你好，我是大賀。今天是2026年5月10日。這篇我不想講太虛的東西。就聊一件事。如果你現在手里有一筆錢，準備給0~5歲的孩子做教育金。這三款港險，到底怎么排。我自己就買過這類產品。也踩過坑。現在回頭看，最重要的不是誰名字更響。而是誰更貼合你家未來10到20年的用錢節奏。

三句話，先把三款產品放到各自位置上

友邦「環宇盈活」。我會把它放在第一位給保守型家長看。它更像一條穩穩往前走的路。適合國內本科。再接海外讀研。錢要穩。兌現也要穩。它的氣質就是這個。

安盛「盛利2」。這款我更看重中期爆發力。如果你家想讓孩子本科直接出國。而且需要一筆一筆地大額拿錢。它會很順手。說白了。它不是那種“慢慢養著看”的路子。它更像給海外本科準備的中段主力。

永明「萬年青·星河尊享2」。這款我會給“安全優先”的家庭。它的優勢不是沖得最猛。而是鎖得更早。提取也更靈活。如果你既想做教育金。又想給孩子留一部分長期備用金。它會很省心。

我自己的判斷很直接。友邦看兌現。安盛看中期提取。永明看安全墊和靈活度。這三款都能做教育金。但適合的家庭，真不一樣。

我是怎么把這三款放在一張桌子上比的

我先把測算基準說清楚。不然看任何演示，都會容易跑偏。

統一按0歲寶寶投保。5年繳費。每年交5萬美元。總保費就是25萬美元。

我看的也不是短期小波動。重點放在15到30年。看收益穩不穩。看分紅實現率靠不靠前。看能不能靈活提取。更重要的是。提取以后，別把本金骨架抽空了。

這個標準很重要。因為教育金不是拿來沖一把的。它是給孩子用錢的。18歲要上學。22歲可能讀研。25歲可能還要出國交換。26歲以后也許還有創業。你不能只看計劃書上那條好看的曲線。你要看提取方式。能不能跟孩子真實的教育節奏對上。

還有一點。現在看港險，很多家長會順手問一句。“分紅到底能不能兌現？”這個問題問得很對。2025年友邦公布了63款產品的分紅實現率。平均93.1%。10年以上老產品的長期平均是86%。永明公布了28款產品。平均87.8%。最高能到120%。安盛盛利系列因為是新品。歷史兌現數據還沒那么完整。

我把這組信息放進來看。不是為了替誰站臺。是為了提醒你。演示收益是一回事。兌現能力是另一回事。這件事，老客戶會更敏感。我也是。

友邦環宇盈活，適合把錢放得很穩的人

友邦「環宇盈活」，我會把它定義成“穩字當頭”的那一類。它最打動我的地方，不是某一年特別猛。而是長期看。它一直比較像樣。

這款產品的30年預期IRR是6.5%。這不是短跑成績。是長跑成績。而且它近10年的分紅實現率，處在行業第一梯隊。這點很關鍵。因為教育金最怕的，就是你以為能到手。最后卻差一截。

友邦的品牌底子也很強。1919年成立。是恒生指數第一大成分股。香港澳門超過330萬客戶。這些背景不是決定收益的核心。但它會影響很多家長的心理安全感。尤其是保守型家庭。這個感受我很理解。

我更看重的是它的提取節奏。它很適合“國內本科 + 海外讀研”的階梯教育。18到21歲。每年提取20萬人民幣。大概是2.85萬美元。這段通常夠覆蓋國內本科的學費和生活費。22到24歲。每年提取50萬人民幣。大概是7萬美元。這段去覆蓋海外讀研，會更順。

這種設計的好處很明顯。前段用得不重。后段提得更高。和真實家庭開支很像。

我自己會特別看它第15年左右的狀態。因為那時候，孩子差不多要上大學了。這時候的現金價值夠不夠扎實。很影響后面怎么提。友邦這點做得不錯。它不是那種前面虛、后面才冒頭的產品。它的骨架起得比較早。

更直白一點說。如果你家里更怕波動。更怕提取之后保單掉太多。那我會更偏向友邦。它的核心價值是穩增長 + 強兌現。適合那種“先把國內本科鋪住，再考慮海外讀研”的家庭。

而且按照演示。到孩子24歲時。累計提取已經能到32.4萬美元。生存總利益是88.12萬美元。是總保費的3.5倍。到孩子30歲時。剩余現金價值還能超過600萬人民幣。約86萬美元。

這組數字說明什么。說明它不是只會給你一段好看的教育金。它還會往后延。后勁比較足。這也是我愿意把它放在保守型家庭第一位的原因。

安盛盛利2，最適合大額、中期、一次性提取

安盛「盛利2」，我會把它歸到另一類。它不是穩穩鋪路型。它是中期提取能力很強的那種。

它最吸引我的地方，是前20年的現金價值增長速度。確實快。比同類產品更有沖勁。再加上它有港險里比較少見的557提取模式。保單第5年就能開始提取。這點非常實用。

如果你的家庭路徑是這樣的。孩子本科直接去海外。而且你希望某幾個節點一次性拿出大額資金。那安盛會更對路。

我自己看教育金，特別怕一種情況。計劃書上每年都很好看。但真到了18歲。你能拿出來的錢不夠集中。孩子在外面讀書。學費、住宿費、雜費。每一項都要錢。這個時候，能不能“一把拿夠”。很重要。

