永明萬年青·星河尊享2：有錢人扎堆買的港險，到底藏著什么秘密？

你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年。

最近有個數(shù)據(jù)讓我很感慨：

胡潤最新白皮書顯示，47%的高凈值人群計劃增配保險，境外保險配置比例已經(jīng)達(dá)到28%。

有錢人正在用保險構(gòu)建財富壓艙石。

而他們的選擇，往往比任何測評都更有說服力。

今天要聊的這款產(chǎn)品，人均整付保費超300萬，是老四家的2-5倍。

有錢人用腳投票，永明「萬年青·星河尊享2」憑什么？

比加拿大政府還早2年成立的保險公司

說實話，第一次了解永明的歷史，我是有點震驚的。

1865年，永明誕生于加拿大。

那一年是什么概念？

加拿大政府1867年才成立，永明比它還早2年。

一家保險公司比一個國家政府還老，這底蘊(yùn)夠不夠厚？

更讓我敬佩的是永明在香港的根基。

扎根香港133年，是香港首個跨國人壽保險公司。

133年是什么概念？

經(jīng)歷了一戰(zhàn)、二戰(zhàn)、西班牙流感、911事件……

每一次全球性危機(jī)，永明都扛過來了。

這里有個細(xì)節(jié)很多人不知道：

不管當(dāng)時多難，永明都堅持正常賠付了，甚至有些不屬于賠付責(zé)任的也都賠了。

戰(zhàn)爭時期、疫情時期，很多公司找各種理由拒賠，永明沒有。

這點很多人忽略了，但我覺得這才是一家保險公司最核心的品質(zhì)——

關(guān)鍵時刻，它真的會賠。

萬億美元資管規(guī)模的投資底氣

歷史悠久是一方面，但買保險終究是買未來。

公司的投資能力，才是決定你保單收益的核心。

永明目前管理資產(chǎn)超1萬億美元。

1萬億美元是什么概念？

全球前幾大資管公司的級別。

財務(wù)評級更是一等一的穩(wěn)：

• A.M BEST給的A+超卓
• DBRS給的AA優(yōu)越
• 穆迪給的Aa3卓越
• 標(biāo)準(zhǔn)普爾給的AA非常強(qiáng)

四大評級機(jī)構(gòu)，全是頂級評分。

但最讓我佩服的是永明的投資架構(gòu)。

旗下有5大資產(chǎn)管理公司：

• MFS管理超5560億美元
• SLC管理580億加元
• CRESENT管理550億加元
• BGO管理840億加元
• InfraRed管理170億加元

金融投資策略圖" />

兩個詞概括：多元、全面。

每個子公司專注一個賽道——股票、固定收益、實物資產(chǎn)、地產(chǎn)、另類資產(chǎn)。

術(shù)業(yè)有專攻。

這種架構(gòu)的好處是什么？

專業(yè)的人做專業(yè)的事，更有可能取得優(yōu)秀的投資成果。

高凈值客戶的選擇說明了什么？

這個數(shù)據(jù)很說明問題：

永明人均整付保費超300萬，是老四家的2-5倍。

什么意思？

同樣是買港險，選永明的客戶平均花的錢是其他公司的2到5倍。

有錢人不傻，他們的選擇一定有原因。

2024年的數(shù)據(jù)更夸張：

• 過億保額保單占當(dāng)年總保額11.9%
• 首年保費1000萬港元或以上的保單占當(dāng)年首年保費30.9%

說實話，沒有什么比有錢人的用腳投票更能說明問題的了。

胡潤最新數(shù)據(jù)顯示，境外投資地域集中于香港（52%）、新加坡（40%）和美國（35%），香港居首。

永明扎根香港133年，正好踩在高凈值客戶境外配置的首選地上。

在港勢頭很強(qiáng)勁，2024年保費規(guī)模在非銀保司里排名第6，而且客戶質(zhì)量極高。

深受高凈值客戶偏愛，這不是我說的，是數(shù)據(jù)說的。

穩(wěn)健投資的底層邏輯

有錢人看中永明什么？

我覺得核心是兩個字：穩(wěn)健。

咱們算一筆賬：

永明**74%**投資組合為固定收入，**97%**固定收入被評為投資級。

只有**5%**固定收入被評為BBB-，也就是投資級的最低檔。

換句話說，絕大部分資產(chǎn)都是高信用等級的。

投資地域覆蓋美國、加拿大、中國、香港、英國、澳洲等。

不把雞蛋放在一個籃子里，這是永明穩(wěn)健的根本原因。

投資組合和投資地域非常分散，全球配置、多元布局。

這種策略可能不會讓你一夜暴富。

但能讓你穿越周期、穩(wěn)穩(wěn)增值。

對于買儲蓄險的人來說，這才是最重要的。

產(chǎn)品收益：穩(wěn)居第一梯隊

說完公司，再說產(chǎn)品。

萬年青·星河尊享2的收益表現(xiàn)怎么樣？

先看不提領(lǐng)的情況：

2年交35年能達(dá)到**6.5%**的復(fù)利收益上限，這個速度算是非常快的。

要收益有收益，雖然不算市場最高的，但始終能排到前幾名。

保證收益更是亮點：

長期能達(dá)到1%，保證回本時間13年。

這個數(shù)據(jù)很說明問題——保證部分夠硬，不用擔(dān)心"演示很美、到手很慘"。

但最讓我驚艷的是提領(lǐng)后的表現(xiàn)。

以567提取為例（第6年開始每年提取總保費7%）。

提取到保單第20年，這個產(chǎn)品剩余的現(xiàn)金價值一路領(lǐng)先到底，幾乎沒有對手。

為什么？

因為星河尊享2復(fù)歸紅利占比大，適合早期提領(lǐng)。

提領(lǐng)之后，對保單收益的影響比較小。

提領(lǐng)之后打遍天下無敵手，一路領(lǐng)先——這話不是我吹的，是數(shù)據(jù)擺在那里。

寫進(jìn)合同的四個誠意細(xì)節(jié)

