你好，我是大賀。

北大碩士，做港險第9年。也算是老客戶。自己買過4款港險儲蓄險。拿到過回報。也踩過坑。

今天聊周大福人壽「匠心·飛越」。

這款產(chǎn)品在2026年4月27日已經(jīng)發(fā)布。最近問的人很多。原因也簡單。它給出來的幾組數(shù)據(jù)，確實不常見。

躉交。20年IRR 6.5%。財富大概1變3.5。

5年交。24年IRR 6.5%。財富大概1變4。

躉交支持116提取。5年交支持557提取。

我看到這組數(shù)據(jù)，第一反應(yīng)不是興奮。是警惕。

我當(dāng)年就是這么被忽悠的。演示表很漂亮。長期持有就有回報。話都對?？慑X進去之后，前幾年根本動不了。到今年第8年，才算剛剛緩過來。

買之前一定要問自己。你要的是收益。還是現(xiàn)金流。還是傳承。還是中途能用。

以前很多港險儲蓄險，只能三選二。收益高，往往鎖得死。能提錢，回報容易被拉低。兩頭都想要，節(jié)奏又慢。

「匠心·飛越」看起來像是想把這幾個點拼在一起。

這點很強。

但越是看起來完整的產(chǎn)品，越不能只看宣傳頁。

大多數(shù)港險不是不能買，是你一直在做妥協(xié)

港險儲蓄險最難的地方，不是看不懂IRR。

而是你看懂之后，發(fā)現(xiàn)自己還是要妥協(xié)。

有的產(chǎn)品后期收益很好。可第10年前現(xiàn)金價值薄。你真要用錢，很難受。

有的產(chǎn)品可以早提。提完之后，后面長得慢?？粗`活，實際犧牲了長期結(jié)果。

還有一些產(chǎn)品，各項都還行。可到達目標(biāo)收益的時間太晚。第30年才好看。第40年才漂亮。人生不一定等得起。

「匠心·飛越」這次的賣點很直接。

躉交20年到6.5% IRR。5年交24年到6.5% IRR。躉交能做116。5年交能做557。

這組數(shù)據(jù)，在正常產(chǎn)品邏輯里，不太容易同時出現(xiàn)。

我不會說它沒有代價。分紅險永遠(yuǎn)有非保證部分。演示收益也不是承諾收益。

但我會承認(rèn)一點。

它這次真正打到老客戶痛點了。

不是只講長期。也不是只講高收益。它在講一件更現(xiàn)實的事。

錢能不能早點動。動了之后，還能不能繼續(xù)長。

躉交30萬美元：第20年到6.5%，這個速度很少見

先看躉交。

素材里給的是一次交清30萬美元的橫評。

「匠心·飛越」的保證回本期是第10年。宏利宏摯傳承是第17年。宏利宏摯家傳承是第13年。友邦環(huán)宇盈活是第16年。富衛(wèi)盈聚天下II也是第16年。

預(yù)期回本方面，「匠心·飛越」是第4年。

這里要分清楚。預(yù)期回本，不等于保證回本。它依賴非保證分紅表現(xiàn)。不能當(dāng)成鐵板釘釘。

但保證回本第10年，放在這組對比里，確實靠前。

更關(guān)鍵的是到達6.5% IRR的時間。

「匠心·飛越」是第20年。宏利宏摯傳承要到第36年。宏利宏摯家傳承是第23年。友邦環(huán)宇盈活是第29年。富衛(wèi)盈聚天下II是第25年。

這不是多一點少一點的問題。

這是少等很多年。

我自己親身經(jīng)歷過這種等待。第8年看保單，才知道“長期持有”四個字多沉。別信那套只講長期持有的話。你要看它什么時候開始好看。什么時候能回本。什么時候能接近目標(biāo)收益。

