你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年。

2025年1月1日，延遲退休正式落地了。

男職工退休年齡要延到63歲，女職工延到55-58歲，最低繳費年限從15年提到20年。

養老這筆賬你算過嗎？

安聯集團最新報告顯示，全球養老金缺口已經達到51萬億美元，中國養老金替代率可能降到30%-40%。

說白了，退休后社保發的錢，可能連現在工資的一半都不到。

80后、90后想靠社保養老？別等退休才著急。

早規劃早安心。很多人開始把目光投向香港保險——收益高、幣種多、全球配置。

但問題來了：香港保險公司那么多，到底哪家靠譜？

我花了整整一周，把香港158家保險公司全部扒了一遍。今天這篇，直接給你一份可以抄作業的榜單。

158家保司，我替你扒完了

根據香港保險業監管局最新數據，截至2025年6月30日，香港共有158家獲授權的保險公司。

這158家里面，情況復雜得很：

• 經營一般業務的：85間（主要做財險，比如車險、火險）
• 經營長期業務的：51間（這才是我們要的壽險、儲蓄險）
• 經營綜合業務的：19間（兩種都做）
• 經營特定目的業務的：3間（基本用不上）

158這個數字看著嚇人，但真正跟咱們大陸客戶相關的，其實沒多少。

一般業務的保司做的是財產險，買儲蓄險、年金險根本用不上；特定目的的保司就更不用說了，直接排除。

剩下的長期業務和綜合業務保司，看起來有70家，但里面水分也不少。

有的是同一個品牌在香港開了好幾個辦事處，本質上是一家；有的雖然在香港注冊了，但主要業務根本不在香港，或者壓根不對大陸客戶開放。

這筆賬我幫你算：真正符合大陸客戶需求的，也就30多家。

篩選邏輯：從158到30+

30多家聽起來還是不少，但這里面差距也很大。

我的篩選邏輯很簡單：公司背景、評級、償付能力，三個硬指標缺一不可。

為什么這三個最重要？

公司背景決定了這家公司有沒有底蘊。保險是長期生意，你買的儲蓄險可能要持有二三十年，公司得活得比你久才行。那些成立沒幾年、背景不清不楚的，風險太大。

評級是第三方機構給的"信用分"。標普、穆迪、惠譽，這三大評級機構全球通用，評級越高說明財務越穩健、違約風險越低。A級以上才算及格，AA級才算優秀。

償付能力是監管紅線。香港保監局要求保險公司償付能力不低于150%，低于這個數就要被盯上。

但150%只是及格線，200%以上才算安全，250%以上才叫優秀。

按這三個標準篩下來，我敲定了15家相對更靠譜的保司，分成三個梯隊給你講清楚。

第一梯隊：五大國際老牌

先說第一梯隊，五家國際老牌保司：友邦、安盛、宏利、保誠、永明。

這五家有個共同特點：歷史長、體量大、評級高。買它們的產品，踩雷概率最低。

友邦AIA：成立于1919年，至今106年歷史，香港業務從1931年就開始了，94年深耕。總部就在香港，是真正的"香港本土王者"。

償付能力257%，標普AA-、穆迪Aa2、惠譽AA，三大評級全是頂配。投資策略穩健，**76%**是固收類資產，以政府債券為主。

友邦在亞太區壽險市場地位無人能撼動，高凈值客戶服務做得尤其好，品牌知名度高，產品靈活性強。

分紅實現率連續多年全港第一，這一點非常重要。

買儲蓄險最怕的就是"計劃書寫得好看，實際分紅打骨折"。

安盛AXA：成立于1817年，208年歷史，是這五家里最"老"的。總部在法國，香港業務1995年開始，30年。

償付能力216%，標普AA-、穆迪Aa3、惠譽AA。固定收益占74%，投資風格偏穩。安盛的優勢在全球投資視野，畢竟是歐洲老牌巨頭，資產管理專業度沒得說。

宏利Manulife：成立于1887年，138年歷史，香港業務1897年就開始了，128年。總部在加拿大，償付能力229%，標普AA-、穆迪A1、惠譽AA-。**79.5%**是固收類資產，投資風格偏保守。

宏利在保障與儲蓄結合的產品設計上很有一套，長期財富傳承規劃是強項。而且它是香港強積金市場的領導者，本地根基扎實。

保誠Prudential：成立于1848年，177年歷史，總部在英國，香港業務1964年開始，61年。償付能力280%，是五家里最高的。標普A、穆迪A2、惠譽A-，評級稍低一檔，但也在A級以上。

保誠的投資策略比較激進，**70%**是權益類資產（主要是股票），**30%**是固收。這意味著波動會大一些，但長期收益潛力也更高。側重亞洲市場，財富保障與傳承規劃是它的招牌。

永明SunLife：成立于1865年，160年歷史，香港業務1892年開始，133年。總部在加拿大，償付能力200%+，標普AA、穆迪Aa3。

**75%**是固定收益，**97%**的固定收益評級為投資級別，穩健程度拉滿。永明在教育金、養老金規劃等長期儲蓄產品方面很有特色，適合做長線規劃。

第二梯隊：六家中堅力量

第二梯隊是六家中堅力量：忠意、富衛、萬通、立橋人壽、周大福人壽、安達人壽。

這六家規模不如第一梯隊，但各有特色，有些產品反而比大公司更有競爭力。

忠意Generali：成立于1975年，50年歷史，香港業務1981年開始，44年。總部在意大利，償付能力210%，穆迪A3、惠譽A。在高凈值客戶定制化財富管理方案方面有優勢。

