你好，我是大賀。

今天聊 宏利「宏摯家傳承」，也就是很多朋友說的「宏摯J傳承」。

最近有位媽媽跟我吐槽。孩子準備去美國讀書。每年學費、住宿、生活費一打出去，匯率一動，就多花幾萬人民幣。換匯額度還要提前安排。材料、賬戶、時間點，一個都不能亂。

作為兩個娃的媽，我太懂家長的心了。

咱們當媽的圖啥。不是非要把錢賺到多夸張。更多時候，是希望孩子在外面讀書，學費能按時到賬。家里遇到事，錢能用得上。將來這筆錢，還能清清楚楚留給該給的人。

宏摯家傳承這款產品，我會把它放在“高凈值家庭教育金 + 傳承現金流”的位置看。

它不是短期理財。也不適合拿周轉資金去做。

但如果你本來就有一筆長期不用的錢。孩子又有留學、移民、海外生活、家族傳承這些安排。那它確實值得認真看。

創一代最怕的，不是賺不到錢，是錢留不住

這幾年，我接觸的企業主家庭越來越多。

很多人已經過了“再沖一把”的階段。現在更關心三件事。

錢能不能留住。能不能分清楚。能不能跨境用起來。

亞太地區接下來預計會發生約 5.8萬億美元 的代際財富轉移。這個數字很大。但落到每個家庭，其實就是一句話。

父母這一代賺到的錢，怎么穩穩交到下一代手里。

新加坡單一家族辦公室數量，到2024年底已經超過 2000家。一年前還是 1400家。增長 43%。

這說明什么？

高凈值家庭不是突然愛折騰了。是大家都意識到，財富傳承不能臨時想。真到用錢、分家、繼承的時候再處理，往往已經晚了。

宏利最近簽發過一張 3億美元 的人壽保單。約合人民幣 20.57億。這張保單刷新了吉尼斯世界紀錄。

普通家庭看到這個數字，可能覺得離自己很遠。

但背后的邏輯不遠。

超高凈值人群的煩惱，不是賺不到錢。而是賺來的錢，怎么不被風險消耗。怎么不因為婚姻、債務、繼承糾紛，被切得七零八落。

留學家庭也一樣。

2025-2026學年，耶魯大學總費用已經到 92,340美元/年。哥倫比亞大學也超過 93,000美元。美國私立大學費用年漲幅，長期在 5%左右。

四年本科，很多家庭已經要準備 40萬美元以上。

不是販賣焦慮，是真的得早準備。

孩子出國讀書，學費能不能穩穩到賬

很多家長最焦慮的，不是總共要花多少錢。

而是每年那筆錢，到底怎么出去。

換匯這事兒真的煩人。

2025年10月到11月，人民幣兌美元在 7.05-7.15 區間反復波動。看著只是小數點后面的變化。可你一年要換幾萬美金。多出來的成本，真不是小錢。

再加上每年 5萬美元購匯額度。孩子學費、住宿、生活費一起算，很多家庭都會覺得卡。

這就是我看 宏摯家傳承 時，比較認可的一點。

它不是只講收益。它把“錢怎么用出去”也放進來了。

產品里的「環球錢包」功能，可以定向劃轉至海外合規賬戶。留學、海外養老、跨境醫療、慈善捐助，都能對應上。

保單以美元為基底。也支持 美元、港元、人民幣、加元、澳元、英鎊、新加坡元 這7種貨幣轉換。

這點對留學家庭很實際。

孩子今天去美國。未來讀研可能去英國。工作也可能去新加坡。貨幣選擇多一點，家長手里就多一點余地。

我不會說它能完全消滅匯率風險。這個說法太滿。

但它至少給了家庭一個長期賬戶。一個可以提前規劃的現金流通道。比每年臨時換匯、臨時轉賬，要從容很多。

再看收益演示。

以0歲寶寶為例。年繳 10萬美元，繳 5年。總保費 50萬美元。

第20年，預期IRR 5.81%。保單總值約 138萬美元。接近總保費的 2.8倍。

這個數字漂亮。

但我提醒一句。這里是預期演示。不是保證收益。

港險分紅產品，一定要分清保證和非保證。不要拿演示表當存款利率看。

我自己的判斷是：

如果你的目標是20年后給孩子準備教育金，它的節奏是匹配的。

