你好，我是大賀。北京大學(xué)碩士，做港險測評第9年。

今天聊周大福人壽「匠心·飛越」。

這款產(chǎn)品在2026年4月27日已經(jīng)發(fā)布。到今天，2026年05月10日，市場上討論還挺多。

我看下來，態(tài)度比較明確。

這款產(chǎn)品很強(qiáng)。尤其是躉交版本。

但我不建議你只盯著“6.5% IRR”。這個數(shù)字好看。可真正要看的是，它多久到6.5%。怎么提錢。提完以后還能不能繼續(xù)長。

這才是關(guān)鍵。

「匠心·飛越」真正想解決的，是錢既能長、又能用

把宣傳話術(shù)拿掉。

「匠心·飛越」其實只做了三件事。

把賺錢速度拉快。把現(xiàn)金流提前。把使用權(quán)做活。

它給出的核心數(shù)據(jù)很直接。

躉交版本，20年IRR達(dá)6.5%。20年財富大概做到1變3.5。

5年交版本，24年IRR達(dá)6.5%。24年財富大概做到1變4。

躉交支持116提取。5年交支持557提取。

這數(shù)據(jù)放一塊兒看才有意思。

正常情況下，一款儲蓄分紅險很難同時做到這幾件事。

收益高的，通常鎖得死。提錢早的，后面回報容易被削。兩邊都想兼顧的，節(jié)奏又慢。

「匠心·飛越」的野心很清楚。

它不是只想做一個長期儲蓄產(chǎn)品。它想把這筆錢變成一個能增長、能提取、還能傳承的資產(chǎn)賬戶。

這個方向，我是認(rèn)可的。

不過，越是看著完整的產(chǎn)品，越不能上頭。

尤其港險里很多數(shù)字都是“預(yù)期”“演示”。不等于保證。這個底線要先放在前面。

我會把它拆開看。

6.5%不是重點(diǎn)，重點(diǎn)是它到得很早

很多產(chǎn)品都能演示到6.5%。

真正拉開差距的地方，不是終點(diǎn)數(shù)字。是時間。

「匠心·飛越」躉交版本，第20年達(dá)到6.5% IRR。

同類產(chǎn)品里，行業(yè)普遍要25到30年。有些甚至更久。

5年交版本，第24年達(dá)到6.5% IRR。

這不是多一點(diǎn)少一點(diǎn)的問題。

這是同一個目標(biāo)，少等了好幾年。

在真實人生里，5年不是小事。孩子讀書。換房。退休前現(xiàn)金流安排。很多節(jié)點(diǎn)，差的就是這幾年。

回本節(jié)奏也快。

躉交版本，第4年預(yù)期回本。第10年保證回本。

5年交版本，第7年預(yù)期回本。第13年保證回本。

我給大家翻譯翻譯。

這款產(chǎn)品不是慢慢熬出來的類型。它啟動早。加速也快。

看一次交清30萬美元的對比，就更明顯。

「匠心·飛越」保證回本期是第10年。宏利宏摯傳承是第17年。宏利宏摯家傳承是第13年。友邦環(huán)宇盈活是第16年。富衛(wèi)盈聚天下II是第16年。

再看達(dá)到6.5% IRR的時間。

「匠心·飛越」是第20年。宏利宏摯傳承是第36年。宏利宏摯家傳承是第23年。友邦環(huán)宇盈活是第29年。富衛(wèi)盈聚天下II是第25年。

這組數(shù)據(jù)很直白。

躉交里，我會把「匠心·飛越」放在第一梯隊。甚至是很靠前的位置。

5年交也不弱。

5萬美元×5年的對比里，「匠心·飛越」第24年達(dá)到6.5% IRR。

宏利宏摯傳承要到第47年。宏利宏摯家傳承是第27年。友邦環(huán)宇盈活是第30年。保誠信守明天多元貨幣是第28年。

5年交的優(yōu)勢沒有躉交那么夸張。但也足夠靠前。

這里順便說一句背景。

2026年的港險市場，已經(jīng)不是單純拼“演示IRR高不高”了。

大家都在拼結(jié)構(gòu)能力。

誰能更早到達(dá)6.5%。誰能邊提錢邊保持賬戶增長。誰能把后續(xù)使用安排做得更細(xì)。

「匠心·飛越」吃到的，正是這個趨勢。

20年3.5倍，24年4倍，結(jié)果感確實很強(qiáng)