盛利2在這方面很強。它給的提取方案很直接。孩子18歲。一次性提取175萬人民幣。約25萬美元。孩子22歲。再提取一次175萬人民幣。還是約25萬美元。

這就很像海外本科加讀研的節奏。第一筆解決本科。第二筆解決深造。不用每年拆得太碎。家長也更好安排。

我會把它看成15到20年中期收益領跑者。尤其是前20年。它的現金價值沖得快。如果你要的是中段發力。它很對。

數據上也挺硬。到第22年。累計提取能到50萬美元。生存總利益是72.84萬美元。是總保費的2.9倍。到第20年。剩余價值還能超過315萬人民幣。約45萬美元。

這組數字說明。它不是“提完就散架”的產品。中段拿錢后，后面還有空間。還能繼續長。這個屬性對留學家庭很有用。

不過我也會說一句實話。安盛這款的強項，集中在中期提取。如果你家根本不需要大額一次性支取。或者你更在意長期穩定兌現。那它未必是第一選擇。它更適合“本科直接出國 + 大額一次性提取”的家庭。這種家庭。選它就很順。

永明萬年青·星河尊享2，適合想要安全墊更厚的人

永明「萬年青·星河尊享2」，我會把它放在“安全感最強”的那一檔。這款不是那種第一眼就沖出來的產品。但你越看長期，越能感受到它的穩。

它最核心的點，是前22年里。復歸紅利 + 保證利益占比超過50%。這句話不要只看表面。它真正意味著的是。一半以上的收益更鎖得住。不是完全靠浮動預期撐起來的。

對于教育金來說。這個特征很有價值。因為教育開支有時間點。你不太能等市場心情。孩子要交學費的時候。錢就得在那兒。永明這種結構，抗波動能力更強。

它的另一個優勢，是保證回本時間只有13年。比同類產品早了5到12年。這點我很在意。因為很多家長口頭上說長期。但心里還是會擔心回本太慢。永明在這個環節，確實更能安人心。

提取方式也很靈活。孩子18到25歲。每年可以靈活提取總保費的8%到15%。這個區間不算夸張。但很好用。你可以按學費節奏來。不用一次性把計劃掏空。也不用每次提取都很肉疼。

我會把永明理解成。“教育金 + 終身備用金”的混合型方案。什么意思。就是孩子上學這幾年可以用。后面如果不全用完。還可以給結婚。給育兒。給置業過渡。這比只盯著教育場景，實用得多。

還有一點。它的剩余價值在提取后通常不太容易縮水。這個特征對保守型家庭很友好。因為你會更安心。不會總擔心一提就塌。

我自己會把它推薦給兩類人。第一類。特別怕波動。第二類。希望一筆錢能兼顧多個階段。永明很適合這類家庭。它不是收益沖得最猛的。但它的安全墊最厚。也最省心。

三款放在一起看，差別其實很清楚

我把這三款放到最后一起看。你會發現。它們不是誰壓過誰。而是解決的問題不同。

友邦環宇盈活。更像“先穩住，再慢慢提”。它適合國內本科。也適合后面接海外讀研。我會優先推薦給保守型家長。

安盛盛利2。更像“中期發力，一次拿夠”。它適合海外本科。也適合需要大額提取的家庭。我會優先推薦給明確要走留學大額支取的人。

永明萬年青·星河尊享2。更像“安全墊厚，提取靈活”。它適合想把教育金和備用金放在一起做的人。我會優先推薦給安全優先、又不想太死板的家庭。

如果你問我。三款里誰最好。我不會這么回答。這個問題本身就不對。

我會反過來問你。孩子未來是國內本科為主，還是直接海外？你更在乎一次性拿錢，還是長期穩健？你會不會把這筆錢中途挪走？你希望它只管教育，還是未來還能管更多場景？

問題問清楚了。答案就出來了。

從公司底子看。這三家也都不弱。友邦1919年成立。香港澳門超過330萬客戶。安盛總部在法國。1817年成立。是全球最大的保險集團。資產規模約1萬億。永明金融是加拿大第二大保險公司。1871年成立。香港永明始于1892年。

我會把這些背景看成加分項。不是唯一標準。但會影響長期信心。尤其是教育金這種要放很多年的東西。公司底子，不能完全不看。

再說一個我很認同的市場信號。2025年前三季度。內地訪客赴港新單保費約630億港元。同比增長約15%。其中儲蓄型產品里，5年繳 + 10年繳占比超過70%。

這個數據很說明問題。大家不是隨便買。而是越來越傾向于中長期配置。也說明我這次統一用5年繳、每年5萬美元去測算。不是拍腦袋。是比較貼近當下主流家庭的選擇。

我會怎么給自己家孩子配

如果是我自己重選一次。我會這樣分。

第一種。保守型。我會先看友邦環宇盈活。我想要的是穩。不是猛。孩子先讀國內本科。再看要不要出國。這條路最順。

第二種。目標明確型。我會直接看安盛盛利2。孩子本科直接出國。而且家里明確要大額、一次性支取。那它就很合適。

第三種。安全感優先型。我會選永明萬年青·星河尊享2。我希望教育金別太冒進。又希望后面還能兼顧別的用途。這種情況下，它最舒服。

如果讓我只留一句。我會說。0~5歲給娃做教育金，確實是最省心的窗口。不是因為這時候最便宜。而是因為時間夠長。你有機會把復利拉起來。也有機會把提取節奏安排順。越往后拖。越容易被學費節點倒逼著做決定。那時候往往就沒這么從容了。

我一直覺得。教育金不是“買哪款最強”。而是“哪款最像你家未來的用錢節奏”。這才是關鍵。

大賀說點心里話

如果你現在也在給娃做教育金，別急著只看演示數字。先把孩子未來10年怎么花錢想清楚。這一步比選產品還重要。如果你想讓我幫你把家庭預算和提取節奏捋一遍，下面這個入口可以看看。