你好，我是大賀。

最近有個數據讓我印象很深：中國家庭房產占比接近70%，金融資產不到20%。

更扎心的是，當房價下跌30%，你當年那150萬首付可能直接蒸發。

所以越來越多人開始問我：養老的錢，到底放哪里才安心？

今天就聊一款我研究了很久的產品——永明萬年青星河尊享II。不吹不黑，從"安全"這個最核心的維度，一層一層拆給你看。

養老金第一要務：安全

挑選養老金，是一個決策成本極高的事情。

這筆錢可能要陪你20年、30年甚至更久，中間不能出任何岔子。

所以我一直說，安全的錢和增長的錢要分開放——養老金，必須是那筆"安全的錢"。

基于這個邏輯，我更傾向于把錢交給大公司。

友邦、安盛、宏利、保誠、永明，這些都是國際知名品牌，歷史悠久、資產規模大、監管嚴格。

只要是這些好公司的產品，基本上不會有什么安全問題。

但"大公司"只是門檻，真正的安全感，得從產品結構里找。

第一層安全：保證回本期

什么叫"保證回本"？就是哪怕保險公司投資失敗了，你在這個時間點退保，也一定能拿回本金。

這個數字越短，說明產品的收益穩定性越好，投保人越安心。

來看數據：

• 永明萬年青星河尊享II：13年保證回本
• 宏利宏摯傳承、友邦環宇盈活/盈御3、保誠信守明天：18年
• 安盛摯匯：25年

差距一目了然。

永明比友邦、宏利、保誠快了整整5年，比安盛快了12年。

這意味著什么？你的本金更早進入"安全區"，心里踏實得多。

尤其對于40歲以上才開始規劃養老的朋友，13年和25年的差別，可能就是"退休前回本"和"退休后還在等"的區別。

第二層安全：復歸紅利不可回撤

很多人不知道，香港儲蓄險的分紅其實分兩種：

• 復歸紅利：每年發給你，一旦發了就不能回撤，類似于房租——到手的錢是你的
• 終期紅利：只有退保時才發，中途保險公司還可能撤回，類似于房價——漲跌都有可能

所以復歸紅利占比越高，產品的穩定性就越強，越適合做養老金。

這一項，永明的表現相當亮眼：

• 永明萬年青星河尊享II：復歸紅利占比22.76%
• 友邦環球盈活：8.00%
• 宏利宏華傳承：0%（沒錯，是零）

你可能會問：友邦、宏利不是更大的公司嗎？

沒錯，但"公司大"和"產品結構好"是兩碼事。

用來養老的錢，我寧愿選一個復歸紅利占比高的產品——因為這部分錢是"確定的"，不會因為市場波動而縮水。

第三層安全：保證部分占比高

除了復歸紅利，還有一個指標值得關注：保證部分占比。

永明萬年青星河尊享II的保證收益有1%，而其他產品普遍只有0.5%。

這個差距看起來不大，但放到長期提領場景里，效果就很明顯了。

以"5年交、第15年起每年提取12%"這個方案為例：

• 永明保單剩余金額中，保證部分占比23%
• 其他主流產品平均只有18%

這意味著什么？

如果哪天你不想繼續領了，選擇退保，永明能給你的"確定能拿到的錢"是最多的。

這種確定性，在養老規劃里特別重要——畢竟人生充滿變數，誰也不知道未來會發生什么。

第四層安全：賬戶余額充足不斷供

養老金最怕什么？領著領著，錢沒了。

所以我一直強調：錢越多，越有兜底的底氣。

哪怕遇上金融危機，哪怕保險公司某一年投資失敗了，只要賬戶里余額足夠多，該領的養老金就不會斷。

來看兩組提領數據（0歲男孩、年交6萬美元、交5年）：

566提取（第6年起每年提取總保費6%）：

• 永明：第100年賬戶余額3473萬美元

567提取（每年提取7%）：

• 永明：第100年賬戶余額1647萬美元
• 宏利：僅496萬美元

同樣的領錢金額，永明賬戶里剩的錢是宏利的3倍多。

這就是我說的"兜底底氣"——賬戶余額充足，你活到100歲也不用擔心斷供。

驚喜加分：靈活提領，適應人生變數

除了安全，永明還有一個讓我很滿意的點：領錢方式非常靈活。

不管你是想早點開始領（255提取：2年交，第5年起每年提取5%），還是晚點開始領（5108提取：第10年起每年提取8%），永明的表現都很穩：

• 255提取：第100年賬戶余額2025萬美元
• 5108提取：第100年賬戶余額3082萬美元

在每個月領一樣的錢的情況下，永明萬年青星河尊享II賬戶里剩的錢始終是最多的。

這意味著什么？

年紀大了生病住院，或者需要給孩子買房，可支配的大額支出更多。

活得越久，賬戶余額越多，還能留給下一代。

雞蛋不能放一個籃子里——而永明這個"籃子"，既能裝得多，又能隨時取用。

結論：安心養老，永明是最優解

說實話，單純對比總收益，永明比不過宏利、友邦和保誠。

但養老金這件事，收益只是一方面。

更重要的是：這筆錢能不能讓我安心？

香港儲蓄險目前復利可達6.5%，大多數產品都能滿足"錢多"的需求。

但在"安全"這個維度，永明萬年青星河尊享II是我見過做得最好的：

• 保證回本期13年，比同行快5-12年
• 復歸紅利占比22.76%，遠超友邦、宏利
• 保證部分占比23%，退保也有底
• 提領后賬戶余額最高，活多久領多久

資產配置是穿越周期的唯一方法。

當房產流動性越來越差，美元資產就是家庭的壓艙石。

用儲蓄險規劃養老，表現最好的產品就是永明萬年青星河尊享II——提取同樣金額，賬戶剩余最多；產品結構安全，公司也靠譜。

這就是我最推薦它作為養老金補充的原因。

大賀說點心里話

選對產品只是第一步，怎么買、從哪個渠道買，差別可能比你想象的大得多。