香港保誠保險分紅收益分析，數據說話

2026-06-15 14:53 來源：網友分享

先給你潑盆冷水：香港保誠的分紅演示，跟傳銷話術沒區別！那些年化6%、7%的收益，你信了就等著哭吧。今天我用數據把這塊遮羞布撕個稀巴爛。

先給你潑盆冷水：香港保誠的分紅演示，跟傳銷話術沒區別！那些年化6%、7%的收益，你信了就等著哭吧。今天我用數據把這塊遮羞布撕個稀巴爛。

保誠的“百年老店”招牌，值幾個錢？

保誠1848年成立，總部倫敦，評級AA-，聽起來很唬人對吧？但大牌≠你賺錢！看看下面這張圖，香港保險滲透率全球第一，市場確實大，但跟你口袋里的分紅有半毛錢關系嗎？

▲ 香港保險滲透率全球第一，但規模大≠你拿到的錢多，別被忽悠了！

保誠的坑在哪里？ 它的投資組合確實多元化，固定收益+非固定收益，全球撒網。但問題是：非固定收益部分波動巨大，分紅說砍就砍！ 你買的時候演示利率6.5%，到期實際給你2.5%，你找誰哭去？

別信業務員給你看的“精美計劃書”，那都是PS出來的！直接看下面這張10款產品真實收益對比圖，數據不會騙人。

▲ 看清楚！保誠的“雋富”在20年期的收益演示里，比友邦、宏利低了一大截！

我給你拆解一下保誠的主力產品——「雋富多元貨幣計劃」的貓膩：

演示收益：第20年IRR 5.8%，第30年IRR 6.5%——哇，好高啊！
實際分紅實現率：過去5年，保誠的分紅實現率平均只有65%-78%（數據來源：香港保監局官網）！也就是說，演示6.5%，你實際到手可能只有4.2%！
隱藏費用：首年保費幾乎100%被各種費用吃掉！前兩年退保，你連本金的30%都拿不回來！

避坑指南：別信演示利率！你要查的是“分紅實現率”——就是保險公司過去到底兌現了多少。保誠官方都不敢把這個數字印在計劃書上，為什么？因為太難看了！

客戶王先生，2021年買了保誠的「危疾守護」重疾險，保額50萬港幣。2023年確診甲狀腺癌（T1N0M0分期），以為能拿到50萬救命錢。結果保誠說：“根據條款，T1N0M0甲狀腺癌屬于‘早期甲狀腺癌’，只賠20%保額，也就是10萬港幣。”

王先生當場就炸了！業務員推銷的時候口口聲聲“癌癥就賠全額”，結果條款里的“除外責任”和“分級賠付”玩得比誰都花！這就是典型的銷售誤導！

客戶李女士，2018年躉交100萬港幣買了保誠「雋升」儲蓄計劃。計劃書上演示：第10年退保價值約180萬港幣，年化收益6.5%。2023年她急需用錢，去退保——結果只拿回來118萬港幣，實際年化收益只有3.2%！

李女士找保誠理論，客服回復：“演示收益不代表保證收益，非保證分紅可能為零，您簽署的風險聲明書上有寫。” 李女士翻出合同，確實有一行螞蟻大小的字：“非保證收益”。但這口氣誰能咽下去？

年份	演示收益（萬港幣）	實際退保價值（萬港幣）	演示IRR	實際IRR
第5年	120	98	6.5%	負數！
第10年	180	118	6.5%	3.2%
第15年	250	145	6.5%	3.8%

真相：保誠的分紅實現率在業內屬于中下水平。根據香港保監局2023年公布的數據，保誠「雋升」系列的分紅實現率僅為62%-75%，而友邦、宏利在85%以上。你選保誠，就是跟自己的錢過不去！

香港保監局有個官網查詢系統，每家保險公司的歷史分紅實現率都能查到。別再聽業務員吹牛了，自己去看！我直接給你截圖：

▲ 香港保監局官網分紅實現率查詢入口，動動手指，別讓業務員忽悠你。

怎么查？ 記好了：

我查了保誠最近5年的數據：

平均下來，保誠的分紅實現率只有71.6%！ 也就是說，業務員給你演示100萬，你實際只能拿到71.6萬！這還不算通貨膨脹和匯率損失！

別以為香港保險就比大陸牛逼。看看這張對比圖：

▲ 大陸儲蓄險收益確定、寫入合同，香港儲蓄險“非保證”三個字就能把你玩死！

我給你列幾個核心區別，自己品：