IRR對很多人不夠直觀。

倍數(shù)更直觀。

躉交版本，20年本金翻3.5倍。

5年交版本，24年本金翻4倍。

如果只看“長期復(fù)利”四個字，很多產(chǎn)品都能講。

但放到同一個時間段里，「匠心·飛越」的結(jié)果感更強(qiáng)。

以躉交100萬為例。

第4年預(yù)期回本。第10年預(yù)期總收益1,660,023。第20年預(yù)期總收益3,523,645。對應(yīng)IRR是6.50%。

5年交5萬美元×5。

第7年預(yù)期回本。第24年預(yù)期總收益1,003,118。對應(yīng)IRR也是6.50%。

到第100年，演示數(shù)字會非常大。

躉交第100年預(yù)期總收益是543,201,271。5年交第100年預(yù)期總收益是120,204,971。

不過我不太建議普通家庭盯著第100年的數(shù)字做決定。

太遠(yuǎn)了。

真正有參考意義的，是前20年到30年的現(xiàn)金價值節(jié)奏。

這個階段，才更貼近教育金、退休金、家庭備用金、資產(chǎn)傳承的真實規(guī)劃。

我對這部分的判斷很明確。

如果你看重中長期增長，又不想等到30年以后才看到效果，這款值得認(rèn)真看。

但別把預(yù)期收益當(dāng)保證收益。

港險分紅險的長期收益，核心仍然看投資表現(xiàn)、分紅政策、公司經(jīng)營和匯率環(huán)境。

周大福人壽這次有一個加分項。

截至2025年12月31日，它在香港保險業(yè)風(fēng)險為本資本基準(zhǔn)下，償付能力充足率是282%。公開信息顯示為全港最高。

美元分紅保單非保證積存年利率，連續(xù)14年維持4.25%。

三大皇牌產(chǎn)品系列，連續(xù)10年分紅實現(xiàn)率100%以上。

這些數(shù)據(jù)不能保證未來一定復(fù)制。

但它能說明一件事。

這家公司不是只會講演示。它過去確實有一段可觀察的分紅記錄。

這個基礎(chǔ)很重要。

現(xiàn)金流是它最狠的地方，尤其是躉交116

我認(rèn)為「匠心·飛越」最值得看的，不是單純收益。

是現(xiàn)金流。

躉交支持116提取。

意思是，交完保費(fèi)當(dāng)年起，每年拿總保費(fèi)的6%。一直拿到終身。

據(jù)我所知，目前市面上很少有產(chǎn)品能把116做成這樣。

這點(diǎn)我會給高分。

因為它改變了儲蓄分紅險的使用方式。

以前很多產(chǎn)品是長期鎖著。你知道它會長。但你不好用。

「匠心·飛越」更像是邊長邊用。

為了更公平，資料里用了115提取來做對比。

30萬美元一次交清。第1年起，每年提取總保費(fèi)的5%。

在這個場景下，「匠心·飛越」第17年達(dá)到6.5%收益率。

宏利宏摯傳承、宏摯家傳承、友邦環(huán)宇盈活、富衛(wèi)盈聚天下II，都無法達(dá)到6.5%。

第100年“總提取+預(yù)期退保金額”也很夸張。

「匠心·飛越」是39,337,011美元。宏利宏摯傳承是23,598,990美元。宏摯家傳承是21,820,696美元。友邦環(huán)宇盈活是6,698,710美元。富衛(wèi)盈聚天下II不支持。

這不是小差距。

一般來說，極致提領(lǐng)會傷害后續(xù)賬戶價值。

拿得越早，后面越難長。

但「匠心·飛越」在這種提取壓力下，第17年還能到6.5%。

這點(diǎn)確實強(qiáng)。

不過，5年交版本要冷靜一點(diǎn)。

5年交支持557提取。

第5年開始，每年拿總保費(fèi)的7%。直到終身。

這當(dāng)然也不錯。

但它不是絕對領(lǐng)先。

在557提取演示里，達(dá)到6.5%的時間是這樣：

安盛盛利II-至尊，第20年。周大福「匠心·飛越」，第34年。富衛(wèi)盈聚天下II，第52年。

這組數(shù)據(jù)很關(guān)鍵。

如果你只看5年交的早期提領(lǐng)，安盛盛利2依然很能打。

我不會為了夸「匠心·飛越」，把這個事實蓋掉。

「匠心·飛越」的5年交版本仍然強(qiáng)。長期結(jié)果也漂亮。功能也更多。

但在557這個單項上，它不是最猛的那個。

這里我給一個更實用的判斷。

躉交客戶，我會更優(yōu)先看「匠心·飛越」。

尤其是想要早提錢，又想保單繼續(xù)長的人。

5年交客戶，要拿它和安盛盛利2放一起比。

看你更重視早期提取，還是更重視長期賬戶功能。

別只看一個“557”。

要看提取后剩下多少。多久回到6.5%。后面還能不能做分拆、轉(zhuǎn)換、延續(xù)。

這才是完整判斷。

它不像一張固定保單，更像一個可調(diào)整賬戶

「匠心·飛越」還有一個很明顯的方向。

它在強(qiáng)化控制權(quán)。

不是你買完以后，只能等。

而是你可以調(diào)整、提取、指定、拆分、延續(xù)。

先看財富增值調(diào)配選項。

它有三檔。

保守型：穩(wěn)定資產(chǎn)80%，復(fù)歸紅利加終期分紅20%。均衡型：穩(wěn)定資產(chǎn)40%，復(fù)歸紅利加終期分紅60%。增進(jìn)型：100%復(fù)歸紅利加終期分紅。

