我跟你講，這玩意兒說白了就是「自購」——你自己去注冊一個保險經紀牌照，或者通過某些渠道以經紀人身份給自己投保，保險公司照樣發傭金給你。這筆錢，本來可以在你的保單里復利滾存（復利滾存用粵語說就是「利疊利」，即利息再產生利息），但你非要送出去，真系曬氣（粵語：白費力氣）。

當然我這話可能得罪人，但數據不會說謊。你按20萬美金一年交5年算，如果自己拿回傭金，相當于首年保費打了好幾折。我們用一個簡單的IRR模型跑一下：假設保單本身演示的長期IRR在5.5%左右，但你把傭金省下來再投入，實際IRR可以沖到6%以上。別小看這零點幾個點，20年下來差距就是幾十萬美金。

要玩自購，第一步是搞定香港銀行開戶。前面那張圖是香港銀行開戶推薦表，你看中資銀行和外資銀行對內地客戶的政策不一樣，有些還要求買理財。你最好提前預約，帶齊證件。營業時間也注意一下，香港銀行周末大多只開到下午1點，別白跑一趟。我手頭有一份最新的開戶避坑清單，要的話可以發你。

第二步就是選產品。雋升儲蓄計劃2在同類產品里收益不算最高，但勝在穩健。你看這張10款主流產品的收益對比圖，雋升的保證部分和非保證部分搭配得比較平衡。不過我要提醒你，自購的時候別只看傭金比例，還要看保單的長期IRR和保司的信用評級。香港的保司像友邦、保誠、安盛，成立時間都超過100年，信用評級AA以上，你可以在香港保險監管局官網查歷史分紅實現率，真系唔講得笑（粵語：真的不是開玩笑）。

前面我說要自己拿傭金，但我再想一想，其實有更狠的操作——你甚至可以拉上家人一起買，用你的經紀人身份賺多份傭金。前提是你的經紀人牌照要合規，香港保險業監管局對自購有限制，但很多中資保司和新興保司的規則比較靈活。你看這張圖，新興保險公司像富衛、立橋，產品設計更激進，傭金政策也更開放。

最后說句實話，香港保險之所以值得買，是因為它的投資組合真的全球分散。內地保險資金超70%在債券里，香港保司可以投全球100多個國家的股票、債券、不動產，波動雖然大，但長期回報高。你看著藍色線條代表市場波動，但分紅平滑機制能幫你熨平周期。這些細節一句話講不完，你想具體怎么操作可以私信我聊，我手頭有一份《自購傭金返還全流程清單》，里面連怎么注冊經紀人、怎么選銀行、怎么填申請表都有。這種話不適合公開說太多，你懂的。