一款保險為何讓老客戶瘋狂追購？

2025年港險圈最魔幻的現象，莫過于安盛盛利2的爆單潮。

我幫30多個留學家庭做過財務規劃，深知這些家長有多精明——能讓他們二次加保的產品，屈指可數。但是盛利2上市后，咨詢量直接翻倍，老客戶追購的場面，我從業這么多年頭一次見。

業內直接給它封了個名號："港險提領天花板"。

到底什么來頭？我拆解了四層答案，最后一個真相，可能會讓你重新評估它。

答案一：收益能打，30年翻近6倍

先說收益，這是留學家庭最關心的硬指標。

留學4年至少200萬起步，學費每年都在漲，匯率還在波動——這筆錢15年后夠不夠？必須提前算清楚。

以5年繳、年交6萬美金為例，盛利2的表現是這樣的：

• 第7年回本（比多數同類產品快1-2年）
• 第10年現價39.6萬美金，IRR達3.52%
• 第20年現價83.27萬美金，IRR達5.82%
• 第30年現價175.53萬美金，IRR登頂6.5%

換算成倍數：10年翻1.32倍，20年翻2.78倍，30年翻5.85倍。

第30年達到6.5%復利，僅次于保誠28年到達的速度。對比永明、周大福等保司，甚至能拉開10年以上的差距。

作為2025年下半年港險市場的"現象級"爆款，收益表現堪稱教科書級別。綜合各階段收益，穩居全市場前三。

答案二：5年交完就能用，全市場獨一份

收益高不稀奇，能用才是真本事。

這也是讓我最服氣的地方：盛利2推出了市場唯一的"557提領"——5年繳費，第5年就能提取7%，終身有效，不斷單。

注意，是"最低投保額也能行使"，不是高凈值客戶專屬。

這對留學家庭意味著什么？

以10萬美元×5年繳為例，557提領下，第5年末起每年提取35,000美元：

• 第19年，累計領回52.2萬美元，全部本金回來了
• 此時保單里還剩56.3萬美元
• 總收益已經超過本金兩倍

2025年斯坦福學費漲到8.7萬美元/年，耶魯、塔夫茨首次突破9萬美元。匯率7.0，4年本科差不多600萬人民幣。

教育金不能賭，得提前鎖定。而盛利2的557提領，剛好能在孩子讀大學時啟動現金流。每年35,000美元，基本覆蓋頂尖私立校的學費。

除了557，還支持5-10-9、5-15-13等靈活提取方式。提完之后剩余收益幾乎領先市場所有產品。

答案三：黑科技功能，一張保單當三張用

如果說收益和提領是"能打"，那功能創新就是"能玩"。

盛利2在功能設計上，多項均為市場首創或領先，我挨個拆：

雙重貨幣戶口（市場首創）

第5年起，可開設第二個貨幣賬戶，相當于一份保單同時運作兩種貨幣。

這對留學家庭太實用了。孩子現在說去美國，萬一高中時改主意去英國呢？一張保單，美元、英鎊都能用。

財富管家（市場首創）

第3個保單周年日起，可預設指示為最多3位收款人提供穩定資金流。

翻譯成人話：你可以設定每月自動給孩子打生活費，給父母打養老金，給自己打旅行基金。一張保單，三份現金流。

自由轉換貨幣

支持9種貨幣（美元、英鎊、歐元、人民幣、港元、加元、澳元、新加坡元、澳門幣），0手續費，第3年起隨時轉。

人民幣匯率2026年預計在6.7-7.1區間波動，現在7.0左右配置美元保單，鎖定匯率。未來如果人民幣升值，還能轉回來，美元資產現在配還來得及。

保單拆分

第1個保單周年日起（市場最早）不限次數拆分。一張保單拆給三個孩子，或者拆一部分給自己養老，靈活度拉滿。

特級身故賠償

保單生效3年后，60歲前身故可獲已繳保費的30%作為額外賠償（其他公司通常只有5%）。

跨境資產配置、子女教育金、養老金補充、家族信托傳承。一張保單，覆蓋四個場景。

答案四：200年巨頭背書，分紅實現率82%

功能再好，也得看誰來兌現。

安盛是全球最大的保險集團，1817年在法國成立，穩健發展200多年。

資產規模6840億美元，差不多是友邦、保誠、永明加起來的總和。相當于香港金融管理局外匯基金（全球第五大主權基金）的2.6倍。

還是世界G20評選出的9家"大而不能倒"的保險公司之一，償付能力充足率227%。

更重要的是分紅實現率。2025年安盛公布了35款產品，平均分紅實現率95%，接近8成產品高于70%。

14款分紅時間超過10年的產品，10年+保單分紅實現率為82%，非常穩健。

這也為盛利2的長期表現提供了參考依據。畢竟，教育金這種錢，15年后必須到賬，容不得半點閃失。

但有一個真相必須告訴你

說了這么多優點，該潑冷水了。

盛利2的保證收益部分確實偏低。以5年繳費為例，保證現金價值增長緩慢，保證回本需要25年，保證部分的長期收益率峰值僅為**0.23%**左右。

這源于產品"低保證+高分紅"的結構定位。通過降低保證部分，把更多收益空間分配給非保證的分紅部分。

對于追求絕對確定性的保守型投資者，這確實是個決策障礙。但是客觀講，香港保險的保證部分收益都只占極小部分，更重要的是公司的分紅實現率和投資能力。安盛**82%**的10年+分紅實現率，某種程度上彌補了這個短板。

所以，它到底適合誰？

港險配置的核心從來不是追逐爆款，而是基于自身風險承受能力、財務目標和時間跨度的理性匹配。

? 優先選擇盛利2的人群：

• 更看重分紅潛力而非保底收益
• 能接受10年以上的投資周期
• 需要靈活的提領功能和多幣種配置這類用戶買盛利2，瑕疵影響非常有限。

? 不適合選擇盛利2的人群：

• 追求"保證寫進合同"的絕對安全感
• 3-5年內就要用到這筆資金這類朋友慎選，它不是你的最優解。

在選擇任何產品前，了解其底層邏輯、看清其設計特點，才能做出真正適合自己的決策。

大賀說點心里話

留學這筆錢，早晚都要花，但怎么準備、什么時候準備、用什么工具準備——差距可能是幾十萬。

很多家長問我"現在買劃算還是等等"，我只能說：有些信息差，知道和不知道，結果完全不一樣。