你好，我是大賀。

最近有朋友問我，周大福新出的**「匠心·飛越」**到底能不能看。

我把資料重新翻了一遍。也把幾組常見繳費方式拉出來對比了一下。

說實話，初印象是有驚喜的。

我測評過近百款儲蓄險。看多了以后，會發現一個很現實的問題。

很多港險儲蓄險，本質上都在讓你做單選題。

要長期收益。你就得接受資金鎖得久。

要前期靈活。收益天花板又容易被壓下來。

這幾年，內地銀行存款利率也一直往下走。2025年10月，多家國有大行3年期大額存單利率已經到1.9%左右。比年初又低了一截。

很多家庭開始重新看香港保險。不是為了追刺激。就是想找一個更穩的長期現金流工具。

問題也在這里。

既要安全感。又要收益。還想保留一點用錢自由。

這件事很難。

周大?！附承摹わw越」有意思的地方，是它試圖把這道單選題，改成多選題。

收益起步要快。本金回流要早?，F金流也要提前安排。

聽起來挺理想。

但產品不能只聽故事。咱們用腳投票，看數據。

回本焦慮：躉交第10年保證回本，速度確實靠前

買儲蓄險的人，最關心的第一件事，往往不是百年后多少錢。

而是我這筆錢，什么時候能回到本金線。

這個問題很樸素。也很重要。

現金價值超過總保費。心態完全不一樣。

周大?！附承摹わw越」在回本速度上，表現不弱。

一次性交30萬美元。

它第4年預期回本。第10年保證回本。

這里要分清楚。

預期回本，是按當前演示假設。里面有非保證成分。

保證回本，是合同里能看到的底線。

我會更看重后者。

因為分紅險不是定存。演示收益不能當承諾。

第10年保證回本，這個速度放在主流香港儲蓄險里，確實很靠前。

不過，也別把它說得太滿。

躉交模式下，宏利宏摯傳承和友邦宏摯家傳承的預期回本期是第3年。這一點比匠心·飛越更早。

但保證回本這條線，匠心·飛越更有優勢。

再看5年繳費。

每年交5萬美元，交5年。

匠心·飛越第7年預期回本。第13年保證回本。

這個節奏也還不錯。

它不是預期回本最快的那個。宏利兩款和富衛盈聚天下II，預期回本能做到第6年。

但第13年保證回本，已經是很快的一檔。

我的判斷很直接。

如果你特別怕本金長期壓著，匠心·飛越可以看。

尤其是你不想只聽預期數字。你更想看合同底線。

那第10年和第13年的保證回本，會給你不少安全感。

但短期資金別碰。

3年、5年內一定要用的錢，不該放進這種長期儲蓄險。

哪怕它回本快。它也不是活期賬戶。

收益提速：第20年到6.5%，這點很有競爭力

現在看香港儲蓄險，很多人都會盯著長期IRR。

好產品長期做到6.5%以上，并不稀奇。

真正的差別，不在終點。

而在到終點的速度。

同樣都是6.5%。一個第20年到。一個第36年到。

體驗完全不同。

周大?！附承摹わw越」在這一點上，像一個搶跑的優等生。

一次性交30萬美元。

第10年IRR為5.20%。

第15年為5.94%。

第20年預期復利IRR達到6.5%。

這個數字是真的有點東西。

尤其是橫向一比，就更明顯。

同樣躉交30萬美元，宏利宏摯傳承到6.5%是第36年。宏利宏摯家傳承是第23年。友邦環宇盈活是第29年。富衛盈聚天下II是第25年。

匠心·飛越是第20年。

不對比不知道，一對比差距很清楚。

5年繳費也有類似優勢。

每年交5萬美元，交5年。

匠心·飛越第20年IRR為6.01%。

第24年預期IRR達到6.5%。

第25年為6.50%。

在同類產品里，它到6.5%的時間也很靠前。

這里我想提醒一句。

6.5%是預期復利IRR，不是保證收益。

這句話要反復講。

港險儲蓄險的長期收益，通常由保證部分和非保證分紅組成。

非保證部分，要看公司投資表現。也要看分紅政策。

但在同一套演示口徑下做橫向比較，還是有參考價值。

我對它的收益判斷是：

躉交客戶里，想要收益提速的人，匠心·飛越很強。

5年繳費客戶也能看。只是它的優勢沒有躉交那么刺眼。

但總體仍然在第一梯隊。

資金靈活：116模式很少見，557模式要和盛利II分開看

講完回本和收益，再講用錢。

這是我覺得匠心·飛越最特別的地方。

很多儲蓄險的問題，是錢放進去以后，前期很難動。

你當然可以退保。也可以部分提取。

但提早動錢，常常會傷現金價值。

匠心·飛越這次給了兩個領取方案。

一個是一次性繳費的116模式。

錢交完當年開始，每年領回總保費的6%。

一直領下去。

這個設計，目前市面上我還沒見到第二家。

這不是說它沒有成本。

提取越早，對保單后續滾存肯定有影響。

但它把現金流安排提前了。

這對一部分家庭很關鍵。

比如你有一筆閑錢。也想做長期復利。

但你又希望每年有一筆現金流。用來補充生活?；蛘咦黾彝ブС?。

這種需求，116很對味。

為了橫向比較，素材里用了一個統一口徑。

115提領規則。

也就是30萬美元一次交清。第1年起，每年提取總保費的5%。

在這個規則下，匠心·飛越第17年就能到達6.5%收益率。

第10年，總提取加預期退保金額是458,961美元。

第100年，達到39,337,011美元。

同樣規則下，宏利宏摯傳承、宏利宏摯家傳承、友邦環宇盈活，都無法到達6.5%。

富衛盈聚天下II不支持這個提取規則。

