你好，我是大賀。

最近銀行理財(cái)收益跌得有點(diǎn)慘，2月份固收類產(chǎn)品年化收益降到2.27%，部分產(chǎn)品甚至出現(xiàn)負(fù)收益。不少朋友來問我：港險(xiǎn)保底收益真的穩(wěn)嗎？

說句實(shí)話，港險(xiǎn)確實(shí)有優(yōu)勢(shì)，但不是所有產(chǎn)品都適合你。今天我就拿太平洋的兩款"保底王"——世代鑫享和鑫相伴，給你扒一扒它們的區(qū)別和坑點(diǎn)。

Q1：這兩款產(chǎn)品到底是什么？有什么區(qū)別？

先用最簡(jiǎn)單的話說清楚：

世代鑫享是分紅型增額壽，保底2%復(fù)利，加上分紅長(zhǎng)期能到5.1%。核心特點(diǎn)是儲(chǔ)蓄+靈活支取+長(zhǎng)期增值。想用錢的時(shí)候可以取，多取少取自己定。

鑫相伴是分紅型快返年金，保底2.5%復(fù)利，加上分紅長(zhǎng)期能到5.5%。核心特點(diǎn)是快速穩(wěn)健的現(xiàn)金流+長(zhǎng)期增值。保單第一年結(jié)束就開始派息，每年雷打不動(dòng)給你打錢。

一個(gè)是"自己掌控節(jié)奏"，一個(gè)是"保險(xiǎn)公司定時(shí)發(fā)錢"。這個(gè)區(qū)別很關(guān)鍵，買之前先搞清楚這幾點(diǎn)。

Q2：保底收益和預(yù)期收益分別是多少？

這個(gè)坑我見過太多人踩——只看預(yù)期收益，不看保底。

先看世代鑫享：

• 5年繳費(fèi)美元保單，保證回本期10年，總回本期8年
• 50年保證內(nèi)部回報(bào)率1.87%，100年保證內(nèi)部回報(bào)率2.00%

再看鑫相伴：

• 美元保單保證回本期8年，預(yù)期回本期7年
• 最長(zhǎng)年期保證回報(bào)率2.50%，預(yù)期回報(bào)率5.55%

對(duì)比下來，鑫相伴的保底收益更高（2.5% vs 2%），預(yù)期收益也略高。但別被銷售忽悠了，這兩款不管是保底還是預(yù)期，都全面吊打內(nèi)地產(chǎn)品。現(xiàn)在銀行理財(cái)業(yè)績(jī)基準(zhǔn)都跌破**2%**了，這個(gè)保底收益確實(shí)稀缺。

Q3：買了之后每年能領(lǐng)多少錢？

這是大家最關(guān)心的問題，我用兩個(gè)真實(shí)案例說明。

鑫相伴案例：40歲女性一次交100萬美金

• 保單第一年結(jié)束就開始每年領(lǐng)2.5萬美金，雷打不動(dòng)
• 領(lǐng)到80歲，一共領(lǐng)了100萬，本金全部領(lǐng)回
• 此時(shí)賬戶里還剩335.7萬，其中保證現(xiàn)金價(jià)值88.7萬

現(xiàn)金流很快，領(lǐng)的錢很穩(wěn)，但不算特別多。好處是本金還在增值，相當(dāng)于白領(lǐng)了40年利息，本金還膨脹了三倍多。

世代鑫享案例：40歲女性20萬美金交5年

• 從50歲開始每年領(lǐng)5萬
• 領(lǐng)到80歲一共領(lǐng)了200萬
• 賬戶里還剩224.7萬左右

說句實(shí)話，這5萬大部分出自分紅賬戶，比較依賴分紅實(shí)現(xiàn)率。不過太平洋過往分紅實(shí)現(xiàn)率100%，這個(gè)信譽(yù)還是可以的。

Q4：除了收益，還有什么特別的功能？

鑫相伴的兩個(gè)獨(dú)特功能：第一個(gè)是保單暫托人。比如你身故時(shí)孩子還沒滿18歲，可以指定一個(gè)信任的親友暫管保單，等孩子到了指定歲數(shù)再全權(quán)接手。

第二個(gè)是倍相伴雙倍年金。確診阿爾茲海默、帕金森等疾病，每年雙倍領(lǐng)取年金，領(lǐng)20年，從2.5%變成5%。

世代鑫享的身故賠償：這個(gè)可以說是港險(xiǎn)市場(chǎng)最好的。保額按保底2%+分紅復(fù)利逐年遞增，回本前身故至少賠付已交保費(fèi)的120%-160%。

而鑫相伴身故賠償只能賠已交保費(fèi)的**101%**或現(xiàn)金價(jià)值，取高者。這個(gè)差距還是挺大的。

Q5：我應(yīng)該選人民幣還是美元保單？

這個(gè)問題很簡(jiǎn)單：

• 世代鑫享有人民幣保單
• 鑫相伴只支持美元和港幣

如果你的錢基本在內(nèi)地賺、內(nèi)地花，又比較在意匯率波動(dòng)，那世代鑫享的人民幣保單可能更適合。不是所有人都適合美元保單，這點(diǎn)別被忽悠了。

Q6：所以我到底該選哪個(gè)？

說句實(shí)話，這兩款產(chǎn)品各有千秋，相似點(diǎn)是穩(wěn)定性都很強(qiáng)，保底收益都很高，而且都能對(duì)接入住內(nèi)地的太保家園養(yǎng)老社區(qū)。但適用場(chǎng)景完全不同，我給你總結(jié)一下：

選鑫相伴的情況：

• 想要立刻、馬上、有確定的現(xiàn)金流反饋
• 不想動(dòng)本金，靠利息補(bǔ)充養(yǎng)老金
• 自由職業(yè)者，收入波動(dòng)大，需要穩(wěn)定現(xiàn)金流保障
• 本金想傳給孩子，利息自己花

選世代鑫享的情況：

• 不著急領(lǐng)錢，想要長(zhǎng)期增值
• 想自己掌控現(xiàn)金流節(jié)奏，靈活取用
• 上班族，想存一筆錢，10-15年后再啟動(dòng)現(xiàn)金流當(dāng)"工資"領(lǐng)
• 做生意的朋友，退休后需要補(bǔ)充一大筆養(yǎng)老現(xiàn)金流

幾個(gè)坑點(diǎn)提醒：第一，鑫相伴的現(xiàn)金流雖然確定，但每年2.5%不算特別多，適合求穩(wěn)不求多的人。第二，世代鑫享的領(lǐng)取依賴分紅實(shí)現(xiàn)率，雖然太平洋歷史表現(xiàn)100%，但未來誰也不能打包票。第三，鑫相伴身故賠償比較弱，只賠**101%**保費(fèi)或現(xiàn)金價(jià)值。如果你很看重身故保障，世代鑫享更合適。

去年海銀財(cái)富暴雷700億的事還歷歷在目，選擇正規(guī)持牌保險(xiǎn)公司真的很重要。太平洋保險(xiǎn)**100%**分紅實(shí)現(xiàn)率，這個(gè)信譽(yù)背書還是值得信賴的。買之前先搞清楚自己要什么，別跟風(fēng)，別被高收益忽悠。

大賀說點(diǎn)心里話

選對(duì)產(chǎn)品只是第一步，怎么買、從哪個(gè)渠道買，里面的門道更多。很多人不知道，同樣的產(chǎn)品，不同渠道的成本差距能有多大。