你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年。

最近咨詢盈御3的朋友特別多，上來就問"這款產品到底好不好"。說實話，這個問題問得太籠統了。

我跟你講個真實的情況：同一款產品，有人買完覺得真香，有人三年后就后悔。區別在哪？在于你是不是它的"對的人"。

今天我就用3分鐘幫你判斷——盈御3到底適不適合你。

結論先行：盈御3適合什么人？

先說結論。

盈御3適合三類人：

• 追求穩健收益的中產家庭：5年交的預期收益最高可達7.12%，在目前市場里表現相當不錯。對比一下，2025年5月國有大行一年期定存利率已經跌破1%，只有0.95%。**7.12%**是什么概念？是銀行定存的7倍多。
• 需要多幣種配置的人：多元貨幣轉換功能是盈御3首創的，可以在不同貨幣間自由切換，規避單一貨幣風險。
• 看重保司穩定性的人：友邦2011年之后的歷史分紅實現率基本沒有低于70%，在市場上不算最能打，但排名比較靠前了。

不適合兩類人：

• 急用錢、流動性要求高的人
• 追求極致收益、愿意承擔更高波動的人

你是哪種？往下看，我展開講講依據。

論據一：收益水平處于第一梯隊

先搞清楚香港分紅儲蓄險的收益結構。

說白了就是兩部分：保底收益+分紅收益。保底收益是一定能拿到的。

但是盈御3這款產品保底部分收益最高不超過0.32%，幾乎可以忽略。大頭在分紅。

分紅又分兩塊：復歸紅利和終期紅利。復歸紅利公布后金額就鎖定了。

但是終期紅利公布后還可能隨市場波動變化。

但對于香港保險來說，只看靜態收益是遠遠不夠的。往下看。

論據二：分紅兌現有歷史背書

收益寫得再高，拿不到也是白搭。

我給客戶的建議一般是：看分紅實現率，而且要看長期的。最好是找出這家保險公司所有產品，來看整體分紅意愿和能力。

友邦的情況是：大部分產品的分紅實現率在**80%**左右徘徊，單個產品分紅實現率穩健，產品間差距也不大。

這說明什么？公司層面的分紅策略是穩定的，不會這款產品給得多、那款給得少。

論據三：提領后收益依然可觀

買保險不是放著幾十年不動。除了靜態收益，還要看怎么取錢、取錢后對保單收益的影響。

盈御3支持29種提取方式，靈活度很高。

舉個例子：30歲女性年交40萬美金，5年繳，從第6年開始每年提取保費的6%。

到第20年時，提取后賬戶還能剩213.7萬。213.7萬的收益已經很不錯了，邊取邊漲。

需要注意的點

別被表面數據迷惑，盈御3也有短板。

回本時間屬于中規中矩：保證回本需要18年，預期回本需要8年。

目前市場上回本較快的產品可以做到保證部分13年回本，預期收益7年回本。

如果和頂尖收益產品相比，第20年差距約18萬美金。時間拉長到50年，差距會被拉大到幾百萬。

所以如果你追求極致收益，盈御3不是最優選。

附加功能一覽

這個產品適不適合你，關鍵看這幾點附加功能：

• 無限被保人轉換：支持無限次更改被保險人，被保人身故后可指定新被保人繼續承保。保單可以一直傳承下去，越到后期收益越高。
• 紅利鎖定：這個功能非常實用。可以把不確定的終期紅利鎖定為確定收益，增加整體確定性。
• 多元貨幣轉換：可以在不同貨幣中轉換保單，能最大程度避免匯率風險。這是盈御3首創的功能。
• 卓越成績獎：給取得優秀學業的被保人額外獎金，最高2800美元。如果給孩子買，這個可以考慮。

選購清單

最后給你一個選購清單，自己對比時按這個順序來：

1. 產品的靜態預期收益
2. 符合你自己提領需求后的動態收益
3. 產品和這家保司分紅的穩定性
4. 你比較在意的附加功能

按照這個順序一個一個對比，基本不會踩坑。

大賀說點心里話

看到這里，你應該對盈御3有個基本判斷了。但說實話，選產品只是第一步，怎么買、從哪個渠道買，里面的門道更大。