你好，我是大賀。

2025年1月1日，延遲退休正式落地了。男職工退休年齡要延到63歲，女職工延到55-58歲。

但說(shuō)實(shí)話，延遲退休只是"治標(biāo)"。

真正讓我擔(dān)心的是——2060年我們這批80/90后退休時(shí)，養(yǎng)老金替代率可能降到30%。什么概念？退休前月入1萬(wàn)，退休后只剩3000。

我見(jiàn)過(guò)太多反面案例：有人覺(jué)得"到時(shí)候再說(shuō)"，結(jié)果臨退休才發(fā)現(xiàn)社保根本不夠用。

養(yǎng)老這事兒得早打算。今天我就把市面上最能打的5款港險(xiǎn)儲(chǔ)蓄險(xiǎn)拉出來(lái)橫評(píng)，幫你找到最適合自己的"第二養(yǎng)老金"。

2025港險(xiǎn)儲(chǔ)蓄險(xiǎn)「天花板」陣容：五大王牌速覽

先給你一個(gè)全景圖。這5款產(chǎn)品，各有絕活：

• 安盛「盛利2」——沖刺王：第30年達(dá)**6.5%**收益峰值，主打高效激進(jìn)。適合追求中早期現(xiàn)金價(jià)值快速增長(zhǎng)的人。
• 友邦「環(huán)宇盈活」——長(zhǎng)跑健將：同樣30年沖到6.5%，但品牌穩(wěn)健，適合遺產(chǎn)規(guī)劃、跨代傳承。高凈值家族的心頭好。
• 宏利「宏摯傳承」——短跑冠軍：5年繳第6年就回本，前20年收益碾壓市場(chǎng)。適合有明確用錢計(jì)劃的人。
• 永明「星河尊享2」——全能選手：復(fù)歸紅利占比超20%，全周期提領(lǐng)無(wú)短板。主打一個(gè)"穩(wěn)"字。
• 國(guó)壽海外「傲瓏盛世」——定海神針：中資背景，新增5年交和人民幣選擇。在收益、功能和品牌上取得良好平衡，適合偏好中資的投資者。

別指望社保能養(yǎng)老，給自己留條后路才是正經(jīng)事。接下來(lái)我們看看這5款產(chǎn)品的真實(shí)表現(xiàn)。

靜態(tài)收益PK：誰(shuí)能最快沖到6.5%？

統(tǒng)一以年交6萬(wàn)美元，交5年，總保費(fèi)30萬(wàn)美元為例進(jìn)行測(cè)算。

好消息是：長(zhǎng)期持有（50年），這5款產(chǎn)品都能達(dá)到**6.5%**復(fù)利回報(bào)。

但問(wèn)題來(lái)了——誰(shuí)能最快沖到這個(gè)峰值？

友邦「環(huán)宇盈活」、安盛「盛利2」、國(guó)壽「傲瓏盛世」：30年達(dá)到6.5%宏利「宏摯傳承」：47年達(dá)到6.5%永明「星河尊享2」：50年達(dá)到6.5%

這意味著什么？

如果你更看重前中期（前20年）的資金增值速度，**宏利「宏摯傳承」**優(yōu)勢(shì)明顯——回本最快，前期收益最猛。

如果你更看重中期增值潛力（20-30年），**安盛「盛利2」**是優(yōu)選——中期發(fā)力，后勁十足。

如果你希望長(zhǎng)期穩(wěn)健增值（30年以上），**友邦「環(huán)宇盈活」、國(guó)壽「傲瓏盛世」**占收益+品牌雙優(yōu)勢(shì)。

但這只是"預(yù)期收益"。養(yǎng)老規(guī)劃最怕的是什么？不確定性。

所以接下來(lái)這部分，才是重頭戲。

保證收益：誰(shuí)讓你睡得最安穩(wěn)？

現(xiàn)在不存錢，老了誰(shuí)管你？

但存錢也得存對(duì)地方。

預(yù)期收益再高，如果保證收益太低，心里總不踏實(shí)。尤其是養(yǎng)老金，我們要的是確定性，不是畫餅。

來(lái)看保證IRR峰值排名：

**永明「星河尊享2」**的優(yōu)勢(shì)太明顯了：

• 保證IRR峰值達(dá)1%，是安盛、國(guó)壽的4-5倍
• 保證回本只要13年，比其他產(chǎn)品快5-12年
• 歸原紅利一經(jīng)公布即保證，同時(shí)鎖定面值和現(xiàn)金價(jià)值，市場(chǎng)唯一

