你好，我是大賀。北京大學碩士，做港險這行第9年。

今天聊安盛「盛利II」。

截至2026年05月10日，后臺問這款的朋友還是很多。尤其是新出的2年交版本。

它去年一個季度銷量做到50億。這個數字很嚇人。

但你真把它放到市場里看，會發現一件事。

盛利II并不是收益第一的產品。

尤其是5年交。靜態收益基本排不上前三。

這就有意思了。

收益不是第一。版本還很多。至尊版、至盛版。基礎身故、特級身故。2年交、5年交。

很多朋友看完就頭暈。

今天我不講虛的。我給你把把關。

這款到底靠什么賣得好。哪些地方真有價值。哪些地方銷售容易講得太滿。尤其是那個特級身故，我會單獨說。這里有個坑。

收益不是第一，盛利II到底站在哪個位置

看港險儲蓄分紅險，不能只看一張演示表。

演示收益漂亮，不等于產品就適合你。

條款得這么看。要看它在同類產品里的位置。

先看5年交。

0歲男孩，年交6萬美元，交5年。幾款主流產品對比下來：

宏利宏摯傳承，第47年達到6.5% IRR。宏利宏摯家傳承，第27年達到6.5% IRR。友邦環宇盈活，第30年。保誠信守明天，第28年。安盛盛利II-至尊，第30年。永明萬年青星河尊享II，第50年。

