你好，我是大賀。

今天聊永明「星河系列2」。

也就是大家常說的星河尊享2、星河傳承2這一套。

我自己看這次升級，不只看收益。

收益當然重要。

但從高凈值家庭傳承角度看，我更關心兩個問題。

錢能不能穩穩放住。

人出事后，保單能不能順順傳下去。

見過太多案例了。

生前覺得家里人關系不錯。

真到繼承那一步。

一句話沒寫清楚。

一張保單沒安排好。

后面全是扯皮。

所以這篇我會把永明星河系列2拆開講。

品牌底子。

三項升級。

星河尊享2的數據。

還有2026年分紅表現。

丘吉爾當年托付給永明的，不只是證券

講永明之前，我想先講一個老故事。

二戰期間，英國啟動過一次高度機密的“魚雷行動”。

當時英國要轉移國家財富。

包括25億美元黃金。

還有50億美元有價證券。

這不是普通押運。

這是英國的金融血脈。

一旦落入納粹手里，后果很難想。

這批證券后來存在哪里？

存進了永明金融蒙特利爾總部大樓的三層地下金庫。

永明金融是加拿大銀行和英國銀行共同選定的唯一證券保管方。

這句話很重。

不是參與方之一。

是唯一證券保管方。

戰后，50億美元證券完全無損歸還給英國政府。

1944年，永明還認購了1.8億加元加拿大政府戰爭債券。

這是英國戰爭債券活動里的單筆最大認購。

我為什么要講這段？

不是為了講情懷。

而是保險這件事，本質就是托付。

丘吉爾當時，確實是把英國的金融血脈，托付給了永明的地下室。

咱們普通家庭沒那么宏大的故事。

但道理一樣。

教育金、養老金、傳承金。

都要找一個能長期托付的地方。

星河系列2這次升級，重點在三個地方

這次星河系列2升級，表面看是功能變多。

但我更愿意把它理解成一件事。

它在補“長期家庭安排”的細節。

三項升級很清楚。

新增3種保單貨幣。

新加坡元、歐元、迪拉姆。

新增受益人保單暫托安排。

受保人身故后，保單可以繼續傳承。

優化喪失行為能力支援服務。

新增喪失行為能力轉讓安排。

這三件事，我認為不是裝飾。

尤其后兩項。

它解決的是人突然不在了。

或者人還在，但已經不能正常處理財務了。

保單怎么辦。

錢給誰。

誰來接。

誰有權限。

這些問題，平時沒人愿意聊。

話不好聽但得說。

越是大額保單，越不能含糊。

貨幣擴到9種，真正價值是少折騰

原來星河系列支持6種貨幣。

美元、港元、人民幣、英鎊、加元、澳元。

這次新增3種。

新加坡元、歐元、阿聯酋迪拉姆。

合起來就是9種保單貨幣。

這個升級，我覺得是有現實意義的。

現在很多家庭資產和生活半徑，早就不只在一個地方。

孩子可能在英國讀書。

未來可能去新加坡工作。

父母可能考慮海外養老。

醫療支付也可能跨境發生。

這時候貨幣不是小問題。

你每換一次匯。

都有成本。

也有匯率波動。

看起來只是幾個點。

放在長期現金流里，就很煩。

星河系列2這次比較特別的地方，是5種核心貨幣回報相同。

美元、加元、人民幣、迪拉姆、澳元。

保證及預期回報完全一致。

這個點，我會給高分。

很多產品的多貨幣，只是“能選”。

但不同貨幣的收益結構不一樣。

你選來選去，最后還是被收益牽著走。

永明這次把5種核心貨幣做成同回報。

選擇邏輯就清楚很多。

你不用為了收益，被迫選一個自己未來未必用得上的幣種。

另外還有SunWallet。

通過SunWallet，可以實現全球17種貨幣靈活提取。

每年首次海外匯款0手續費。

說白了。

永明想做的是“全球生活，一單搞定”。

這句話聽著像宣傳。

但落到場景里，確實有用。

孩子交學費。

海外租房。

跨境醫療。

退休旅居。

能直接用對應貨幣提取，就少一道換匯折騰。

