你好，我是大賀。

今天聊保誠(chéng)本月新推的美元儲(chǔ)蓄計(jì)劃，保誠(chéng)「駿譽(yù)財(cái)富」（PRUDENTIAL Prime Ace）。

我先講一個(gè)我最近遇到的場(chǎng)景。

一位做企業(yè)的朋友，前幾年花了不少錢搭香港家族信托。設(shè)立費(fèi)、律師費(fèi)、管理費(fèi)，算下來壓力不小。后來他問我一句話：如果只是想給孩子分配資產(chǎn)、防止亂花、保留一點(diǎn)現(xiàn)金流，非得上信托嗎？

這個(gè)問題很現(xiàn)實(shí)。

家族財(cái)富的底層邏輯是什么？

不是把錢放進(jìn)去就完事。是錢在誰(shuí)手里。什么時(shí)候給。怎么給。出了突發(fā)情況，誰(shuí)能動(dòng)。孩子不成熟時(shí)，誰(shuí)來管。

咱們站高一點(diǎn)看。駿譽(yù)財(cái)富不是傳統(tǒng)意義上的“高收益儲(chǔ)蓄險(xiǎn)”。它更像一張帶現(xiàn)金流功能的類信托保單。

這也是我覺得它值得聊的地方。

年繳100萬美元，為什么能少交17.9%

這個(gè)首發(fā)優(yōu)惠，確實(shí)很抓眼球。

駿譽(yù)財(cái)富有一個(gè)選項(xiàng)。一次性預(yù)繳全期3年保費(fèi)，可享每年6.5%保證特惠利率。

折算下來，相當(dāng)于約17.9%首年年度保費(fèi)的節(jié)省。

素材里的案例很直接。

年繳100萬美元。3年一共300萬美元。選擇一次性預(yù)繳后，可少付179,374美元。實(shí)際繳費(fèi)是2,820,626美元。

這不是小錢。

但我不建議你只盯著“優(yōu)惠”兩個(gè)字。高凈值家庭看產(chǎn)品，不能只看保費(fèi)少了多少。要看保司為什么敢這么設(shè)計(jì)。

保誠(chéng)給了兩個(gè)選擇。

一個(gè)是保費(fèi)回贈(zèng)。一個(gè)是6.5%保證特惠利率。

投保人可以按資金偏好選?，F(xiàn)金流緊一點(diǎn)?？赡芨矚g分年繳。手里美元充足。一次性預(yù)繳就更有吸引力。

我自己的判斷很明確。

如果你本來就有美元資金。又確定這筆錢是長(zhǎng)期不用的錢。6.5%保證特惠利率更值得認(rèn)真算。

但如果你要靠短期周轉(zhuǎn)湊這筆錢。別硬上。

這類產(chǎn)品好不好，前提是資金周期匹配。錢放不住，再好的結(jié)構(gòu)也會(huì)變形。

第一層底氣：交齊保費(fèi)后鎖定81%保證現(xiàn)金價(jià)值

駿譽(yù)財(cái)富最硬的地方，不是演示收益。

是早期保證現(xiàn)金價(jià)值。

保費(fèi)交齊后，保單即鎖定81%保證現(xiàn)金價(jià)值。配合預(yù)繳，保單繕發(fā)日退保價(jià)值為預(yù)繳總保費(fèi)的80%。

這點(diǎn)很關(guān)鍵。

很多儲(chǔ)蓄險(xiǎn)前期現(xiàn)金價(jià)值爬得慢。前幾年退保，很傷。客戶心里會(huì)有壓力。尤其是大額保單，動(dòng)輒幾十萬、上百萬美元。沒人愿意把流動(dòng)性完全壓死。

駿譽(yù)財(cái)富的設(shè)計(jì)明顯不同。

它是3年供款。預(yù)期5年回本。第10個(gè)保單年度，總回報(bào)率為4.22%。

這個(gè)數(shù)字不算夸張。也沒必要夸張。

真正有價(jià)值的是，前期保證價(jià)值給得比較厚。保單不是一開始就“輕飄飄”。

基礎(chǔ)投保參數(shù)也要看清。

繳費(fèi)年期是3年。投保年齡是1至80歲，按下次生日年齡。貨幣是美元。正常最低名義金額是600,000美元。另設(shè)有保費(fèi)融資選項(xiàng)。

