你好，我是大賀。

最近后臺收到太多類似的問題："大賀，香港保險公司那么多，到底選哪家靠譜？""聽說有些保司分紅實現率很差，怎么避坑？"

說實話，這些問題我太理解了。

內地銀行存款利率已經跌到1%出頭，很多朋友開始把目光投向香港儲蓄險。但面對一堆陌生的保司名字，確實容易懵。

所以，我花了整整一個通宵，把香港保監局公布的158家授權保險公司全部扒了一遍。今天這篇文章，直接給你一份可以抄作業的榜單。

158家保司，我替你扒完了

根據香港保險業監管局最新數據，截至2025年6月30日，香港共有158家授權的保險公司。

這個數字聽起來很多。但實際上能被內地客戶選擇的，遠沒有這么多。

我先給你看一下官方數據：

158家保司的構成是這樣的：

• 經營一般業務：85家
• 經營長期業務：51家
• 經營綜合業務：19家
• 經營特定目的業務：3家

這個很關鍵——你買儲蓄險、年金險，只能選"長期業務"或"綜合業務"的保司。

光這一條，就直接砍掉了88家。

剩下的70家里，還要繼續篩。

篩選邏輯：從158到30+

我幫你扒了一遍，發現很多保司雖然在香港注冊。但根本不適合內地客戶。

第一刀：砍掉不相關的業務類型

特定目的的保險公司（比如專門做再保險的），一般業務的保險公司（主要做財險、車險的），這些跟你買儲蓄險完全不搭邊。直接篩掉。

第二刀：砍掉"名存實亡"的保司

剩下的長期/綜合業務保司里，情況也很復雜：

• 有的是同一品牌下的不同辦事處，本質上算同一家公司
• 有的雖然登記授權了，但主要經營地址根本不在香港
• 有的業務壓根不面向內地客戶，你想買也買不了

這些通通篩掉。

最后剩下多少？說人話就是，真正符合內地客戶需求的，也就30多家。

但30多家還是太多了。我繼續從償付能力、評級、投資策略這些硬指標出發，優中選優，最終敲定了15家相對更靠譜的保司。

下面分三個梯隊給你講。

第一梯隊：五大國際老牌

這五家是港險市場的"門面擔當"，品牌知名度最高，也是內地客戶選擇最多的：

友邦AIA

• 成立時間：1919年（106年歷史）
• 香港業務：1931年開始（94年）
• 總部：香港
• 償付能力：257%
• 評級：標普AA-、穆迪Aa2、惠譽AA
• 投資策略：**76%**固收類，**24%**權益類

友邦AIA在亞太區壽險領域絕對是頭部，客戶服務出色，品牌知名度高，產品靈活性強。而且它的分紅實現率常年全港第一，省得你踩坑。

安盛AXA

• 成立時間：1817年（208年歷史）
• 香港業務：1995年開始
• 總部：法國
• 償付能力：216%
• 評級：標普AA-、穆迪Aa3、惠譽AA
• 投資策略：固定收益占74%

宏利Manulife

• 成立時間：1887年（138年歷史）
• 香港業務：1897年開始（128年）
• 總部：加拿大
• 償付能力：229%
• 評級：標普AA-、穆迪A1、惠譽AA-
• 投資策略：**79.5%**固收類，風格偏保守

保誠Prudential

• 成立時間：1848年（177年歷史）
• 香港業務：1964年開始
• 總部：英國
• 償付能力：280%
• 評級：標普A、穆迪A2、惠譽A-
• 投資策略：**70%**權益類，**30%**固收類（側重亞洲市場）

永明SunLife

• 成立時間：1865年（160年歷史）
• 香港業務：1892年開始（133年）
• 總部：加拿大
• 償付能力：200%+
• 評級：標普AA、穆迪Aa3
• 投資策略：**75%**固定收益，**97%**為投資級別