第20年這個時間點，剛好對應孩子成年、留學、讀研、創業啟動金。現金價值也已經有一定厚度。

但如果你3年、5年就要用錢。

我不建議碰。

這類產品真正的價值，不在短期回本那一下。它的價值在長期復利、跨境提領、傳承安排疊在一起。

投保人突然行動不便，家里的錢誰能動

很多家庭做保單，默認投保人自己掌控。

這沒錯。

但現實里，有一個問題經常被忽略。

萬一投保人身體不方便了。或者突然住院。家里需要用錢。誰來操作？

過去很多保單，取錢這件事比較依賴投保人本人。流程也相對嚴格。對普通情況，這是安全。對突發情況，就會變成麻煩。

宏摯家傳承這次新增的「摯易取」，我覺得是一個很接地氣的功能。

從第 3個保單周年 起，投保人可以預授權家人代取保單價值。授權提取比例最多可達保單價值的 50%。

說白了，它像一張“親情副卡”。

主賬戶還在投保人手里。權限是投保人提前給的。家人只能在約定范圍內使用。

這點我很認可。

因為真正成熟的家庭財富安排，不是把錢都攥在一個人手里。也不是完全放開不管。

而是提前定規則。

誰能取。能取多少。什么情況用。都提前寫好。

我會把這個功能推薦給兩類家庭。

第一類，是企業主家庭。家里現金流復雜。夫妻一方主導資產配置。另一方平時不太管錢。

第二類，是父母給孩子做長期安排。父母年紀慢慢上來。希望孩子未來在必要時能處理部分資金。

但我也要說清楚。

授權不是隨便給。

這個功能好用。前提是被授權人可靠。家庭內部關系清楚。額度也要設置得謹慎。

我不會建議一上來就把最高比例給出去。

財富傳承里，靈活和安全永遠要一起看。

張姐的50萬美金方案，關鍵不只是“能領錢”

講一個比較典型的案例。

張姐，45歲。企業主。手里有一筆 50萬美元 的存量資金。孩子正在讀國際初中。未來大概率出國。

她的訴求很明確。

錢不能亂花。未來要給孩子讀書用。孩子成年后，也希望有穩定現金流。還要盡量規避婚姻分割、債務追償這些風險。

方案是這樣設計的。

5年繳。每年 10萬美元。總保費 50萬美元。投保人是張姐自己。受保人是兒子。

測算里，第 13年 可以全額取回 50萬美元本金。第 14年 起，每年領取 2.5萬美元。用來覆蓋孩子海外大學的學費和生活費。

這張表很多人會只看“第13年取回本金”。

我會看得更細一點。

第13年取回本金，確實讓安全感更強。第14年開始每年領 2.5萬美元，相當于每年按總保費的 5% 做現金流安排。

更關鍵的是，這筆錢不是一次性給孩子。

這是我特別看重的地方。

很多父母給孩子錢，最怕兩種情況。

一次性給太多。孩子不會管。不給又不行。孩子在海外真要用錢。

這種每年固定領取的方式，更像一張長期工資單。夠用。不斷。也不至于一下子失控。

產品里還有一個「1/5提領」模式。躉交完結后，每年可提領總保費的 5%，也就是 2.5萬美元。終身不斷單。繳費期滿后，被動年化可達 7.96%。

還有一種終身提領模式。

從第14年起，每年固定領取 2.5萬美元。領至80歲，累計領取 92.5萬美元。賬戶里還剩余約 40萬美元。

這個設計，適合想做“一代儲備，三代受益”的家庭。

我對這類方案的判斷很明確。

如果你是給孩子準備長期底倉，這個提領邏輯很好。

不是因為它看起來收益多高。

而是因為它把“什么時候領、每年領多少、剩下怎么傳”這幾件事串起來了。

但它不適合所有人。

如果你的家庭現金流還不穩定。未來5年收入波動大。或者這筆錢可能隨時要拿去周轉企業。

我不建議做這么長周期的安排。

教育金和傳承金，最怕用短錢做長事。

百年之后，錢要給誰，不能只靠一句口頭交代

很多家庭談傳承，會說一句話。

“以后都是孩子的。”