這組數據很直觀。

如果你是躉交，又希望從第一年就有現金流，我會優先看匠心·飛越。

它不是單純收益高。

它是在邊領錢的情況下，依然跑得快。

這點很難得。

再看5年繳費。

它支持557模式。

第5年保費交完后，每年領總保費的7%。

也是一直領。

這個模式市場上能做的產品不多。

素材里能做到的只有3款。

周大?！附承摹わw越」。安盛盛利II-至尊。富衛盈聚天下II。

但這里要講清楚。

557模式下，匠心·飛越不是最強。

它第34年達到6.5%。

安盛盛利II-至尊第20年達到。

富衛盈聚天下II第52年達到。

這一局，安盛盛利II-至尊更漂亮。

我的看法是：

躉交現金流，匠心·飛越優勢非常明顯。

5年繳費557，安盛盛利II-至尊更占優。

但把116和557放在一起看，匠心·飛越的綜合靈活度很強。

它更像一個偏全能的選手。

不是每個單項都第一。

但它給你的選擇很多。

控制權：不是買完就躺平，還有調配空間

很多人買分紅險，會有一個擔心。

錢交進去以后，是不是就完全交給保險公司了。

客戶自己沒什么操作空間。

匠心·飛越這里做了一個功能。

叫財富增值調配選項。

你可以理解成，給保單加了一個調配遙控器。

它有三種方案。

進取型。均衡型。保守型。

通常一年能調一次。

進取型的配置，是復歸紅利+終期分紅100%。

均衡型，是穩定資產戶口價值40%，加復歸紅利與終期分紅60%。

保守型，是穩定資產戶口價值80%，加復歸紅利與終期分紅20%。

三種方案可以互相切換。

這個功能，我覺得對兩類人有價值。

第一類，是懂市場的人。

年輕時可以更進取。希望多爭取長期增長。

臨近退休時，可以轉均衡或保守。

把一部分紅利放到更穩的位置。

第二類，是家庭結構會變化的人。

比如未來要給孩子。要拆分保單。要更換受保人。要做傳承安排。

匠心·飛越也具備保單拆分、更換受保人、靈活提領這些功能。

操作空間比較大。

不過我也要講邊界。

這個調配功能，不等于你能自己炒股。

它不是投連險。

也不是你每天都能交易的賬戶。

它更像是把原來固定的存錢罐，變成一個可以微調的長期資產賬戶。

如果你只想買完不管，這個功能不是剛需。

如果你很在意掌控感，它會加分。

公司底子：周大福不算最老，但實力不能小看

聊儲蓄險，不能只看產品設計。

還要看保險公司。

尤其是分紅險。

長期兌現能力，比宣傳話術重要太多。

周大福人壽成立40年。

跟一些百年老牌相比，它確實不算最老。

但保險公司靠不靠譜，不能只看年齡。

還要看股東背景。資本實力。償付能力。分紅兌現記錄。

周大福人壽背后，是香港鄭氏家族。

家族產業遍及地產、珠寶、酒店。

財富實力超千億。

這算是很厚的家底。

評級方面，周大福人壽有惠譽國際評級A-。發布時間是2025年10月。

穆迪投資評級為A3。發布時間是2024年5月。

償付能力也不錯。

截至2025年12月31日，香港風險為本資本償付能力充足率為282%。

監管最低要求是100%。

它高出不少。

再看分紅實現率。

最新分紅實現率顯示，除個別情況，絕大多數產品年年做到**100%或接近100%**的兌現。

這點很關鍵。

分紅險的演示，不是承諾。

但過去兌現記錄，可以看出公司管理風格。

答應過的演示，能不能盡量兌現。

這比講故事有用。

我的判斷是：

周大福人壽不是最老牌的那一類。

但它可以算小而美的實力派。

家底夠。償付能力夠。兌現記錄也能看。

這也是它敢把產品設計做得比較激進的底氣。

當然，任何分紅險都要看長期。

今天的分紅實現率好，不代表未來每一年都不會波動。

但至少目前看，它不是一個需要過度擔心的公司。

寫在最后：這五類需求都中，匠心·飛越值得認真看

把周大?！附承摹わw越」放到整個港險儲蓄險市場里看。

它的定位很清楚。

不是單純拼最高收益。

也不是只拼最快回本。

它真正想做的，是把幾個痛點放在一起解決。

收益跑得快。本金回得早。現金流安排得早。后期還有調配空間。

我會給它一個比較明確的評價。

躉交客戶，尤其值得認真看。

第20年到6.5%。第10年保證回本。116模式還可以當年開始領。

這幾個點放在一起，競爭力很強。

5年繳費客戶也能看。

但如果你最在意557領取下的收益速度，安盛盛利II-至尊更強。

這一點別混淆。

匠心·飛越更適合這幾類人：

• 手里有一筆閑錢，想做長期規劃。
• 未來幾年可能要用錢，不想完全鎖死。
• 想享受復利，又希望每年有現金流。
• 在意保單控制權，未來可能做傳承或拆分。
• 能接受分紅險的非保證屬性。

不適合的人也很明確。

短期周轉資金，不合適。

完全不能承受分紅波動的人，不合適。

只想拿固定利息的人，也不合適。

你要買它，就別只盯著6.5%。

你要看的是，自己到底需不需要這種“收益、回本、領錢、控制權”同時兼顧的結構。

如果需要，它確實是今年港險儲蓄險里，很值得拿出來橫向比較的一款。

大賀說點心里話

港險產品好不好，是一回事。怎么買得對，又是另一回事。同一款產品，不同渠道、不同方案，最后差距可能很大。你真要看，我建議先把自己的資金周期和領取需求講清楚。