第二梯隊：六家中堅力量

這六家規模不如第一梯隊。但各有特色，某些細分領域甚至更有優勢：

忠意Generali

• 成立時間：1975年（50年）
• 總部：意大利
• 償付能力：210%
• 評級：穆迪A3、惠譽A

富衛FWD

• 成立時間：2013年（12年）
• 總部：香港
• 償付能力：290%
• 評級：穆迪A3、惠譽A

富衛FWD雖然年輕。但在數字化保險服務、創新產品設計方面很有一套，特別受年輕客戶群體歡迎。

萬通YFLife

• 成立時間：1851年（174年歷史）
• 香港業務：1975年開始
• 總部：美國
• 償付能力：240%+
• 評級：惠譽A-

立橋人壽WellLinkLife

• 成立時間：2010年
• 總部：中國澳門
• 償付能力：314%+
• 評級：標普AA

周大福人壽CTFLife

• 成立時間：1970年
• 香港業務：1985年開始
• 償付能力：337%
• 評級：穆迪A3、惠譽A-

安達人壽ChubbLife

• 成立時間：1985年
• 總部：瑞士蘇黎世
• 償付能力：436%（全場最高）
• 評級：標普AA、穆迪Aa3

第三梯隊：四家國資背景

如果你對國資背景有偏好，這四家可以重點看：

中銀人壽BOC Life

• 成立時間：1998年
• 總部：香港
• 償付能力：210%+
• 評級：標普A、穆迪A1、惠譽A

中銀人壽BOC Life在銀保渠道、穩健儲蓄、多貨幣轉換、財富傳承方面都有優勢，適合偏好國資背景的客戶。

太保香港CPIC

• 成立時間：1991年
• 香港業務：2021年開始（較新）
• 償付能力：256%
• 評級：標普A、穆迪A3

國壽海外ChinaLife

• 成立時間：1933年（92年歷史）
• 香港業務：1984年開始
• 償付能力：208%
• 評級：標普A、穆迪A1、惠譽A

太平香港ChinaTaiping

• 成立時間：1929年（96年歷史）
• 香港業務：2015年開始
• 償付能力：282%
• 評級：標普A、惠譽A

太平香港ChinaTaiping在跨境保險服務、為高凈值客戶提供綜合財富規劃方面有優勢。

抄作業時間：產品怎么選

保司選好了，具體買什么產品？我按不同需求幫你整理好了，直接抄作業。

儲蓄險怎么選

需求一：鎖定短期收益首選立橋人壽「智選儲蓄保」。

一次性交清保費，最快2年就保證回本，5年保證單利4.48%。

說人話就是，相當于做一個5年期的定存。但利率遠遠高于內地銀行。

適合5年左右沒有用錢需求、追求資產增值的朋友。

需求二：鎖定前/中期收益首選宏利「宏摯傳承」。

6年預期回本，9年復利4%，14年復利**5.85%且本金翻倍，21年復利6%**本金翻3倍。

前20年收益表現亮眼，適合追求前/中期資產規劃的朋友。

需求三：追求長線高收益首選友邦「環宇盈活」。

10年復利3.47%，20年復利5.67%，30年復利就達到6.5%，收益表現穩居第一梯隊。

友邦分紅實現率全港第一，長期持有收益和穩定性都很有保障。

需求四：追求穩定現金流首選永明「萬年青星河尊享2」。

保證13年回本，長線保證收益率1%。

回本速度、保證收益表現突出，適合有現金流需求并追求穩定的朋友。

年金險怎么選

需求一：即買即派息首選太保「鑫相伴終身年金」。

買完當年就能開始領錢，保證派息率2.5%。第5年起周年紅利提升至0.8%，綜合派息率3.3%。

第8年保證現金價值+已領年金即已覆蓋總保費，實現"回本"，后續收益都是純增值，長線收益率5.55%。

適合年紀偏大、當下就有養老需求，又想實現資產增值的朋友。

需求二：追求養老均衡首選安達「安心退休年金」。

橫向對比很均衡，普適性最強。

以60歲投保、5年繳費、65歲領取為例，每年保證領總保費4.47%，領到100歲保證領取占總派息70%，非保證分紅不超30%。

高保證低分紅，確定性強。適合還比較年輕、打算規劃未來養老并追求養老確定、均衡的朋友。

需求三：追求靈活養老首選萬通「多元終身年金」。

需要等到55歲或保單存滿10年才能派息。但靈活性拉滿：

• 轉年金前相當于一個萬能險，保底利息2%實際4%
• 提供12種年金權益選擇
• 支持部分轉年金

適合比較年輕、規劃未來養老，同時看重靈活性、有特定養老需求的朋友。

大賀說點心里話

選對保司只是第一步，怎么買、從哪個渠道買，里面的門道更多。

同樣的產品，不同渠道的成本差距可能超出你想象。