我的判斷也很明確。

如果你未來家庭支出大概率跨地區。

這個多貨幣設計是加分項。

如果你所有資金都在內地使用。

這個功能沒那么關鍵。

別為一個用不上的功能買單。

3+3+3接力，才是這次升級里最值得細看的地方

我做傳承規劃這么多年。

最怕的不是收益少一點。

最怕的是安排斷了。

人一走。

保單沒人接。

孩子還小。

家里長輩不懂。

配偶和子女之間意見不同。

后面全是麻煩。

星河系列2這次新增受益人保單暫托。

它的意思很直白。

受保人身故后，指定受益人可以成為新的受保人和保單主權人。

受益人如果是未成年人。

就由保單暫托人接管。

這次結構可以做到3+3+3。

可指定受益人暫托3位。

后補保單主權人3位。

保單暫托人3位。

也就是形成一個接力結構。

持有人。

后備持有人。

暫托人。

我很喜歡這個設計。

它不是簡單寫一個受益人。

而是提前把“誰接、誰管、誰備份”說清楚。

這事兒真不能將就。

尤其是大額保單。

只寫一個受益人，很多時候不夠。

人會變。

婚姻會變。

孩子年齡會變。

家庭關系也會變。

2025年前三季度，全國法院新收繼承糾紛一審案件約19.6萬件。

同比增長8.7%。

這個數據不算遙遠。

它背后就是一個個家庭。

很多糾紛，不是因為家人一開始就壞。

而是錢來了。

規則不清楚。

情緒就起來了。

我不建議高凈值家庭只靠口頭交代。

也不建議把所有希望押在“家里人會理解”。

別等到那天才想起。

提前把保單結構寫清楚。

就是給家人留后路。

這次星河系列2的傳承升級，我認為是實打實有價值。

不花哨。

但關鍵。

失能安排更現實，也更容易被忽略

身故傳承，大家還能理解。

失能安排，很多人會忽略。

但我反而覺得，這部分更現實。

人不一定突然離開。

更常見的是，人還在。

但已經沒法簽字。

沒法表達真實意愿。

沒法處理資產。

這時候保單怎么辦？

誰能接手？

誰能領保障金？

以前很多家庭沒想過。

星河系列2這次把喪失行為能力支援做了優化。

可以預先指定一名或多名家人。

作為喪失行為能力后保單轉讓的繼承人。

也可以定義100%轉讓保單。

或者按25%比例以上做多人轉讓。

保障金領取人也升級了。

原來只能指定1位。

現在可以按優先順序指定最多3位。

還可以定義100%領取保障。

或者25%比例以上多人領取保障及領取順序。

這個升級很務實。

截至2025年，中國60歲以上失智人群約1700萬。

預計2030年會超過2200萬。

這不是小概率了。

尤其對長壽家庭。

失智、重病、長期照護。

都是要提前想的事。

話不好聽但得說。

很多家庭真正亂起來，不是老人去世那天。

而是老人失能之后。

錢還在賬戶里。

保單還在。

但沒人能順利處理。

那才是最折磨人的階段。

我對這項升級的判斷很直接。

如果你買港險只是給自己存一筆錢。

它是加分項。

如果你買的是家族長期資產。

它就是必選思維。

不是功能越多越好。

是關鍵節點不能掉鏈子。

星河尊享2的數據，我最看重保證和提領

講完升級。

回到產品本身。

這次重點看星河尊享2。

我不太喜歡只看演示收益。

演示收益漂亮，當然好看。

但長期儲蓄分紅險，不能只看漂亮數字。

我會先看保證部分。

星河尊享2長遠保證收益高達1%。

放在熱門港險里，這個數字很突出。

5年交熱門港險保證峰值對比里。

永明星河尊享2、星河傳承2都是1.00%。

宏利宏摯傳承是0.64%。

忠意啟航創富是0.60%。

萬通富饒千秋是0.55%。

友邦環宇盈活是0.32%。

安盛盛利2是0.23%。

安盛摯匯是0.21%。