躉交這條線，我的判斷很明確。

如果你本來就準(zhǔn)備一次性放一筆長期資金，「匠心·飛越」的啟動速度很有競爭力。

它不是第30年才講故事。第20年已經(jīng)把6.5%擺出來了。

不過也要說清楚。

6.5%是演示IRR。不是保證IRR。

你不能拿它當(dāng)銀行存款。更不能拿短期周轉(zhuǎn)的錢去賭長期演示。

短期資金別碰。

這句話我會反復(fù)說。

5年交5萬×5：第24年達6.5%，比很多老產(chǎn)品快太多

再看5年交。

這個場景更接近很多家庭的真實情況。每年交一筆。連續(xù)交5年。比如5萬美元×5年。

「匠心·飛越」在這個場景下，第7年預(yù)期回本。第13年保證回本。第24年達到6.5% IRR。

這個速度放到橫評里，很扎眼。

宏利宏摯傳承是第47年才到6.5%。宏利宏摯家傳承是第27年。友邦環(huán)宇盈活是第30年。保誠信守明天多元貨幣是第28年。

這里還有一個很有意思的對比。

周大福自己的老產(chǎn)品「匠心傳承2」，在同樣5年交5萬×5的場景下，要到第42年才到6.5% IRR。

「匠心·飛越」只要第24年。

提前了18年。

這說明什么？

不是老產(chǎn)品突然不好了。是產(chǎn)品邏輯真的在迭代。

以前那種“鎖得久，后面漂亮”的設(shè)計，越來越難打動客戶了。客戶不是不懂長期。客戶是怕前面十幾年太被動。

我會把「匠心·飛越」歸到一類產(chǎn)品里。

啟動早。加速快。更適合不想被鎖太死的人。

尤其是你已經(jīng)看過很多港險。手里有幾張對比表。你會明顯感到它的節(jié)奏更快。

但5年交也有一個現(xiàn)實問題。

繳費期內(nèi)現(xiàn)金流要穩(wěn)。

別覺得分5年交就輕松。每年5萬美元，連續(xù)5年。中間不能亂。家庭收入不穩(wěn)定的人，要謹(jǐn)慎。

我不建議為了追這個演示收益，硬上大額保費。

買之前一定要問自己。未來5年，你有沒有穩(wěn)定現(xiàn)金流。

沒有，就降低保費。別硬撐。

把IRR翻譯成人話：20年3.5倍，24年4倍

很多人看IRR沒感覺。

6.5%聽起來不錯。可到底意味著什么？

看倍數(shù)更直觀。

躉交場景。20年本金翻3.5倍。

5年交場景。24年本金翻4倍。

再具體一點。

躉交100萬。第4年預(yù)期回本。第10年預(yù)期總收益是1,660,023。第20年預(yù)期總收益是3,523,645。對應(yīng)IRR 6.50%。

