你好，我是大賀。

北大碩士，做港險第9年。以前在港險公司里待過。現(xiàn)在做獨立顧問。

今天聊一個很現(xiàn)實的問題。

孩子已經(jīng)8~10歲了。才開始想教育金。還來得及嗎？

來得及。

但我說得直接一點。這個年齡段，最怕的不是起步晚。最怕的是被推薦了不匹配的長期復(fù)利款。

錢是好錢。產(chǎn)品也可能是好產(chǎn)品。

可孩子18歲就要用錢。你買一個二三十年才真正發(fā)力的產(chǎn)品。節(jié)奏就錯了。

孩子8歲后才存教育金，關(guān)鍵不是早晚，是用錢時間

很多家長問我。

孩子都8歲了。還有必要做教育金嗎？

我一般會先問一句。

你這筆錢，準(zhǔn)備什么時候用？

810歲孩子做教育金。核心不是追求幾十年后的高數(shù)字。核心是匹配**810年后的上學(xué)節(jié)點**。

也就是高中、本科。再往后一點，是讀研、留學(xué)。

這個階段的錢，不能太飄。不能只看演示。也不能把回本時間拉得太長。

按這次測算口徑看。

總投入按100萬算。疊加保費折扣和躉繳利息后，實際投入大概在93~96萬。

這個投入節(jié)奏，剛好卡在孩子18歲左右的用錢窗口。

我給你透個底。

教育金不是越長期越好。也不是演示收益越高越好。

810歲開始規(guī)劃，要選能在820年內(nèi)真正派上用場的產(chǎn)品。

這篇我只篩了三款。

中銀「薪火傳承」。忠意「啟航創(chuàng)富（卓越版）」。宏利「宏摯傳承」。

它們不是同一種打法。

中銀更偏確定。忠意更偏中期發(fā)力。宏利更偏長期穩(wěn)增。

你別急著問哪款最好。

先看你家孩子的錢，哪一年要用。

別把長期復(fù)利款，當(dāng)成8年后要用的錢

這事兒行業(yè)內(nèi)都知道。

同樣一筆預(yù)算，很多銷售更愿意推長期繳費、長期復(fù)利的產(chǎn)品。

原因不復(fù)雜。

2025年香港保監(jiān)局發(fā)布過《長期保險銷售傭金透明度指引》。新規(guī)要求披露首年傭金比例。長繳款傭金普遍是躉繳款的1.5~2倍。部分產(chǎn)品首年傭金率超過50%。