我的判斷很明確。

保守型家庭，星河尊享2更舒服。

不是說別的產品不能買。

而是你想要長期確定性。

保證部分就不能太薄。

尤其做養老現金流。

或者給孩子留一筆長期錢。

保證回報越厚，心理底越穩。

再看悲觀情境。

美元2年繳下，星河尊享2預期總內部回報率是：

10年2.00%。

20年4.32%。

30年4.64%。

70年4.71%。

100年4.69%。

同期盛利2悲觀情境下。

10年0%。

20年3.57%。

30年3.88%。

100年4.46%。

這個對比很有意思。

樂觀時大家都好看。

悲觀時，才看底盤。

保證內部回報率也能看出差異。

美元2年繳下，星河尊享2從60年起穩定在1.00%。

盛利2從60年起大約是0.22%-0.23%。

再看提領。

“566”提領方案，是從保單第6年至100歲。

每年提取18000美元。

從保單第30年到第100年。

星河尊享2的賬戶剩余價值一直很靠前。

第30年，星河尊享2是694,433美元。

盛利2是696,452美元。

保誠信守明天是600,447美元。

第100年，星河尊享2約34,730,588美元。

盛利2是34,730,587美元。

宏摯傳承是34,730,587美元。

這里我會這樣選。

能承受市場波動的朋友。

盛利2可以看。

它早期表現不差。

但求穩的家庭。

我更推薦星河尊享2。

原因很簡單。

盛利2更依賴市場和分紅表現。

星河尊享2保證底更厚。

現金流產品，最怕的是預期太滿。

最后提領節奏被打亂。

還有一個很適合內地家庭的點。

星河尊享2是目前市場上唯一一款人民幣保單與美元保單收益完全一致的產品。

通常美元保單收益更高。

人民幣保單會弱一點。

但星河尊享2把這塊拉平了。

30年人民幣IRR對比里。

宏摯傳承5.63%。

盈御多元3 5.83%。

信守明天5.85%。

傲龍盛世6.31%。

盛利II 6.32%。

星河尊享6.31%。

匠心傳承2 6.29%。

星河尊享2預期回本是7年。

預期到達6.5% IRR要到第50年。

這個地方也要講清楚。

它不是短期高收益工具。

短期資金別碰。

三五年要用的錢，別放這里。

長期不動的錢。

想做穩定提領。

想做人民幣保單。

想減少匯率擾動。

星河尊享2就很合適。

寫在最后：分紅數據好看，但別忘了看周期

截至2026年05月10日，永明已經公布了2026年相關分紅數據。

萬年青系列產品總現金價值比率，連續2年100%達成。

這個指標我會看。

比單看某一年紅利實現率更穩一點。

萬年青·星河尊享計劃2年繳、5年繳。

2023繕發年度終期紅利實現率高達106%。

其余多數產品實現率為100%。

永明還對部分產品歸原紅利做了**5%-8%**上調。

而且涵蓋已停售產品。

已停售的萬年青·星河尊享計劃、萬年青·星河傳承計劃。

2026年歸原紅利率上調至5%。

調整從2026年4月1日起生效。

我對星河系列2的態度很明確。

它適合長期資金。

適合重視傳承安排的家庭。

適合想做穩定提領的人。

也適合更偏好人民幣保單的人。

但它不適合短期周轉錢。

也不適合只想看前幾年回本的人。

保險不是基金。

更不是短炒工具。

一個保司能經歷這么多周期走到今天。

至少說明它有長期經營的底子。

星河系列2這次升級，我最認可的不是噱頭。

是它把貨幣、傳承、失能這些細節補得更完整。

這才是長期保單該有的樣子。

大賀說點心里話

如果你看完這篇，已經大概知道星河系列2適不適合自己，下一步就別只比演示表了。真正省錢、少走彎路，往往在方案設計和渠道信息里。