什么意思？就是說(shuō)永明的紅利一旦派發(fā)，就變成"保證"的了，不會(huì)因?yàn)槭袌?chǎng)波動(dòng)而縮水。這在港險(xiǎn)市場(chǎng)是獨(dú)一份的設(shè)計(jì)。

全球養(yǎng)老金缺口已達(dá)51萬(wàn)億美元，中國(guó)養(yǎng)老金替代率可能降到30%-40%。在這種大背景下，保證收益的重要性不言而喻。

如果你更看重安全性+確定性+回本速度，**永明「星河尊享2」**絕對(duì)值得考慮。它不是收益最激進(jìn)的，但它讓你睡得最安穩(wěn)。

養(yǎng)老規(guī)劃不是賭博，是給自己留條后路。保證收益這一關(guān)，永明過(guò)得最硬氣。

動(dòng)態(tài)提領(lǐng)：邊領(lǐng)邊漲，誰(shuí)更持久？

儲(chǔ)蓄險(xiǎn)不只是存錢，更是現(xiàn)金流規(guī)劃工具。養(yǎng)老金的核心需求是什么？每年能領(lǐng)多少，領(lǐng)完還剩多少。

以經(jīng)典的"566"提領(lǐng)方案（第6年起每年提領(lǐng)總保費(fèi)的6%）進(jìn)行測(cè)算：

保單前14年：宏利「宏摯傳承」提領(lǐng)后賬戶價(jià)值最高，安盛「盛利2」和永明「星河尊享2」緊隨其后。保單15年開(kāi)始：安盛「盛利2」反超成為第一。第31年：永明「星河尊享2」追平安盛。

第40年賬戶價(jià)值對(duì)比：

• 安盛「盛利2」：1,064,438美元
• 永明「星河尊享2」：1,054,438美元
• 國(guó)壽「傲瓏盛世」：857,157美元
• 友邦「環(huán)宇盈活」：757,640美元
• 宏利「宏摯傳承」：721,608美元

安盛和永明的差距只有1萬(wàn)美元。但比宏利、友邦高出30-40萬(wàn)美元。

在現(xiàn)金流規(guī)劃這一領(lǐng)域，我更推薦安盛和永明這兩款：

• **永明「星河尊享2」**提領(lǐng)表現(xiàn)非常不錯(cuò)，主打長(zhǎng)期安全，領(lǐng)錢更安心
• **安盛「盛利2」**的綜合提領(lǐng)表現(xiàn)更優(yōu)，尤其是早期、大額提領(lǐng)的情況下，還會(huì)拉開(kāi)更大的收益差距

選購(gòu)指南：你是哪種投資者？

說(shuō)了這么多，最后幫你做個(gè)決策：

• 追求穩(wěn)健安全 → 永明「星河尊享2」：保證收益+回本速度雙優(yōu)，支持4種貨幣同收益，穩(wěn)提領(lǐng)適合長(zhǎng)期財(cái)富規(guī)劃。養(yǎng)老金首選。
• 追求現(xiàn)金流靈活 → 安盛「盛利2」：提領(lǐng)王者，雙重貨幣戶口設(shè)計(jì)，獨(dú)家557提領(lǐng)方案，現(xiàn)金流規(guī)劃無(wú)人能敵。退休養(yǎng)老規(guī)劃的利器。
• 追求品牌+長(zhǎng)期收益 → 友邦「環(huán)宇盈活」：品牌王者，中長(zhǎng)期收益+品牌價(jià)值雙高。適合高凈值家族做跨代傳承。
• 追求短期快速增值 → 宏利「宏摯傳承」：前期收益之王，預(yù)期回本只要6年，支持"無(wú)憂選"靈活提取。適合有明確用錢計(jì)劃的人。
• 追求中資背景 → 國(guó)壽海外「傲瓏盛世」：國(guó)資安全感擔(dān)當(dāng)，收益第一梯隊(duì)，新增人民幣選擇。適合偏好中資背景的投資者。

養(yǎng)老金耗盡時(shí)間雖然從2035年延后到了2044年。但2060年養(yǎng)老保險(xiǎn)潛在支持率將降至1:1——1個(gè)年輕人養(yǎng)1個(gè)老人。

現(xiàn)在不存錢，老了誰(shuí)管你？給自己留條后路，才是最務(wù)實(shí)的選擇。

大賀說(shuō)點(diǎn)心里話

產(chǎn)品選對(duì)了只是第一步，怎么買、從哪個(gè)渠道買，里面的門道更多。同樣的產(chǎn)品，渠道不同，到手成本可能差出好幾萬(wàn)。