你好，我是大賀。今天這篇文章有點(diǎn)特別，因?yàn)槲蚁胍砸粋€(gè)35歲客戶的視角，聊聊他選港險(xiǎn)養(yǎng)老金的真實(shí)經(jīng)歷。

去年他35歲，公司第三輪裁員名單上差點(diǎn)有他的名字。

那一刻他突然意識到：如果明天失業(yè)，養(yǎng)老怎么辦？

這不是矯情。2025年全國兩會上，"35歲就業(yè)歧視"成了熱點(diǎn)話題——超60%的崗位明確要求"35歲以下"，40歲以上求職者簡歷回復(fù)率不足20%。

全國總工會的調(diào)查更扎心：35-39歲職工中**54.1%**擔(dān)心失業(yè)，**70.7%**擔(dān)心技能過時(shí)，**94.8%**感覺有壓力，各年齡組里最高。

延遲退休遇上中年危機(jī)，讓"提前退休"成了越來越多人的執(zhí)念。

他手上有220萬人民幣（約30萬美元），想用港險(xiǎn)做養(yǎng)老規(guī)劃。每年投入6萬美元，連交5年，然后在宏利「宏摯傳承」、安盛「盛利II」、永明「萬年青星河尊享II」這三款熱門產(chǎn)品里選一款。

跟我當(dāng)時(shí)接觸的很多客戶一樣糾結(jié)：這三款到底該怎么選？

后來想明白了一個(gè)關(guān)鍵點(diǎn)：用港險(xiǎn)養(yǎng)老，核心是動態(tài)提取能力，而不是看靜態(tài)收益——畢竟最終是要靠它按月或按年領(lǐng)錢過日子的。

所以今天我就按不同的用錢場景，帶大家看看這三款產(chǎn)品的真實(shí)表現(xiàn)。

場景一：15年內(nèi)要用錢——宏利的主場

站在35歲這個(gè)坎上，很多人跟他一樣，不只是想養(yǎng)老，還有其他現(xiàn)實(shí)壓力：孩子可能10年后要出國留學(xué)，父母可能突發(fā)疾病需要大筆醫(yī)療費(fèi)，甚至自己可能被裁需要一筆錢周轉(zhuǎn)。

如果你15年內(nèi)有大額資金支出的可能，那宏利「宏摯傳承」幾乎是閉眼入的選擇。

我們來看數(shù)據(jù)。

【566提領(lǐng)】場景

從第6年開始，每年領(lǐng)取保費(fèi)的6%，也就是18000美元。

前14年，宏利賬戶余額一直是最多的。

客戶45歲領(lǐng)第一筆退休金時(shí)：

• 宏利：31.52萬美元
• 安盛：30.55萬美元
• 永明：29.05萬美元

上下差一萬多，看起來差距不大對吧？

但這個(gè)階段如果你急需用錢，宏利能給你的緩沖空間確實(shí)更大。

【567提領(lǐng)】場景

從第6年開始，每年領(lǐng)取保費(fèi)的7%，也就是21000美元。這是比較極致的提領(lǐng)方式了。

前14年，宏利依舊抗打。不管你怎么領(lǐng)，它在這個(gè)階段都穩(wěn)穩(wěn)占優(yōu)。

【5108提領(lǐng)】場景

晚一點(diǎn)開始領(lǐng)，從第10年起每年領(lǐng)取保費(fèi)的8%，也就是24000美元。

宏利前15年表現(xiàn)依然強(qiáng)勁，各種提領(lǐng)方式下都有絕對優(yōu)勢。

但這里要說個(gè)"但是"——

**從第15年開始，安盛就超過宏利了。**第20年往后，宏利的賬戶余額開始墊底，而且差距越拉越大。

所以我的建議很明確：15年之內(nèi)有資金支出需要的，閉眼入宏利「宏摯傳承」。

不管是孩子留學(xué)、父母醫(yī)療還是自己周轉(zhuǎn)，它在這個(gè)階段都是最能打的。

但如果你的核心目的是養(yǎng)老——那種活到老領(lǐng)到老的規(guī)劃——宏利就不太合適了。因?yàn)轲B(yǎng)老是個(gè)長跑，后勁不足是硬傷。

我選的時(shí)候也懵過：既想要短期靈活，又想要長期穩(wěn)定，怎么可能兩全？

后來想明白了，選保險(xiǎn)跟選人生一樣，得先想清楚自己最核心的需求是什么。

場景二：臨近退休想多領(lǐng)——安盛的優(yōu)勢

如果你年齡偏大，比如已經(jīng)45歲、50歲，離退休沒幾年了，核心訴求就是"每月多領(lǐng)點(diǎn)錢對沖養(yǎng)老風(fēng)險(xiǎn)"——那安盛「盛利II」值得重點(diǎn)考慮。