這個位置很清楚。

盛利II 5年交不算差。但也談不上最猛。

它不是那種一眼看過去，就靠收益壓別人一頭的產品。

再看2年交。

0歲男孩，年交15萬美元，交2年。

保證回本期這塊，宏摯傳承是第17年。宏摯家傳承是第13年。盛利II-至尊是第18年。萬年青星河尊享II是第13年。

2年交的盛利II，表現會更舒服一點。

它不是前期最爆。也不是后期唯一領先。

它的特點是比較均衡。中后期沒有明顯短板。

我對這款的判斷很明確。

你要是只追求靜態收益第一，盛利II不是最優選。

但你要是既要增長，又要未來能穩定拿錢出來。它就開始有意思了。

別被演示數據帶跑偏。

盛利II真正的賣點，不在“收益第一”這四個字里。

真正讓它賣得好的，是557和258提領

盛利II的核心競爭力，我認為不是收益。

是提領功能。

這點很多銷售會講。但容易講得很浮。

我把它翻譯成人話。

5年交版本，可以做557提領。第5年開始，每年可提領總保費的7%。而且可以長期持續。

2年交版本，可以做258提領。第5年開始，每年提領總保費的8%。

這個設計很關鍵。

很多儲蓄分紅險的問題是，看起來長期收益高。但中間一旦要用錢，就很尷尬。

拿太多，賬戶傷得厲害。不拿，現金流又用不上。最后變成一個“看得見、摸不太動”的資產。

盛利II不是這樣。

它的厲害之處，是提領之后，賬戶余額還能跟得住。

市場上能長期做557提領的同類產品，并不多。

這也是我比較認可它的地方。

你有現金流需求，可以從里面取。你暫時不用錢，也可以讓它繼續滾。不用在“拿錢”和“增長”之間硬選一個。

再看2年交的提領。

2年交的提領節奏更激進。

第5年開始，每年提總保費的8%。這個對教育金、退休現金流，有現實意義。

不過我也要提醒一句。

這些提領取決于演示和賬戶表現。不是無條件保證。

你不能只看“每年拿7%”“每年拿8%”。

還要看拿完之后，賬戶里還剩多少。還要看非保證紅利能不能跟上。還要看你自己的資金周期。

這款適合做現金流規劃。不是拿來短炒的。

短期錢別碰。5年內可能要用的錢，也別硬塞進去。

至尊版和至盛版，瞄準的是兩種人

盛利II現在最容易讓人犯難的地方，是版本。

至尊版。至盛版。基礎身故。特級身故。2年交。5年交。

看起來很多。其實先抓主線就行。

至尊版偏賺錢。至盛版偏保守。

兩個版本共同點不少。

都支持9種貨幣選項。都有免費信托功能。都有雙重貨幣賬戶。也都支持258提領和557提領。

真正的差異，在收益節奏和身故保障。

至尊版的身故賠償杠桿，是130%已交保費。至盛版是150%已交保費。

渠道也不一樣。

至尊版是全渠道開放。代理和經紀都有。至盛版僅限安盛自家持牌代理人銷售。

我怎么選？

大多數做長期儲蓄的人，我會優先看至尊版。

原因很簡單。

你買這類產品，核心不是買身故杠桿。核心是長期現金價值、提領能力、資產傳承安排。

至尊版更像一筆長期滾利的錢。后面空間更大。流通性也更強。

至盛版更像一筆更穩的錢。回本更快。身故賠更多。適合更保守的人。

但這里我說得直接一點。

如果你買盛利II，是為了長線儲蓄和靈活提領，至尊版完全夠用。

至盛版不是不好。

只是它更像“保守配置”。不是多數人的第一選擇。

2年交和5年交，差距其實是復利起跑線

很多人問我，2年交和5年交怎么選。

這個問題不用繞。

這不是哪個絕對更好。

這是你手上的錢，適合一次安排，還是慢慢投入。

以至尊版，總保費30萬美元來看。

2年交：

保證回本期第18年。預期回本期第5年。第28年達到6.5%。

5年交：

保證回本期第25年。預期回本期第7年。第30年達到6.5%。

第20年看收益。

2年交IRR是6.21%。5年交IRR是5.82%。

再拉到第100年。

2年交預期總收益超過1.57億美金。5年交預期總收益約1.44億美金。

這個差距不是魔法。

說白了，就是錢更早進去，更早開始滾。

復利最怕什么？

怕晚。

2年交的優勢，就是起跑線更早。資金進入賬戶的速度更快。

手上已經有一筆錢，我會優先選2年交。

這是我的明確判斷。

但5年交也不是沒價值。

它適合現金流沒那么集中，想分批投入的人。壓力更小。節奏更平緩。

不過能力允許的情況下，我還是站2年交。

尤其是你本來就打算總保費30萬美元左右。錢已經準備好了。拖成5年交，長期看未必劃算。

特級身故多30%，聽著誘人，但多數人用不上

這章我想多說幾句。

因為這里最容易被講歪。

盛利II有基礎身故和特級身故。

基礎身故，是100%身故賠償。特級身故，是130%身故賠償。

聽起來，特級身故很香。

多了30%。保障更高。萬一出事，家人拿得更多。

銷售這樣講，沒錯。

但條款得這么看。

你買盛利II，本質是在做資產配置，不是在買高杠桿保障。

如果你真想要身故杠桿，儲蓄險不是最便宜的工具。

2025年定期壽險的價格已經很低。

按慧擇、深藍保2025年10月定壽產品對比數據，30歲男性買100萬保額，保30年，年保費普遍在800-1200元區間。杠桿率可以超過800倍。

這才是保障工具該有的樣子。

用儲蓄險去堆身故杠桿，性價比一般不高。

我不建議大多數人為了那30%身故杠桿，盲目升級特級身故。

90%的人，用基礎身故就夠了。

特級身故適合誰？

家庭經濟支柱。負債比較高。明確希望“萬一出事多賠一筆錢”。又不想單獨配置定壽。

這種人可以看。

但對多數買盛利II的人來說，目標是儲蓄、提領、傳承、長期增值。

那就別把保障功能買重了。

2025年國內保險銷售誤導投訴里，“保障型功能嵌入儲蓄險”類投訴同比增長23%，還排在銷售誤導投訴前三。

這個現象很典型。

把儲蓄險包裝成“保障+理財雙功能”，聽起來很完整。實際買單時，很多人根本沒算過成本。

想要保障，去買定壽。想要資產增值，盛利II基礎版本就夠了。

這句話我說得重一點。

因為這個錢，真的沒必要亂花。

寫在最后：盛利II適合長期錢，不適合短期錢

盛利II這款產品，我整體不排斥。

但我不會把它講成完美產品。

它保證部分不高。回本也不算特別快。

它的優勢在于中長期、提領能力、非保證收益空間。

這類產品適合幾類人。

有一筆10年以上不用的錢。想要一筆可進可退的資產。未來有教育金或退休現金流需求。有傳承規劃意識。能接受非保證收益的波動。

不適合的人也很清楚。

5年內要用的錢，不適合。

極度保守，只看保證收益的人，不適合。

喜歡頻繁操作，想博市場短線的人，也不適合。

我對盛利II的最終判斷是：

它不是收益第一的產品，但它是現金流設計很強的產品。

你別拿它當短期理財。也別被特級身故帶跑。更別只看演示收益做決定。

真正要算的是這筆錢。

能不能放10年以上。未來要不要提領。提領從哪一年開始。2年交還是5年交。身故杠桿到底有沒有必要。

這些不算一遍，買起來就容易靠感覺。

靠感覺買港險，最容易買錯。

大賀說點心里話

盛利II能不能買，不是看它賣得多不多。要看你的錢適不適合放這么久，也要看版本有沒有選對。你要是拿不準，我可以幫你把方案和現金流節奏過一遍。