接下來要說的，是我最想強(qiáng)調(diào)的部分。

很多產(chǎn)品看起來功能差不多，但魔鬼藏在細(xì)節(jié)里。

永明有四個細(xì)節(jié)，是真正寫進(jìn)合同的誠意。

第一，貨幣轉(zhuǎn)換不設(shè)調(diào)整基數(shù)

貨幣轉(zhuǎn)換這個功能不稀奇。

但永明是把這個功能打磨得最好的。

其他公司的貨幣轉(zhuǎn)換是什么情況？

條款里寫得很清楚：

• 轉(zhuǎn)換后的新計劃跟原計劃可能不是同一個
• 保單條款可能會改變
• 還有一個"調(diào)整基數(shù)"，意味著你要額外掏錢

轉(zhuǎn)換后的名義金額、現(xiàn)金價值、各種紅利都由保險公司全權(quán)厘定——

相當(dāng)于一個黑匣子，用完了不確定會有什么影響。

永明呢？

轉(zhuǎn)換前的總現(xiàn)金價值×當(dāng)時兌換率=轉(zhuǎn)換后的總現(xiàn)金價值

清清楚楚，不設(shè)調(diào)整基數(shù)，不讓用戶額外掏錢。

用起來更放心。

第二，多種貨幣保單回報一致

萬年青·星河尊享2支持6種貨幣投保：

人民幣/美元/加元/澳元/英鎊/港元

除了英鎊和港元，其它4種貨幣（加元/美元/人民幣/澳元）的回報完全一樣。

這點很多人忽略了。

其它大部分港險產(chǎn)品，人民幣保單的回報基本都會稍微低一點。

很多客戶看好人民幣，但對收益又不滿意。

選擇這個產(chǎn)品就不用糾結(jié)了。

第三，歸原紅利面值和現(xiàn)金價值雙重保證

一般產(chǎn)品怎么寫的？

"該等紅利之現(xiàn)金價值及面值未必相等"

也就是說，歸原紅利派發(fā)后面值確定了。

但你想提取或退保時，到手的錢是現(xiàn)金價值，會打個折扣。

永明呢？

復(fù)歸紅利一旦派發(fā)，現(xiàn)金價值和面值相等，而且都是保證的。

這個條款清清楚楚寫在合同里。

目前沒有看到任何哪一家把這點寫到了合同里。

第四，保費豁免保障

這個功能很能體現(xiàn)永明的關(guān)懷精神，也很實用。

5年交方式下，受保人和保單持有人是同一人。

70歲之前因受傷或疾病被診斷為永久傷殘，可最高免交20萬美元保費。

關(guān)鍵時刻，這個保障能幫大忙。

功能與保障：全面覆蓋

除了上面說的細(xì)節(jié)，這個產(chǎn)品的功能豐富程度也是頂級的。

支持：

• 貨幣轉(zhuǎn)換
• 紅利鎖定
• 保單分拆
• 更改被保人
• 指定收款人
• 候補(bǔ)保單主權(quán)人
• 保單暫托人
• 身故支付選項

各種管家式類信托功能一應(yīng)俱全。

還有意外護(hù)理保障、喪失行為能力保障等額外保障。

功能的豐富程度以及實用性可以滿足**99%**的人。

不管你是想做財富傳承、還是想靈活提領(lǐng)、還是想多幣種配置。

這個產(chǎn)品都能滿足。

客觀看待：分紅實現(xiàn)率的真實情況

說實話，硬要給永明找一個短板的話。

可能是分紅實現(xiàn)率表現(xiàn)不算最優(yōu)秀的。

我們前段時間剛統(tǒng)計過12家主流香港保司的分紅實現(xiàn)率情況。

永明只能排在第三梯隊，和最優(yōu)秀的幾家公司比起來還有差距。

但比較亮眼的地方在于永明的10+保單表現(xiàn)還不錯。

平均值有**86%**左右。

光看這部分?jǐn)?shù)據(jù)，永明還是能排在上游水平的。

而且這部分?jǐn)?shù)據(jù)更有說服力——

畢竟10年以上的保單，才真正經(jīng)歷過市場周期的檢驗。

大賀說點心里話

綜合從收益、功能、公司以及產(chǎn)品細(xì)節(jié)看。

萬年青·星河尊享2是目前市場最能擔(dān)得起"六邊形戰(zhàn)士"稱號的產(chǎn)品之一。

但選對產(chǎn)品只是第一步，怎么買、找誰買，里面的信息差可能比產(chǎn)品本身更重要。