你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險(xiǎn)9年。

最近后臺(tái)問(wèn)人民幣港險(xiǎn)的朋友越來(lái)越多，今天就聊一款讓我眼前一亮的產(chǎn)品——國(guó)壽海外·傲瓏盛世。

港險(xiǎn)市場(chǎng)的央企破局者

年底香港保險(xiǎn)市場(chǎng)可謂神仙打架，各路產(chǎn)品扎堆亮相。但要說(shuō)真正的"破局者"，當(dāng)屬中國(guó)人壽海外推出的這款傲瓏盛世。

為什么這么說(shuō)？?jī)蓚€(gè)關(guān)鍵詞：央企背書(shū)和人民幣投保。

這意味著什么？你不用折騰換匯，不用擔(dān)心匯率波動(dòng)，直接用人民幣就能鎖定港險(xiǎn)級(jí)別的長(zhǎng)期收益。對(duì)于很多想配置港險(xiǎn)但對(duì)外幣操作有顧慮的家庭來(lái)說(shuō)，這道門(mén)檻直接被踢開(kāi)了。

大樹(shù)底下好乘涼：國(guó)壽海外的硬核實(shí)力

俗話說(shuō)"大樹(shù)底下好乘涼"，買(mǎi)保險(xiǎn)這事，尤其是要放幾十年的儲(chǔ)蓄險(xiǎn)，保險(xiǎn)公司的實(shí)力才是真正的底氣。

先看母公司的成績(jī)單。2025年10月底，中國(guó)人壽集團(tuán)交出了一份相當(dāng)硬核的答卷：

• 前三季度新業(yè)務(wù)價(jià)值強(qiáng)勁增長(zhǎng)41.8%
• 歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)超過(guò)1678億元

這個(gè)利潤(rùn)規(guī)模，放在整個(gè)金融圈都是頂流級(jí)別的存在。

而國(guó)壽海外作為中國(guó)人壽集團(tuán)境外的全資子公司，既有中資背景的扎實(shí)根基，又有國(guó)際化的投資布局視野和能力。它不僅是香港最大的中資保險(xiǎn)公司，還是香港最大的中資機(jī)構(gòu)投資者。

這背景，說(shuō)一句"央企出品，必屬精品"，不過(guò)分吧？

市場(chǎng)排名說(shuō)明一切

光說(shuō)背景還不夠，得看真刀真槍的市場(chǎng)表現(xiàn)。

根據(jù)香港保險(xiǎn)監(jiān)管機(jī)構(gòu)公布的2025年上半年業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)，國(guó)壽海外的表現(xiàn)讓不少同行側(cè)目：

• 在非銀行系保險(xiǎn)公司里排名第三
• 在中資險(xiǎn)企里穩(wěn)穩(wěn)坐第一

要知道，香港保險(xiǎn)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)有多激烈，友邦、保誠(chéng)、宏利這些老牌外資巨頭盤(pán)踞多年。國(guó)壽海外能殺進(jìn)前三，說(shuō)明市場(chǎng)是真的認(rèn)可。

分紅實(shí)現(xiàn)率：說(shuō)到做到的底氣

聊儲(chǔ)蓄險(xiǎn)，繞不開(kāi)一個(gè)核心問(wèn)題：分紅實(shí)現(xiàn)率。

這玩意兒直接關(guān)系到你未來(lái)能真正拿到手的收益。計(jì)劃書(shū)上寫(xiě)得再好看，兌現(xiàn)不了都是白搭。

2024年度，國(guó)壽海外交出了一份讓我驚艷的成績(jī)單：旗下所有產(chǎn)品，終期紅利實(shí)現(xiàn)率均達(dá)到100%！

"裕饒系列"、"豐饒系列"、"晉裕傳承"這些明星產(chǎn)品的終期紅利，連續(xù)多年穩(wěn)坐"滿分王座"，經(jīng)得起時(shí)間考驗(yàn)。

再看周年紅利實(shí)現(xiàn)率，平均值達(dá)到82%，最高的甚至達(dá)到109%，超過(guò)70%實(shí)現(xiàn)率的產(chǎn)品占比更是高達(dá)97%。

說(shuō)實(shí)話，在當(dāng)前這個(gè)大環(huán)境下，能做到這個(gè)水平的保險(xiǎn)公司真不多。2025年銀行存款利率第七次下調(diào)，1年期定存跌破1%，10萬(wàn)塊存一年利息才950塊。再看看前兩年信托暴雷的慘狀，中融信托投資者到現(xiàn)在還有13%左右的本金損失沒(méi)收回來(lái)。