這不代表長期款不好。

但銷售不會主動告訴你。它可能更適合傭金結(jié)構(gòu)。未必更適合你家孩子。

尤其孩子已經(jīng)8~10歲。

你再去買一個前期現(xiàn)金價值薄、后期才爆發(fā)的長期復(fù)利款。很容易出現(xiàn)一個問題。

孩子要交學(xué)費了。賬戶還沒長起來。

這就很尷尬。

這次我篩選產(chǎn)品，標(biāo)準(zhǔn)很簡單。

不是看誰話術(shù)漂亮。也不是看誰演示表最高。

我只看三件事：

• 能不能適配中短期教育金需求。
• 繳費方式夠不夠靈活。
• 保險公司背景夠不夠扎實。

這三款產(chǎn)品，都支持躉繳。也就是一次性交費。也可以選2年交。

對8~10歲孩子來說，這點很重要。

你需要的是把錢盡快放進去。讓它趕上孩子18歲前后的時間窗口。

不是慢慢交十幾年。再等二十年后看效果。

再補一句背景。

香港保監(jiān)局2025年Q3數(shù)據(jù)里，內(nèi)地訪客新造保單保費達到628億港元。同比增長19%。儲蓄險占比超過90%。

越來越多家長用港險做教育金。

但買的人多，不代表都買對了。

教育金最怕錯配。

錢沒錯。產(chǎn)品沒錯。時間錯了。結(jié)果就不好看。

怕波動、求安心，中銀薪火傳承更直接

先看中銀「薪火傳承」。

這款我會放在8~10歲教育金的第一梯隊。

不是因為它演示得最猛。

而是因為它夠穩(wěn)。夠快。夠貼合18歲用錢。

中銀人壽是中國銀行旗下港險公司。母公司是中國銀行（香港）。中銀人壽1998年開業(yè)。背景不用繞太多。

這款的一個重點，是分紅實現(xiàn)率連續(xù)多年為100%。

分紅實現(xiàn)率不是萬能指標(biāo)。它也不能保證未來一定一樣。

但在教育金這件事上，歷史兌現(xiàn)穩(wěn)定性很重要。

你給孩子存錢。不是拿來賭的。

中銀薪火傳承最亮的地方，是保證部分回本快。

常規(guī)情況下，第9年保證部分超過本金。

疊加躉繳優(yōu)惠后，第7年保證部分就超過實際投入保費。

第7年復(fù)利是3.62%。單利是4.04%。

這個數(shù)字放在中短期港險里，很能打。

第10年現(xiàn)金價值接近1.5倍投入。

我會很明確地說。

如果你家孩子18歲左右就要用錢，又不想承受太多分紅波動，中銀薪火傳承更合適。

它不是那種講故事講到30年的產(chǎn)品。

它解決的是一個更樸素的問題。

8年后，我的錢能不能穩(wěn)穩(wěn)拿出來？

這點上，中銀很強。

當(dāng)然，它也不是沒有邊界。

如果你追求20年后、30年后的長期綜合收益，它未必是三款里最極致的。

但8~10歲孩子教育金，不是所有家庭都需要拉到30年。

很多家長真正擔(dān)心的是本科前后的剛需學(xué)費。

這類家庭，我不會繞。

中銀薪火傳承優(yōu)先看。

尤其是保守型家長。怕波動。怕計劃書好看，到時候用不上。

這款的節(jié)奏最貼近。

本科后還要讀研留學(xué)，忠意啟航創(chuàng)富更有后勁

再看忠意「啟航創(chuàng)富（卓越版）」。

這款的思路不一樣。

它不是最早保證回本的那一個。

但從中期表現(xiàn)看，它的后勁更足。

忠意創(chuàng)立于1831年。是全球最大的保險公司和資產(chǎn)管理公司之一。分公司遍及全球60多個國家。管理資產(chǎn)規(guī)模7100億歐元。2022年世界500強第72位。

品牌實力這塊，沒什么好懷疑。

更關(guān)鍵的是，它的分紅實現(xiàn)率常年在100%以上。實際派發(fā)紅利超過計劃書演示。

這句話要謹慎理解。

不是說未來一定超過演示。

但至少說明，過往兌現(xiàn)能力不差。

忠意啟航創(chuàng)富更適合什么場景？

孩子18歲后還有持續(xù)開支。

比如本科后讀研。或者出國留學(xué)。或者家庭想讓教育金在10年后繼續(xù)接力。

這款從第10年起，收益反超中銀薪火傳承。

10~14年這段，中期發(fā)力很明顯。

我會把它定義成“本科之后的錢”。

不是只解決18歲那一下。

而是幫你接住18歲后的連續(xù)支出。

不過，這里我也要講清楚。

它的保證部分到第14年才超過本金。

這點我有保留。

如果你完全不能接受非保證分紅。或者第8、第9年就必須大額支取。忠意不是最優(yōu)。

它更適合能等到10年以后的人。

也更適合接受分紅變量的家長。

別被話術(shù)帶節(jié)奏。

分紅實現(xiàn)率好看，不等于保證收益也很快。

保證回本慢，就是保證回本慢。

這個事實不能藏。

孩子18歲前后只用一部分錢，后面讀研留學(xué)才是大頭，忠意啟航創(chuàng)富可以重點看。

如果8年后就要大額用。別選它做主力。

想一筆錢用更久，宏利宏摯傳承適合長期規(guī)劃

第三款，宏利「宏摯傳承」。

這款我會放在更長期的教育金規(guī)劃里看。

宏利是香港四大保險公司之一。也是香港最大的強基金供應(yīng)商。還是加拿大第一大保險公司。加拿大第一任總理創(chuàng)辦，至今已經(jīng)137年。