這里我提醒一句。

保費(fèi)融資不是給所有人用的。

融資會(huì)放大收益感。也會(huì)放大成本和利率風(fēng)險(xiǎn)。保守型家庭，尤其不熟悉美元負(fù)債的人，我不建議為了買保單去硬加杠桿。

產(chǎn)品本身現(xiàn)金價(jià)值厚。已經(jīng)是優(yōu)勢(shì)。沒必要把簡(jiǎn)單問題復(fù)雜化。

第二層底氣：樂觀和悲觀情景差距只有±1.1%

儲(chǔ)蓄型港險(xiǎn)里，我一直會(huì)看一個(gè)點(diǎn)。

不是只看中檔演示。也不是只看最高演示。我要看樂觀情景和悲觀情景差多少。

差得越大，說明未來變量越多?？蛻粢詾樽约嘿I的是穩(wěn)。最后拿到手，可能完全不是那回事。

市面上一些同類產(chǎn)品，樂觀與悲觀演示收益差值可到**±2.4%**。

駿譽(yù)財(cái)富把這個(gè)差異控制在**±1.1%**區(qū)間。

這個(gè)水平，我認(rèn)為是很克制的。也比較適合保守資金。

它背后的資產(chǎn)配置，是50%固定收益證券 + 50%股票類別證券。再加上全球分散投資。還有保誠(chéng)長(zhǎng)期經(jīng)營(yíng)形成的風(fēng)控和紅利平滑機(jī)制。

當(dāng)然，我不會(huì)把紅利平滑理解成“收益必然穩(wěn)定”。

分紅仍然有非保證部分。演示也不是承諾。

但至少?gòu)脑O(shè)計(jì)上看，它不是那種把收益曲線拉得很刺激的產(chǎn)品。它追求的是波動(dòng)收窄。不是短期沖高。

臨近退休的人。風(fēng)險(xiǎn)承受能力低的人。想做美元長(zhǎng)期底倉(cāng)的人。這個(gè)特征很重要。

有錢人真正擔(dān)心的不是賺多少。

是不能在不該出問題的時(shí)候出問題。

第三層底氣：第5年起，可以把保單變成自動(dòng)現(xiàn)金流

駿譽(yù)財(cái)富還有一個(gè)我很看重的功能。

自主入息選項(xiàng)。

從第5個(gè)保單周年日起，持有人可以預(yù)先設(shè)定自動(dòng)提取指令?？梢园茨辍Ｒ部梢园丛?。

金額也有兩種玩法。

可以固定金額提取。也可以按每年**1%至10%**比例遞增。

這個(gè)遞增設(shè)計(jì)挺實(shí)用。

養(yǎng)老的錢，不是每年都一樣花。孩子海外讀書的錢，也不是一次性花完。長(zhǎng)者照護(hù)費(fèi)用，更可能逐年上升。

駿譽(yù)財(cái)富的提取來源，是歸原紅利和相關(guān)特別紅利的現(xiàn)金價(jià)值。它不減少保單名義金額。也毋須部分退保。

這就把很多傳統(tǒng)提款動(dòng)作簡(jiǎn)化了。

以前是需要錢時(shí)再申請(qǐng)。現(xiàn)在可以提前設(shè)好。到點(diǎn)自動(dòng)發(fā)。

這不是理財(cái)，是制度設(shè)計(jì)。

它適合三類用途。

生活費(fèi)。大學(xué)學(xué)費(fèi)。長(zhǎng)者照護(hù)。

不過這里也要說清楚。

自主入息好用，不代表你可以隨便取。提取會(huì)影響保單后續(xù)滾存。尤其是早期提取過高，會(huì)削弱長(zhǎng)期價(jià)值。

我的建議很直接。

如果你買它是為了傳承，就別把提款比例設(shè)太激進(jìn)。

如果你買它是為了養(yǎng)老現(xiàn)金流，可以從第5年后做規(guī)劃。但也要留足保單繼續(xù)滾存的空間。

另外，PACE只提供3年繳。客戶也可以一次性預(yù)繳全期保費(fèi)。

這種快繳費(fèi)的結(jié)構(gòu)，適合已經(jīng)有一筆閑置美元的人。也適合不想長(zhǎng)期背保費(fèi)壓力的家庭。

年輕家庭可以用來規(guī)劃教育金。中年準(zhǔn)退休群體可以看養(yǎng)老現(xiàn)金流。高凈值家庭則更看重保單后面的傳承結(jié)構(gòu)。

第四層底氣：能分拆、能換人，也能防止孩子亂花

講到這里，駿譽(yù)財(cái)富真正的價(jià)值開始出來了。

它不只是儲(chǔ)蓄險(xiǎn)。

它有一部分功能，已經(jīng)接近家族信托的思路。

第3個(gè)保單周年日后，保單支持分拆?？梢园岩环荽箢~保單，拆成多份獨(dú)立保單。分別給子女或?qū)O輩。

多孩家庭很需要這個(gè)功能。

很多家庭不是沒錢。是怕分不均。怕一個(gè)孩子提前拿太多。怕另一個(gè)孩子覺得不公平。

分拆之后，各自獨(dú)立滾存。以后管理也更清楚。

它還支持無限次更改受保人。

這點(diǎn)對(duì)財(cái)富延續(xù)很重要。單一生命結(jié)束，不一定意味著資產(chǎn)安排結(jié)束。錢要傳三代不容易。受保人更換，就是給保單續(xù)命。