5年交5萬美元×5年。第7年預(yù)期回本。第24年預(yù)期總收益是1,003,118。對應(yīng)IRR 6.50%。

長期演示也很夸張。

躉交第100年預(yù)期總收益是543,201,271。5年交第100年是120,204,971。

這些數(shù)字很漂亮。

但我不建議你被第100年的數(shù)字帶著走。

第100年更多是傳承視角。不是普通家庭的使用視角。你真正該看的是第10年、第20年、第25年這些節(jié)點。

說白了。你要看自己人生里會用到的錢。

孩子教育。大額醫(yī)療。退休現(xiàn)金流。家庭資產(chǎn)傳承。每個節(jié)點不一樣。

「匠心·飛越」的優(yōu)勢在于，同樣20年、24年，它給出的結(jié)果感更強。

我會更看重這一點。

不是它第100年有多大。是它第20多年已經(jīng)很好看。

當(dāng)然，還是那句話。

分紅險有保證和非保證。

演示表不是合同承諾。你不能只拿最高演示去做決定。

我用真金白銀換來的教訓(xùn)是?？锤垭U，不要只看最后一列。要看前中期現(xiàn)金價值。要看提取后還剩多少。要看保證部分兜底夠不夠。

116提?。哼@才是我最心動的地方

講到現(xiàn)金流，「匠心·飛越」最強的地方，其實是躉交的116提取。

意思是。整付保費之后，從第1個保單年度末開始，可以每年提取總保費的6%。終身領(lǐng)取。保單還繼續(xù)滾存。

據(jù)我所知，目前市面上很少看到同類港險儲蓄險能做到這個機制。

這是規(guī)則變化。

我當(dāng)年買儲蓄險時，最痛的地方就是錢進去了。賬面看著在漲?？烧嬉贸鰜?，心里很虛。不是不能拿。是拿了影響后面?；蛘咔懊鎺啄旮静粍澦?。

116提取直接改寫了這件事。

素材里還有一個更保守的115提取演示。

30萬美元一次交清。第1年起每年提取總保費的5%。

在這個提取場景下，「匠心·飛越」第17年達到6.5%收益率。

宏利宏摯傳承、宏摯家傳承、友邦環(huán)宇盈活、富衛(wèi)盈聚天下II，均無法達到6.5%。

第100年總提取加預(yù)期退保金額也有差距。

「匠心·飛越」是39,337,011美元。宏利宏摯傳承是23,598,990美元。宏摯家傳承是21,820,696美元。友邦環(huán)宇盈活是6,698,710美元。富衛(wèi)盈聚天下II不支持。

這個對比很硬。

一般來說，極致提領(lǐng)會傷后續(xù)收益。你前面拿得越多，后面長得越慢。

但這張表里，「匠心·飛越」還能在第17年到6.5%。

這點我會給高分。

躉交客戶如果重視現(xiàn)金流，我會優(yōu)先看「匠心·飛越」。

不是只看收益。是它把“邊拿邊長”這件事做得更順。

不過這里也要冷靜。

每年提取，不代表無成本。

你要看提取后現(xiàn)金價值的變化。也要看非保證分紅能否持續(xù)。更要看自己是不是真的需要年年拿錢。

有些人其實不需要現(xiàn)金流。只是覺得能提很爽。

那沒必要為了提取功能買單。

557提領(lǐng)：周大福不錯，但安盛盛利II-至尊依然很強

5年交的提取，叫557提取。

意思是第5年開始，每年拿總保費的7%。直到終身。

這也很有吸引力。

但這條線，我不會把「匠心·飛越」說成唯一答案。

客觀講，安盛盛利II-至尊在早期提領(lǐng)能力上依然能打。

557提取演示下，到達6.5%的時間是：

• 安盛盛利II-至尊：第20年
• 周大福匠心·飛越：第34年
• 富衛(wèi)盈聚天下II：第52年

這個數(shù)據(jù)很清楚。

5年交557這個戰(zhàn)場里，安盛更快。

「匠心·飛越」不是沒優(yōu)勢。它仍然能做到第5年開始提取7%。長期也不差。第100年的總提取加退保金額，素材里顯示它和富衛(wèi)同為8,473,423，安盛是8,543,424。

