你好，我是大賀。

最近高盛發了一份報告，說美元正遭遇"結構性貶值"。美元實際匯率比1973年以來均值高近兩個標準差，歷史上類似高估期最終均以美元**25%-30%**貶值告終。

很多人看到這個消息慌了：現在還能配置美元保單嗎？

客觀地說，短期匯率波動確實讓人糾結。但對于持有20年以上的長期規劃，這反而可能是"上車"的好時機。施羅德交銀理財在美元債年度展望中給出"積極"評級，認為當前位置具備較高配置性價比。

今天要拆解的這款產品——萬通「富饒萬家」，正是在這個時間節點完成了一次重磅升級。

對比前作「富饒千秋」，直接提前11年達到同等收益高度，30年多賺40%。收益表現堪稱"蛻變"，綜合競爭力直接躋身市場第一梯隊。

數據不會騙人，我們一項一項來拆。

收益拆解：回本快、保證高、后勁猛

先看最核心的收益數據。

以市場主流的5年繳費計劃為例，「富饒萬家」預期7年回本，保證13年回本。這個速度意味著什么？很多競品需要18-25年才能保證回本，它直接快了一大截。

保證收益率峰值達0.55%，這一點很多人沒注意到——當前市場上保證收益率能夠超過0.5%的儲蓄分紅險產品僅6款，「富饒萬家」正是其中之一。

再看具體的現金價值：

• 第10年現價為31.8萬美元，是本金的1.2倍
• 第20年現價為71.6萬美元，是本金的2.8倍
• 第30年現價為146.3萬美元，是本金的5.85倍

預期回報率的增長軌跡也很清晰：第10年達3.05%，第20年躍升至6.0%，第30年成功登頂6.5%。

收益曲線設計極為聰明：前期穩健積累，中期開始強勢發力，后期穩穩占據第一梯隊。對于持有20年以上的長期規劃，預期回報極具吸引力。

橫向對比：與頂級產品正面較量

光看單個產品數據還不夠，拉出來溜溜就知道了。

我把市場上15家保司的主流儲蓄險產品放在一起對比，重點看三個維度：保證回本時間、預期回本時間、達到**6.5%**收益的年限。

從表格可以看到，「富饒萬家」13年保證回本，7年預期回本，30年達到6.5%——這個綜合表現已經追平了友邦「環宇盈活」、安盛「盛利II」這些以收益見長的產品。

我們來橫向對比一下：宏利「宏摯傳承」需要47年才能達到6.5%，友邦「盈御3」也要47年。而「富饒萬家」只需要30年。

在保證收益、中期回報與回本周期這三大關鍵維度上，它已穩居市場第一梯隊。

養老神器：12種年金轉換獨步市場

收益只是一方面，「富饒萬家」真正的殺手锏是年金轉換功能。

它支持12種年金轉換，保單生效滿10年且被保人年滿55歲可轉換。可以設計固定領取的金額，也可以遞增領取，還可以夫妻共同領取。

目前全市場，只有萬通一家支持這么做。這意味著什么？你買的是儲蓄險。但隨時可以"變身"成年金險，鎖定終身現金流。

**萬通「富饒萬家」**仍然是市場獨有的養老神器。作為養老來配置，「富饒萬家」非常適合——既有儲蓄險的靈活提取優勢，又能享受年金險的現金流保障。

功能升級：傳承與靈活性全面增強

除了年金轉換，這次升級還新增了不少實用功能。

貨幣方面，支持包括美元、港元、人民幣及瑞士法郎在內的10種貨幣，保單生效1年后可隨時自由轉換貨幣。

新增彈性提取權益，可于第1個保單周年起申請設立指示。比如指定每個月給父母賬戶打養老金，給上大學的孩子生活費，申請一次就能自動執行。

傳承功能也大幅升級：第二保單持有人/被保人可新增至3人（原「富饒千秋」僅1人），保單分拆時可為分拆保單提名最多3名指定人士。

另外，11種自選身故賠付選項、精神上無行為能力預設指示權益、保單暫托、保費假期、保費豁免等功能全部保留。

在財富傳承的規劃上提供了更強的靈活性與定制化能力。

萬通背書：分紅兌現有保障

產品再好，也得看保司能不能兌現。

萬通保險是港交所上市公司云鋒金融集團成員，總部設于香港，并于澳門設有分公司。

儲蓄險產品整體分紅實現率表現在**95%**以上，分紅實現率表現相當給力。

截至2024年12月31日，萬通總投資資產同比增長8%，高達2853億美元。在固定收益資產組合中，投資覆蓋傳統債券、商業抵押貸款和國庫債券**94%**以上。

「富饒萬家」作為萬通全新升級的旗艦產品，收益兌現和年金轉換功能有堅實后盾。

總結：誰最適合這款產品？

拆解完所有維度，**萬通「富饒萬家」**是一款為長期主義者和穩健型投資者量身打造的財富規劃利器。

尤其適合以下幾類人群：

中長期美元資產持有者：資金可投資20年以上，看重美元資產的穩健增值。高盛說美元要貶值？對于長期持有者來說，短期波動反而是低位配置的窗口期，長期復利優勢更明顯。

提前規劃養老的明智人士：看中其獨一無二、可鎖定終身現金流的年金轉換功能，為退休生活構建確定性最高的收入來源。全市場只此一家，別無分號。

有跨境需求或多子女的家庭：需要多貨幣靈活轉換、希望做好傳承架構，為家人進行清晰、有序的財富安排與傳承。10種貨幣自由切換，3個后備人選有備無患。

客觀地說，這款產品不適合追求短期收益的人。但如果你是長期主義者，想要一份"進可攻、退可守"的美元資產配置，「富饒萬家」值得認真考慮。

大賀說點心里話

產品測評只能幫你看清"是什么"。但"怎么買最劃算"才是真正的信息差。同樣的產品，渠道不同，到手成本可能差出一大截。