點心里話

今天把忠意「啟航創富(卓越版)」掰開了揉碎了講，就是想讓你看清楚：

它確實能打，但不是萬能的。

適合你的才是最好的，關鍵是搞清楚自己的需求。

不過說到底，怎么買、從哪個渠道買，這里面的門道可能比產品本身更重要。