對(duì)比之下，央企背書(shū)+100%終期紅利實(shí)現(xiàn)率，這份安全感是實(shí)打?qū)嵉摹?/p>

收益表現(xiàn)：配得上王炸的稱號(hào)

信任建立了，接下來(lái)看大家最關(guān)心的——收益。

以年交40萬(wàn)，連續(xù)交5年，總本金200萬(wàn)人民幣為例：

• 7年預(yù)期回本，在長(zhǎng)期儲(chǔ)蓄型產(chǎn)品里，這個(gè)效率相當(dāng)可觀
• 持有10年，復(fù)利IRR達(dá)3.11%，預(yù)期收益255.8萬(wàn)元
• 持有20年，復(fù)利IRR攀升至5.53%，預(yù)期收益528.5萬(wàn)元
• 持有30年，復(fù)利IRR突破6.31%，預(yù)期收益1113.9萬(wàn)元
• 持有40年，預(yù)期收益2198.04萬(wàn)元，本金翻了近11倍

如果你對(duì)這個(gè)數(shù)據(jù)沒(méi)什么概念，我們放到整個(gè)香港市場(chǎng)來(lái)看：傲瓏盛世的復(fù)利IRR在35年就達(dá)到6.5%，這個(gè)速度是目前熱門(mén)產(chǎn)品里最快的。

友邦、保誠(chéng)、宏利這些頭部產(chǎn)品，大多要到40年甚至更久才能達(dá)到這個(gè)水平。長(zhǎng)錢(qián)才能生錢(qián)，這款產(chǎn)品的長(zhǎng)期增值潛力一目了然。

提取靈活：增值與現(xiàn)金流兩不誤

買(mǎi)儲(chǔ)蓄險(xiǎn)的人，心態(tài)都差不多：既想要錢(qián)不斷升值，又希望需要用錢(qián)的時(shí)候能隨時(shí)取出來(lái)，還不影響收益。傲瓏盛世在這方面考慮得很周全。

以30歲投保人，年交20萬(wàn)，交5年，共計(jì)100萬(wàn)人民幣本金為例，按照566提取方式：

• 第6年起，每年提取6%，也就是6萬(wàn)人民幣，相當(dāng)于每月5000元
• 第8年，累計(jì)提取18萬(wàn)，加上剩余保單價(jià)值88萬(wàn)，剛好覆蓋100萬(wàn)本金，實(shí)現(xiàn)回本
• 第20年，累計(jì)提取90萬(wàn)，保單還有119.2萬(wàn)的剩余價(jià)值，復(fù)利IRR達(dá)5.23%

持有20年，幾乎提取完本金后，賬戶剩余價(jià)值比本金還要多。

要是持有到35年，復(fù)利IRR能達(dá)到6.03%，保單總利益接近4倍，達(dá)到396.2萬(wàn)。

說(shuō)實(shí)話，這個(gè)提取收益和外資頭部產(chǎn)品比，確實(shí)還有些差距。但在中資系港險(xiǎn)產(chǎn)品里，傲瓏盛世的提取優(yōu)勢(shì)絕對(duì)是"領(lǐng)頭羊"級(jí)別，兼顧了長(zhǎng)期增值和短期現(xiàn)金流需求，平衡得很不錯(cuò)。

總結(jié)：誰(shuí)適合這款產(chǎn)品

國(guó)壽傲瓏盛世能在激烈的港險(xiǎn)市場(chǎng)中脫穎而出，核心是踩中了大家配置跨境儲(chǔ)蓄險(xiǎn)的核心需求：

• 想配置港險(xiǎn)，但對(duì)外資公司天然有距離感
• 看重穩(wěn)健性和長(zhǎng)期增值，不想折騰
• 需要靈活的現(xiàn)金流規(guī)劃
• 希望用人民幣操作，不想折騰換匯

如果你符合以上任意一條，這款產(chǎn)品確實(shí)值得重點(diǎn)關(guān)注。穩(wěn)字當(dāng)頭，信任是最好的收益。

大賀說(shuō)點(diǎn)心里話

產(chǎn)品分析到這里差不多了，但怎么買(mǎi)、從哪個(gè)渠道買(mǎi)，里面的門(mén)道可能比產(chǎn)品本身更重要。同樣一份保單，不同渠道的成本差異，可能會(huì)讓你少交一大筆錢(qián)。