你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險(xiǎn)9年。

最近咨詢我的客戶里，十個有八個問的是同一個問題：人民幣匯率波動這么大，我的錢該往哪放？

說實(shí)話，2025年人民幣兌美元在7.1到7.4區(qū)間來回震蕩，很多人心里都沒底。雞蛋不能放一個籃子里，這是資產(chǎn)配置的基本功。但問題是，港險(xiǎn)不是保底收益很低嗎？分紅又不確定，萬一拿不到怎么辦？

今天我必須糾正一個99%的人都有的誤解——港險(xiǎn)里有一類產(chǎn)品，光保底復(fù)利就能做到4.57%，比內(nèi)地任何產(chǎn)品都高。

保證復(fù)利4.57%！港險(xiǎn)居然有這種產(chǎn)品

先說最炸裂的一款：立橋智選儲蓄保。

40歲女性，一次性交100萬美金。現(xiàn)在還有**7%**限時保費(fèi)折扣，直接優(yōu)惠7萬，實(shí)際只交93萬。

第5年退保，保證拿回116.3萬。

注意，是保證，不是預(yù)期，不是演示，是白紙黑字寫進(jìn)合同的。

5年凈賺23.3萬，保證復(fù)利4.57%，單利超過5%。

內(nèi)地現(xiàn)在還有哪款產(chǎn)品能給你保證4.57%的復(fù)利？沒有。

港險(xiǎn)高保底產(chǎn)品的保底收益，真的比內(nèi)地還高。

高收益背后的代價

但咱們要看長期，風(fēng)險(xiǎn)和收益要平衡。這款產(chǎn)品有兩個硬傷必須說清楚：

第一，期限短。最佳使用方式就是第5年退保，持有超過5年，保證復(fù)利反而往下掉。

第二，匯率風(fēng)險(xiǎn)。5年太短，如果人民幣從7升值到6，算下來實(shí)際收益單利也就1.4%，跟內(nèi)地存銀行沒區(qū)別。

所以這款產(chǎn)品適合短期有明確用途、且判斷美元不會大跌的人。

長期持有保證2.5%：快返年金方案

如果你想穩(wěn)穩(wěn)拿長期收益，太平洋人壽鑫相伴更適合。

這是一款分紅型快返年金。40歲女性一次性交100萬美金，保單第一年結(jié)束就開始發(fā)錢。

每年保證派發(fā)25000美金，活多久發(fā)多久。再加上每年8000左右的分紅，實(shí)際每年到手33000。

長期持有，保證復(fù)利能做到2.5%，預(yù)期復(fù)利5.5%。

20年領(lǐng)63萬，賬戶還剩120萬

給你算筆賬：領(lǐng)到保單第20年，累計(jì)領(lǐng)了63萬美金，保單里還剩120萬。

保證復(fù)利1.83%，預(yù)期復(fù)利3.8%。這是底層資產(chǎn)的配置邏輯——既有現(xiàn)金流，又有本金增值。

保證2%+預(yù)期5%：分紅增額壽

如果你不需要每年領(lǐng)錢，想讓錢滾起來，太平洋世代鑫享更合適。

40歲女性，每年交20萬美元，交5年，總保費(fèi)100萬。

第20年保單保證能拿回138萬，保證復(fù)利1.8%。加上分紅，總收益221萬，預(yù)期復(fù)利4.5%。

長期持有，保證復(fù)利到手2%，預(yù)期復(fù)利5.1%。

內(nèi)地分紅險(xiǎn)為何不香

內(nèi)地分紅增額壽保底預(yù)定利率是1.75%，但實(shí)際到手永遠(yuǎn)達(dá)不到這個數(shù)。加上分紅，總復(fù)利也就**3%**左右。

不管是保證收益還是總預(yù)期收益，內(nèi)地產(chǎn)品完全被香港太平洋世代鑫享吊打。

這不是我主觀評價，數(shù)字?jǐn)[在這。

人民幣保單：收益略低但無匯率風(fēng)險(xiǎn)

有人說，道理我都懂。但我就是怕匯率風(fēng)險(xiǎn)怎么辦？

給自己留條后路——世代鑫享還有人民幣保單，是香港唯一一款有人民幣保單的高保底產(chǎn)品。

40歲女性每年交20萬人民幣，分5年交。保單第20年保證能拿回134萬，保證復(fù)利1.64%，加上分紅預(yù)期復(fù)利4.18%。

長期持有，保證復(fù)利2%，預(yù)期復(fù)利5%，只比美元保單低一點(diǎn)點(diǎn)。

太平洋人壽在香港過往所有分紅實(shí)現(xiàn)率都是**100%**達(dá)成。

如果你既擔(dān)心匯率又想要高保底，這款產(chǎn)品是不二之選。

大賀說點(diǎn)心里話

這3款產(chǎn)品怎么選、怎么搭配，取決于你的資金規(guī)劃和風(fēng)險(xiǎn)偏好。但有一點(diǎn)是確定的：同樣的產(chǎn)品，買的渠道不同，成本差很多。