聽起來簡單。實際很復雜。

孩子不止一個怎么辦？配偶、父母、子女之間怎么分？孫輩要不要安排？有人急用錢，有人不缺錢，怎么處理？孩子婚姻不穩定，父母會不會擔心？

這些問題，不提前寫進工具里，未來就容易變成爭議。

宏摯家傳承的「傳意選」，解決的就是這個場景。

受保人身故后，保單可以按投保人的意愿拆分。

一部分拆成新保單，由后輩作為受保人繼續繼承。另一部分作為身故賠償金，支付給指定受益人。

賠付方式也可以自定義。

一筆過。分期。隔代指定繼承人。都可以提前安排。

這點比簡單寫一個受益人更細。

它不是粗暴地把錢給出去。而是讓財富繼續按照原來的節奏運行。

我不會說它能替代所有家族信托。

真正復雜的家族企業股權、境內外資產、稅務居民身份，還是需要律師、稅務師、信托架構一起處理。

但對于很多家庭，尤其是資產規模幾百萬到幾千萬美元、核心訴求是教育金和現金流傳承的家庭，它已經足夠好用。

不用復雜信托流程，也能把一部分家族現金流分配清楚。

這是它的優勢。

我會優先推薦給這類家庭：

孩子未來在海外生活。父母希望資金長期支持。家庭成員結構不算簡單。未來有隔代傳承需求。企業主想把一部分資產和經營風險隔離開。不想把錢一次性給孩子，又想讓孩子長期受益。

傳承這件事，最怕靠情緒。

工具不一定能解決所有人性問題。但至少能把規則寫清楚。

宏摯家傳承的底層邏輯，是把現金流和傳承放在一張保單里

看完整個產品，我覺得 宏摯家傳承 的核心不是某一個單點功能。

不是只看回本。不是只看IRR。也不是只看多幣種。

它真正的底層邏輯，是把幾個高凈值家庭常見場景，放進一張保單里處理。

孩子出國，錢能不能出去。投保人出事，家人能不能用錢。孩子成年，錢怎么分批給。父母百年后，財富怎么繼續傳。

這四件事，單獨看都不難。放到一起，就很考驗產品設計。

宏摯家傳承支持躉交、2年、3年、5年多種繳費方式。5年常規繳費，預期 6年回本，第 13年保證回本。

相比上一代，它新增了「摯易取」和「傳意選」。

這兩個功能，在我看來不是錦上添花。

它們直接解決家庭使用和傳承中的真實痛點。

一個管生前怎么用。一個管身后怎么傳。

我對這款產品的立場比較清楚。

長期留學金、家族現金流、跨境傳承，這三個需求同時存在，可以重點看。

單純追求短期高收益，不適合。

資金未來幾年可能要拿去買房、擴公司、補現金流，也不適合。

還有一點必須說。

它的很多漂亮數字，來自預期分紅演示。不是全部保證。第27年預期IRR可到 6.5%，長期圖很好看。但買之前一定要看保證現金價值、總現金價值、提領后的賬戶變化。

我不會建議客戶只拿最高演示來做決定。

要按家庭最壞現金流去測。

孩子學費不能斷。家里生活不能斷。企業周轉不能被保單拖住。

這些算清楚了，再談配置。

寫在最后：128年的宏利，真正賣的是長期確定性

宏利在香港經營已經有 128年。

這個時間很長。

長到足夠穿越很多市場周期。也足夠讓一家公司被時間反復檢驗。

2024至2025年，保額超過 5000萬美元 的保單銷售增長 40%。這說明高凈值家庭對大額人壽和傳承工具的需求，還在繼續增加。

我一直覺得，人生的底氣不是賬面上某個數字。

而是家里真正需要錢的時候，錢能到位。

孩子在海外交學費時，錢能按時到。父母年紀大了，家人能合規使用。家庭成員變多了，規則還能清楚。人不在了，愛還可以用現金流的方式繼續留下來。

宏摯家傳承不是一款給所有人買的產品。

它門檻不低。周期也長。也要接受分紅非保證的變量。

但對已經有長期美元資產配置需求的家庭。尤其是有留學、養老、跨境醫療、隔代傳承需求的家庭。

我會給它一個比較高的評價。

它不是只會講收益的產品。

它更像一個裝在保單里的家庭現金流系統。

這點，是我愿意認真推薦它的原因。

大賀說點心里話

港險產品不能只看演示表。怎么買、怎么買得省、后續怎么提領，都要提前算清楚。你如果正在給孩子準備留學金，或者想做一筆長期傳承安排，可以找我一起把方案過一遍。