這相當(dāng)于讓你在不同人生階段，調(diào)整賬戶的風(fēng)險和增長方式。

年輕時可以更積極。臨近用錢時可以更保守。

這個設(shè)計，我喜歡。

提取也做得更像賬戶。

可以通過周大福人壽APP或微信公眾號，設(shè)置一筆過提取。

也可以定期提取。

定期方式包括每月、每半年、每年。

它還支持常行指示。

可以直接支付給第三方指定收款人。

包括家人、香港持牌安老院、香港注冊醫(yī)院、香港注冊慈善機(jī)構(gòu)。

符合公司行政規(guī)則時，無須提供關(guān)系證明。

這個功能看起來小。

但在真實場景里很有用。

比如給父母養(yǎng)老。給孩子生活費(fèi)。給醫(yī)療機(jī)構(gòu)付款。給慈善機(jī)構(gòu)安排定期款項。

錢不是只躺在保單里。它可以被安排出去。

保單分拆也有。

第3個保單年度完結(jié)，或保費(fèi)繳付年期完結(jié)后，以較遲者為準(zhǔn)。

可以分拆成多份獨(dú)立保單。

每個保單年度只可行使1次。

這個功能很適合家庭資產(chǎn)安排。

比如以后給不同子女。或者把一張大保單拆成不同用途。

受保人也能轉(zhuǎn)換。

而且是無限次轉(zhuǎn)換受保人。

新受保人年齡，需要在初生15日至64歲之間。

高保費(fèi)保單，需要回答1條健康問題。

這類設(shè)計，主要服務(wù)傳承。

一張保單，不一定只陪一代人。

還有保單延續(xù)選項。

可指定最多兩位指定受益人。也能指定身故收益比例。

保障期可調(diào)整至延續(xù)新受保人128歲。

這就不是簡單儲蓄了。

它在做家族財富的延續(xù)安排。

說白了就是，它不太像一份固定結(jié)構(gòu)的保單。

更像一個可以調(diào)整的資產(chǎn)賬戶。

核心目的很清楚。

讓這筆錢跟著你的人生走。不是你去遷就它。

容錯機(jī)制不花哨，但很現(xiàn)實

很多產(chǎn)品喜歡講長期。

但長期里一定有現(xiàn)實問題。

現(xiàn)金流會緊。身體可能出狀況。家庭計劃也可能變化。

「匠心·飛越」在這塊做了一些兜底。

最長可有4年不交保費(fèi)。

遇到重疾時，緩沖期還可以延長。

即使出現(xiàn)無行為能力，也有安排機(jī)制。

這些功能不會像6.5%那么吸引眼球。

但我很看重。

因為真正的長期保單，拼的不只是收益。

也拼中途遇到問題時，能不能撐住。

很多人買儲蓄險，最怕的不是收益少一點(diǎn)。

最怕的是中途現(xiàn)金流斷了，被迫做一個很差的決定。

這類緩沖設(shè)計，就是減少這種被動。

這點(diǎn)我覺得周大福做得比較人性化。

寫在最后：這款產(chǎn)品強(qiáng)，但別把演示當(dāng)承諾

聊到這里，我的判斷比較清楚。

「匠心·飛越」是一款很卷的產(chǎn)品。

收益快。提取猛。功能多。靈活度高。

尤其躉交版本，我會重點(diǎn)關(guān)注。

它真正想解決的問題，不是“我能不能拿到一個高IRR”。

而是這筆錢能不能增長。能不能使用。能不能留給下一代。

以前這三個目標(biāo)很難同時成立。

這次周大福人壽至少在努力把它們拼在一起。

我愿意把它看成一個信號。

港險產(chǎn)品正在更認(rèn)真地面對真實使用場景。

不過，我也要把提醒說到位。

它看起來太完整了。越是這樣，越要拆。

6.5%是預(yù)期。提取能力要看具體方案。分紅不是保證。不同繳費(fèi)方式，優(yōu)勢不一樣。躉交和5年交，不能混著下結(jié)論。

我的建議是：

如果你有一筆長期不動的錢，又不想完全鎖死，這款值得認(rèn)真研究。

如果你想做躉交現(xiàn)金流，它很有競爭力。

如果你主要看5年交早期提取，一定要把安盛盛利2一起比較。

如果你這筆錢3到5年內(nèi)可能要用，不適合碰這類長期分紅險。

港險不是短期理財。

更不是看一張演示表就下決定。

產(chǎn)品再強(qiáng)，也要放進(jìn)你自己的現(xiàn)金流里看。

這句話不花哨，但很重要。

大賀說點(diǎn)心里話

如果你已經(jīng)看到「匠心·飛越」這類產(chǎn)品，下一步別急著比誰的演示更高。更該比的是渠道、方案和真實成本。這里面的信息差，有時候比產(chǎn)品差異還大。