差距沒有到碾壓。

我的判斷也很直接。

如果你只盯557早期提領(lǐng)，安盛盛利II-至尊更值得放進第一梯隊。

如果你同時看躉交116、5年交收益速度、賬戶功能，「匠心·飛越」更完整。

這就是兩種選擇。

一個是單點強。一個是綜合強。

我喜歡這種數(shù)據(jù)。

因為它不裝。

它告訴你，周大福不是每一項都第一。也告訴你，它的優(yōu)勢更多在整體拼圖。

買港險最怕什么？

最怕每個產(chǎn)品都說自己全能。

真實世界里，沒有完美產(chǎn)品。只有更適合某種資金用途的產(chǎn)品。

它不像一張死保單，更像一個可調(diào)賬戶

收益和提取講完，再看功能。

這部分很多人會忽略。其實很重要。

因為儲蓄險不是買完就結(jié)束。它可能陪你幾十年。家庭結(jié)構(gòu)會變。收入會變。孩子會長大。父母會變老。自己也會生病。

固定結(jié)構(gòu)太死。后面就難受。

「匠心·飛越」在賬戶能力上做了不少東西。

第一是財富增值調(diào)配選項。

它有三檔。

保守型。穩(wěn)定資產(chǎn)80%。復(fù)歸紅利加終期分紅20%。

均衡型。穩(wěn)定資產(chǎn)40%。復(fù)歸紅利加終期分紅60%。

增進型。100%復(fù)歸紅利加終期分紅。

這個設(shè)計的意義是，你可以按階段調(diào)整。

年輕時想進取一點。可以偏增進。退休前想穩(wěn)一點。可以轉(zhuǎn)保守。中間也可以均衡。

這不像傳統(tǒng)保單。買完只能等。

第二是提取方式。

可以通過周大福人壽APP或微信公眾號設(shè)置。一筆過提取。也可以定期提取。

定期可以選每月、每半年、每年。

這對養(yǎng)老現(xiàn)金流很有用。也對教育金安排有用。

第三是指定收款人。

可以設(shè)立常行指示，直接支付給第三方指定收款人。

包括家人、香港持牌安老院、香港注冊醫(yī)院、香港注冊慈善機構(gòu)。

符合公司行政規(guī)則下，無須提供關(guān)系證明。

這個功能很現(xiàn)實。

很多產(chǎn)品喜歡講傳承?？烧娴秸兆o、養(yǎng)老、醫(yī)療付款時，手續(xù)麻煩得要命。

這個設(shè)計至少把真實使用場景想進去了。

第四是保單分拆。

第3個保單年度完結(jié)，或保費繳付年期完結(jié)后，以較遲者為準(zhǔn)，可以分拆成多份獨立保單。

每個保單年度只可行使1次。

這對多子女家庭很有用。也方便以后做不同安排。

一張大保單，最怕后面分不清。誰拿多少。什么時候拿。怎么傳。

能分拆，就多了空間。

第五是無限次轉(zhuǎn)換受保人。

新受保人年齡需初生15日至64歲。

高保費保單需要回答1條健康問題。這個條件要注意。不是完全無門檻。

但整體看，它給了保單延續(xù)的可能。

第六是保單延續(xù)選項。

可以指定最多兩位受益人。也可以指定身故收益比例。保障期可調(diào)整至延續(xù)新受保人128歲。

這就是典型的傳承工具設(shè)計。

還有容錯機制。

最長可有4年不交保費。遇到重疾時，緩沖期可以延長。出現(xiàn)無行為能力，也有安排機制。

這點我挺認(rèn)可。

很多產(chǎn)品喜歡講長期。卻不講現(xiàn)實。

現(xiàn)實是什么？

中途可能收入下滑。可能生病。可能家庭有突發(fā)支出?？赡苋艘呀?jīng)沒有能力處理保單。

「匠心·飛越」至少沒有假裝這些事不存在。

我的判斷是：

它不是一份固定結(jié)構(gòu)的死保單。更像一個可以調(diào)整的資產(chǎn)賬戶。

這對老客戶很重要。

因為我們買過之后才知道。保單最怕的不是收益低一點。是人生變了，它完全不配合你。

寫在最后：這次周大福把“妥協(xié)感”壓低了很多

把這款產(chǎn)品拆完，我的感受很明確。

「匠心·飛越」很卷。

收益快。提取猛。功能多。靈活度也高。

它真正想解決的問題，是一筆錢能不能同時做到三件事。

能增長。能使用。還能留下來。

以前這三件事很難同時成立。至少很難同時做得好。

這次周大福人壽把它們放在了一張保單里。效果不錯。尤其躉交116這一點，我認(rèn)為是明顯領(lǐng)先的。

但我不會建議所有人都買。

短期資金不合適。未來幾年收入不穩(wěn)的人不合適。只想看保證收益的人也不合適。

你要能接受分紅險的非保證屬性。你也要有足夠長的資金周期。最好這筆錢本來就是長期資產(chǎn)。只是你不想完全鎖死。

那這款產(chǎn)品值得重點看。

尤其是已經(jīng)對比過宏利、友邦、富衛(wèi)、安盛的人。

你會發(fā)現(xiàn)它不是單純多一個新名字。

它代表一種變化。

港險儲蓄險開始更認(rèn)真地面對真實使用場景了。

這點，我是認(rèn)可的。

大賀說點心里話

如果你正在對比「匠心·飛越」和其他港險儲蓄險，別只拿演示收益表做決定。把繳費方式、提取節(jié)奏、回本年限和渠道成本一起算，差別會很大。