還有一個(gè)功能，我會(huì)特別提醒高凈值家庭看。

如果保單持有人因嚴(yán)重疾病，比如重度創(chuàng)傷、昏迷，喪失行為能力。預(yù)先指定的家人可以直接提取部分退保價(jià)值，或接管保單。

法律程序可能需要數(shù)月。保單授權(quán)的應(yīng)急提取，只需數(shù)天。

這幾天到幾個(gè)月，對(duì)家庭很關(guān)鍵。

醫(yī)院費(fèi)用。企業(yè)周轉(zhuǎn)。孩子生活費(fèi)。老人照護(hù)。很多事情等不起。

暫托人機(jī)制也值得看。

可以由暫托人代管保單。直到子女達(dá)到指定年齡，或指定人生事件。比如大學(xué)畢業(yè)。結(jié)婚。生育。移居。

這就是防揮霍。

我不喜歡把這類功能講得太玄。其實(shí)很簡(jiǎn)單。

你不是不想給孩子錢。你是不想在他還不會(huì)管錢的時(shí)候，把控制權(quán)一次性交出去。

企業(yè)客戶也有一個(gè)場(chǎng)景。

企業(yè)業(yè)務(wù)保單可以在雇員離職時(shí)，更換新任雇員為受保人。讓保單價(jià)值繼續(xù)增長(zhǎng)。

這類設(shè)計(jì)，對(duì)企業(yè)主會(huì)更友好。

2025年以來，高凈值家庭加速做海外資產(chǎn)配置。美元資產(chǎn)和保險(xiǎn)類產(chǎn)品的需求很強(qiáng)。香港家族信托的門檻和成本也一直不低。行業(yè)里常見門檻在500萬美元以上。設(shè)立費(fèi)、年度管理費(fèi)都不輕。

駿譽(yù)財(cái)富不能替代完整信托。

這個(gè)話我說在前面。

但如果你的目標(biāo)是分拆、換人、暫托、現(xiàn)金流安排。它確實(shí)能覆蓋很多家庭80%左右的基礎(chǔ)需求。

預(yù)算沒到信托級(jí)別。又想提前做傳承秩序。駿譽(yù)財(cái)富比硬上信托更現(xiàn)實(shí)。

寫在最后：保費(fèi)回贈(zèng)和6.5%利率，我會(huì)怎么選

截至今天，2026年05月10日，這個(gè)首發(fā)窗口還在。

活動(dòng)期是即日起至5月31日。海報(bào)顯示為2026年4月15日至5月31日。

活動(dòng)期間，最低名義金額由600,000美元下調(diào)至195,000美元。

這個(gè)門檻變化很重要。

原本60萬美元的最低名義金額，會(huì)把不少家庭擋在門外。降到19.5萬美元后，更多家庭可以用它做一張“傳承底倉(cāng)”。

優(yōu)惠有兩個(gè)方向。

選項(xiàng)一是保費(fèi)回贈(zèng)。

海報(bào)顯示：

• 65,000至199,999美元，享6%
• 200,000至499,999美元，享8%
• 500,000至999,999美元，享10%
• 1,000,000美元或以上，享12%

選項(xiàng)二是一次性預(yù)繳全期3年保費(fèi)，享每年6.5%保證特惠利率。

保單生效時(shí)，可享高達(dá)一次性預(yù)繳保費(fèi)80%保證金額。

怎么選？

我給一個(gè)更直白的判斷。

美元現(xiàn)金充足，且不影響家庭流動(dòng)性，我會(huì)優(yōu)先看6.5%保證特惠利率。

它對(duì)大額預(yù)繳更友好。也更適合已經(jīng)準(zhǔn)備長(zhǎng)期配置美元資產(chǎn)的人。

如果你不想一次性拿出3年保費(fèi)，或者資金還要留給生意周轉(zhuǎn)，那就看保費(fèi)回贈(zèng)。

不要為了優(yōu)惠犧牲流動(dòng)性。

這款產(chǎn)品，我認(rèn)為適合三類人。

第一，正在規(guī)劃離岸美元資產(chǎn)的人。

第二，想給自己做退休現(xiàn)金流補(bǔ)充的人。

第三，想提前給孩子做分配，但還沒到設(shè)立家族信托規(guī)模的人。

不適合誰(shuí)？

短期資金不適合。只想兩三年套利的人不適合。完全不能接受分紅非保證的人，也不適合。

駿譽(yù)財(cái)富的賣點(diǎn)不在“搏高收益”。

它的賣點(diǎn)是，保證現(xiàn)金價(jià)值厚。波動(dòng)差窄。第5年能做自動(dòng)現(xiàn)金流。后面還能分拆、換人、暫托。

這幾個(gè)東西放在一起，才是它的完整價(jià)值。

我會(huì)把它看成一張高凈值家庭的美元現(xiàn)金流與傳承秩序保單。

不是每個(gè)人都需要。

但對(duì)已經(jīng)開始考慮養(yǎng)老、教育金、家族分配的人，這款確實(shí)值得重點(diǎn)看。

大賀說點(diǎn)心里話

這種產(chǎn)品，別只看優(yōu)惠表。更要看你家的錢，要不要做現(xiàn)金流和傳承安排。如果你想算一算自己更適合哪種繳費(fèi)方式，也可以把方案拿來一起看。