我們繼續(xù)看數(shù)據(jù)。

【566提領(lǐng)】場景

第6年起每年領(lǐng)18000美元。

從第15年開始，安盛反超宏利，此后一路領(lǐng)先。

到客戶65歲時(shí)：

• 安盛：69.65萬美元
• 永明：69.44萬美元
• 宏利：49.02萬美元

差距已經(jīng)拉開到20萬美元了！

到客戶75歲時(shí)：

• 安盛：106.44萬美元
• 永明：106.44萬美元
• 宏利：72.16萬美元

安盛和永明打平，但都比宏利多出34萬美元。

【567提領(lǐng)】場景

第6年起每年領(lǐng)21000美元，這是更極致的提領(lǐng)。

第15年安盛反超后一路高歌，直到保單第76年度，永明才追平。在這漫長的60年里，安盛都是領(lǐng)跑的。

【5108提領(lǐng)】場景

第10年起每年領(lǐng)24000美元。

安盛同樣在中期開始發(fā)力，到第30年永明才追上。

綜合來看，如果單純把它們當(dāng)作養(yǎng)老工具，安盛的整體表現(xiàn)要優(yōu)于永明，尤其是在中短期的動態(tài)收益上。

所以我的建議是：想要追求中短期偏高收益，尤其是年齡偏大、臨近退休的人群，選安盛「盛利II」。

它能讓你在退休后的頭20年領(lǐng)得更多。這對于60歲到80歲這個(gè)"活力老年期"來說，錢的邊際效用是最高的——能旅游、能享受生活，而不是等到90歲躺在床上才有錢。

場景三：長期穩(wěn)定活到老領(lǐng)到老——永明的答案

但如果你跟那位客戶一樣，才35歲，距離退休還有30年，最擔(dān)心的是"萬一保險(xiǎn)公司分紅不達(dá)預(yù)期怎么辦"——那永明「萬年青星河尊享II」可能更適合你。

因?yàn)樗?確定性"這件事上，做到了三款里最好。

保證回本時(shí)間最短

• 永明：13年
• 宏利：18年
• 安盛：25年

永明只要13年就能保證回本，而安盛需要25年——整整差了一倍時(shí)間。

這意味著什么？如果中途遇到極端情況需要退保，永明的本金安全性更高。

保證收益IRR最高

• 永明：1%
• 宏利：0.64%
• 安盛：0.23%

永明中期復(fù)利IRR就能達(dá)到0.5%，長期能實(shí)現(xiàn)1%。而安盛的保證收益最高只有0.23%。

你可能覺得1%也不高，但別忘了這是"保證"的——不管市場怎么波動，這部分收益是白紙黑字寫進(jìn)合同的。

復(fù)歸紅利占比最高

復(fù)歸紅利是什么？簡單說，就是保險(xiǎn)公司每年從非保證收益里撥一部分"鎖定"成保證收益。一旦派發(fā)，就不會再變了。

• 永明：22.76%
• 安盛：14.12%
• 宏利：沒有設(shè)置復(fù)歸紅利

永明的復(fù)歸紅利占比比安盛高出8個(gè)百分點(diǎn)，這意味著它的收益結(jié)構(gòu)更穩(wěn)定，受市場波動的影響更小。

對于養(yǎng)老規(guī)劃來說，穩(wěn)定性太重要了。

你不會希望60歲退休時(shí)，發(fā)現(xiàn)賬戶里的錢比預(yù)期少了30%——那時(shí)候再調(diào)整人生規(guī)劃就太晚了。

所以我的建議是：風(fēng)格保守，在意長期資金穩(wěn)定，看到保證收益高就心安的人，選永明「萬年青星河尊享II」。

到客戶75歲時(shí)，永明和安盛的賬戶余額其實(shí)打平了（都是106.44萬美元），但永明一路走來的"確定性"更高，睡得更安穩(wěn)。

找到你的那款，開始規(guī)劃

說到這里，三款產(chǎn)品的定位已經(jīng)很清楚了：

• 宏利「宏摯傳承」：15年內(nèi)的王者。如果你有留學(xué)、置業(yè)、醫(yī)療等短期資金需求，它在各種提領(lǐng)方式下都有絕對優(yōu)勢。但作為純養(yǎng)老規(guī)劃，后勁不足。

• 安盛「盛利II」：中短期收益擔(dān)當(dāng)。如果你年齡偏大、臨近退休，想在60-80歲這個(gè)階段多領(lǐng)錢，它是更優(yōu)選擇。動態(tài)收益表現(xiàn)比永明更好，但差異不算懸殊。

• 永明「萬年青星河尊享II」：長期穩(wěn)定派。保證回本快、保證收益高、復(fù)歸紅利占比大，適合35歲左右、追求確定性、打算活到老領(lǐng)到老的人群。

那位35歲的客戶最后選了什么？他選了永明。

不是因?yàn)橛烂魇找孀罡摺鋵?shí)安盛在很多年份表現(xiàn)更好。

而是因?yàn)樗朊靼琢耍赫驹?5歲這個(gè)坎上，未來30年的不確定性太多了。他需要的不是"可能更高"的收益，而是"一定能拿到"的底線。

選對一款靠譜的理財(cái)保障產(chǎn)品，真的能給提前退休添不少底氣。香港保險(xiǎn)是很合適的養(yǎng)老選擇，但前提是你得先想清楚自己要什么。

提前退休不是"躺平"，而是對生活的精準(zhǔn)規(guī)劃。人生短短幾十年，愿我們都能在歲月的沉淀中，通過合理的規(guī)劃，早日卸下生活的重?fù)?dān)，去登高望遠(yuǎn)、去陪伴家人、去做自己想做的事。

大賀說點(diǎn)心里話

選產(chǎn)品只是第一步，怎么買、從哪個(gè)渠道買，里面的門道可能比產(chǎn)品本身更重要。同樣的保障，有人多花了10萬，有人省下了10萬——這中間的信息差，才是真正值錢的東西。