這種公司，強項不只是賣產(chǎn)品。

更重要的是長期資金管理能力。

宏利宏摯傳承的定位很清楚。

不是搶第7年。也不是只看10~14年。

它看的是10~20年。

素材里給到的信息很明確。宏利這款在10~20年收益表現(xiàn)，是三款里最優(yōu)。第10年開始，收益穩(wěn)步攀升。

而且它支持多種靈活提取方式。

提取后，不影響剩余資金繼續(xù)增值。

這個點很適合高凈值家庭。

孩子18歲用一筆。22歲用一筆。25歲再用一筆。后面創(chuàng)業(yè)、結(jié)婚，還可以留一部分。

一筆錢，能覆蓋多個節(jié)點。

它還有保費優(yōu)惠。

首年保費折扣3%。第二年保費回贈3%。預(yù)繳后累計優(yōu)惠65000。相當(dāng)于年繳保費13%。

優(yōu)惠力度不弱。

但我不會把它推薦給所有8~10歲孩子家庭。

原因也很直接。

它的保證回本要到第17年。

這太重要了。

如果你是保守型家長。或者明確孩子18歲就要把錢取出來。宏利不適合當(dāng)主力教育金。

至少不能把18歲剛需部分全壓在這里。

宏利適合長期家庭，不適合短期剛需家庭。

這句話要說清楚。

它適合那些預(yù)算更寬松的家庭。

不只想解決本科。還想給孩子留一筆長期備用金。

教育、創(chuàng)業(yè)、結(jié)婚。甚至以后做資產(chǎn)傳承。都可以一起考慮。

但如果你只想8年后穩(wěn)穩(wěn)拿錢交學(xué)費。

我不會優(yōu)先推宏利。

寫在最后：起步晚不可怕，選錯節(jié)奏才麻煩

講到這里，三款的差別就很清楚了。

8~10歲規(guī)劃教育金，別把問題復(fù)雜化。

你不是在選“最厲害的產(chǎn)品”。

你是在選“最匹配用錢時間的產(chǎn)品”。

我把判斷說得直接一點。

8~10年剛需用錢，選中銀薪火傳承。

它的優(yōu)勢是確定性。第7年保證回本。8~10年收益拔尖。孩子18歲要用錢，它最貼近。

10年后持續(xù)用錢，選忠意啟航創(chuàng)富。

它的優(yōu)勢是中期發(fā)力。第10年起收益反超中銀。更適合本科后讀研、留學(xué)這類連續(xù)開支。

10~20年長期規(guī)劃，選宏利宏摯傳承。

它的優(yōu)勢是長期穩(wěn)增。還能靈活提取。適合教育金加未來備用金一起做。

這三款品牌都扎實。

中銀背靠中銀香港。忠意是全球老牌巨頭。宏利有長期資金管理能力。

品牌不用過度糾結(jié)。

真正要糾結(jié)的是時間。

我最不建議兩類做法。

第一，孩子8~10歲了，還買很慢熱的長期復(fù)利款。

短期現(xiàn)金價值薄。孩子要用錢時，很可能不舒服。

第二，買完以后提前支取。

港險儲蓄類產(chǎn)品，最怕提前打斷。前期退保或大額提取，體驗通常不好。

教育金是計劃型的錢。

不是臨時周轉(zhuǎn)的錢。

你要預(yù)留家庭現(xiàn)金流。也要把孩子上學(xué)節(jié)點算清楚。

2026年5月10日這個時間點看，港險教育金仍然有配置價值。

但我不建議盲目跟風(fēng)。

尤其現(xiàn)在內(nèi)地家長赴港投保熱度高。儲蓄險占比又高。市場越熱，信息差越大。

銷售講收益。你要看回本。

銷售講長期。你要看孩子什么時候用錢。

銷售講演示。你要看保證和非保證各占多少。

說白了。

8~10歲開始，不晚。

但你不能再浪費時間。

產(chǎn)品節(jié)奏錯了，后面很難補。

這篇里我的排序很明確。

保守剛需，優(yōu)先中銀。中期深造，重點忠意。長期備用，考慮宏利。

別把三款混在一起比高低。

它們解決的是三個不同問題。

你家孩子的錢，哪一年要用。

答案就在這里。

大賀說點心里話

教育金這類錢，買對產(chǎn)品只是第一步。更重要的是怎么買、怎么交、什么時候取。這里面確實有信息差，別讓渠道成本吃掉本來屬于孩子的收益。