富衛FWD：成立于2013年，只有12年歷史，是這批里最年輕的。但別小看它——總部在香港，償付能力290%，穆迪A3、惠譽A。

富衛的優勢在數字化保險服務和創新產品設計，特別能滿足年輕客戶群體的需求。它是李嘉誠兒子李澤楷創辦的，背景不差。

萬通YFLife：成立于1851年，174年歷史，比友邦還老！香港業務1975年開始，50年。總部在美國，償付能力240%+，惠譽A-。本地市場深耕多年，產品貼合香港居民儲蓄與保障需求。

立橋人壽WellLinkLife：成立于2010年，15年歷史，總部在澳門。償付能力314%+，標普AA——這個評級相當亮眼。為本地及中小客戶提供個性化儲蓄產品方面很有潛力。

周大福人壽CTFLife：成立于1970年，55年歷史，香港業務1985年開始，40年。償付能力337%，穆迪A3、惠譽A-。背靠周大福集團，在珠寶行業相關客戶及家庭財富管理方面有特色。

安達人壽ChubbLife：成立于1985年，40年歷史，總部在瑞士蘇黎世。償付能力436%，是所有保司里最高的！標普AA、穆迪Aa3，評級也是頂配。在再保險支持下的創新產品開發方面有潛力。

第三梯隊：四家國資背景

第三梯隊是四家國資背景的保司：中銀人壽、太保香港、國壽海外、太平香港。

有些人就是偏好國資背景，覺得踏實。這四家可以重點看看。

中銀人壽BOC Life：成立于1998年，27年歷史，總部在香港。償付能力210%+，標普A、穆迪A1、惠譽A。背靠中國銀行，在銀保渠道、穩健儲蓄、多貨幣轉換、財富傳承方面都有優勢。

太保香港CPIC：成立于1991年，34年歷史，但香港業務2021年才開始，只有4年。償付能力256%，標普A、穆迪A3。在跨境保險、企業員工福利方面有優勢。

國壽海外ChinaLife：成立于1933年，92年歷史，香港業務1984年開始，41年。償付能力208%，標普A、穆迪A1、惠譽A。在服務中資企業海外員工、跨境家族財富傳承方面有優勢。

太平香港ChinaTaiping：成立于1929年，96年歷史，香港業務2015年開始，10年。償付能力282%，標普A、惠譽A。在跨境保險服務、為高凈值客戶提供綜合財富規劃方面有優勢。

國資保司的特點是穩，但產品競爭力參差不齊，需要具體產品具體分析。

抄作業時間：產品怎么選

保司講完了，但你最關心的肯定是：到底買哪款產品？

靠自己才靠譜。我按不同需求，給你列好了抄作業清單。

儲蓄險怎么選？

1、鎖定短期收益：立橋人壽「智選儲蓄保」

一次性交清保費，最快2年保證回本，5年保證單利4.48%。相當于做一個5年期的定存，但利率遠遠高于內地銀行。

適合5年左右沒有用錢需求、追求資產增值的朋友。

2、鎖定前/中期收益：宏利「宏摯傳承」

6年預期回本，9年復利4%，14年復利**5.85%且本金翻倍，21年復利6%**本金翻3倍。前20年收益表現亮眼，提取表現同樣突出。

適合追求前/中期資產規劃的朋友。

3、追求長線高收益：友邦「環宇盈活」

10年復利3.47%，20年復利5.67%，30年復利達到6.5%，收益表現穩居第一梯隊。

友邦分紅實現率全港第一，長期持有收益和穩定性都很有保障。適合愿意長期持有、追求最高收益的朋友。

4、追求穩定現金流：永明「萬年青星河尊享2」

保證13年回本，長線保證收益率1%。回本速度、保證收益表現突出，各種現金流提取方式下賬戶余額表現都很亮眼。

適合有現金流需求并追求穩定的朋友。

年金險怎么選？

1、即買即派息：太保「鑫相伴終身年金」

買完當年就能開始領錢，保證派息率2.5%。第5年起周年紅利提升至0.8%，綜合派息率3.3%。

第8年保證現金價值+已領年金即覆蓋總保費，實現回本。長線收益率5.55%。

適合年紀偏大、當下就有養老需求，又想實現資產增值的朋友。

2、追求養老均衡：安達「安心退休年金」

橫向對比很均衡，普適性最強。以60歲投保、5年繳費、65歲領取為例，每年保證領總保費4.47%，領到100歲保證領取占總派息70%，非保證分紅不超30%。

**高保證低分紅，確定性強。**適合還比較年輕、打算規劃未來養老并追求確定性的朋友。

3、追求靈活養老：萬通「多元終身年金」

需要等到55歲或保單存滿10年才能派息。轉年金前相當于萬能險，保底**2%實際4%**的基本利息，可以靈活增減保費、提取資金。

提供12種年金權益選擇，支持部分轉年金。適合比較年輕、規劃未來養老，同時看重靈活性、有特定養老需求的朋友。

大賀說點心里話

保司和產品都給你列好了，但怎么買、能省多少錢，這里面還有門道。