你好，我是大賀。

最近胡潤研究院發布了一份報告，數據挺扎眼的。

56%的高凈值人群計劃增配境外金融產品，其中境外保險占比**28%**排名第一。

香港更是以**52%**的比例成為首選地。

聰明錢都在做什么？答案已經很明顯了。

今天聊的這款永明「萬年青星河傳承2」，正好踩在這個趨勢上。我研究完之后發現，它確實把高凈值人群最關心的幾個痛點都解決了。

先說結論：這款產品4大核心優勢

資產配置決定90%的收益，選產品的核心就是看它能不能滿足你的真實需求。

**永明「萬年青星河傳承2」**的核心競爭力，在于把"回本速度、長期收益、靈活提領、穩健傳承"四大需求融為一體：

第一，回本快——保證回本時間只需10年，在行業里屬于第一梯隊。第二，長期收益高——35年就能登頂6.5%復利，而且確定性拉滿。第三，邊領邊傳——按2/20/21方案提領，100年累計提領380萬，保單內還有2390萬可以傳給下一代。第四，雙重鎖定——歸原紅利一經公布即保證，同時鎖定面值和現金價值，這個設計市場唯一。

下面逐一展開說。

論證一：回本速度行業天花板

雞蛋不能放在一個籃子里，但放出去的雞蛋得先確保能收回來。

永明「萬年青星河傳承2」的保證回本時間只需10年，比它的孿生兄弟「萬年青星河尊享2」還要提前3年。

如果選2年繳，預期6年就能回本；選5年繳，預期7年回本。這樣的回本速度可以說是行業天花板。

產品支持2年繳、5年繳兩種方案，覆蓋不同繳費能力的需求。

從現金價值表可以看到，0歲女性投保，第10年保證回本，總價值達到274,906美元。

到第20年，總價值已經漲到600,876美元。

和「尊享2」對比，「傳承2」的保證回本期更早（10年 vs 13年），這個差距在實際使用中意義很大。

早3年拿回本金，意味著更早進入"凈賺"階段。

論證二：長期復利6.5%，確定性拉滿

看看有錢人怎么做——他們不只看收益高不高，更看收益穩不穩。

**永明「萬年青星河傳承2」**的收益表現穩健有余，還能博取更高的收益。

保單第20年后，「傳承2」的預期回報就開始超過「尊享2」，主打的就是中長期收益。

從保證收益率來看，「傳承2」后期能達到1%，而其他產品的保證收益率峰值只在**0.2%-0.7%**之間。

綜合保證回本時間和保證收益率來看，確定性更強。

這張表展示了不同貨幣保單的回報率數據，可以看到預期內部回報率最終穩定在6.50%左右，保證內部回報率后期穩定在1.00%。

分紅實現率方面，永明一直很穩健。

2023年投保的「萬年青·尊享儲蓄計劃」，2024年的總現金價值比率為100%。

綜合來看，永明交出了一份令人滿意的分紅答卷。

論證三：邊領錢邊傳富，兩不誤

這是趨勢，不是選擇——高凈值人群越來越看重"活著能用、走了能傳"。

**永明「萬年青星河傳承2」**是極少數能夠持續提、提得多，同時兼顧下一代傳承的市場領先產品。

它有個經典的"2/20/21"提領方案：2年供款，第20年一次性提領150%總保費，第21年開始每年提領**10%**至終身。

舉個例子：35歲的陳先生，20萬×2年繳，總保費40萬。

55歲時可以一次性提領60萬（150%總保費），56歲起每年提領4萬直到終身。

更關鍵的是，100年累計提領380萬之后，保單內還剩2390萬可以傳給下一代。

這就是"三倍回本、十倍延續、百倍傳承"的真實含義。

對比市場上其他產品，永明「傳承2」是唯一能實現持續現金價值增長的產品。

其他產品要么無法提領，要么現金價值逐漸歸零。

傳承功能方面，永明做了"管家式類信托"設計：

類信托PLUS支持**56+**種身故支付選項，可以按子女成年、畢業、結婚、生育等人生節點分期支付，避免揮霍風險。

保單還可以按比例分拆，支持新設3位后補主權人，個人/聯合人壽隨意切換，實現多子女家庭的財富分配。

新增的3位暫托人選項，可以在子女成年前由信任者暫時托管保單，待成年后自動變更主權人。

這套設計更側重于長期的、穩定的現金流生成和巨額的財富傳承目標。

論證四：雙重鎖定，告別分紅焦慮

分散風險的前提，是風險真的被分散了。

永明官方宣布，歸原紅利一經公布即保證，同時鎖定面值和現金價值，這個設計市場唯一。

一經派發即**100%**保證，徹底告別分紅波動的焦慮，無需擔心其變動或撤回的可能性。

從對比表可以看到，其他產品的歸原紅利"現值"不保證，只有永明做到了"面值+現值"雙保證。

第5個保單周年日起，還可以將**10%-50%的保證現價、歸原及終期紅利轉入專屬鎖定賬戶，享現行3.5%**積存利率。

每個保單年度累計鎖定百分比最高50%。

市場波動下仍可穩賺息差，比銀行存款還香。

雙重鎖定使產品在低息環境中仍能提供有競爭力的保證回報，特別適合追求穩健增值的投資者。

彩蛋：6幣種+17種提取貨幣

2025年初人民幣對美元一度跌破7.3關口，中美利差擴大至300基點歷史高位。

在這種環境下，全球視野就不只是口號了。

永明「萬年青星河傳承2」支持6種保單貨幣：美元、加元、人民幣、英鎊、澳元、港元。

第3個保單周年日或之后可行使貨幣轉換，0調整費。

更重要的是，加元、人民幣及澳元保單的預期回報與美元保單相同。

這意味著你可以根據匯率走勢靈活切換，而不用擔心收益打折。

提取環節更靈活。SunWallet支持17種提取貨幣：

港元、美元、人民幣、日元、歐元、英鎊、澳元、加元、新加坡元……基本覆蓋了全球主要貨幣。

收件人可以指定直系親屬，支持全球支付。

這個設計突破了只能支付給保單主權人的限制，打開了更多使用場景。

比如子女在海外留學，可以直接用當地貨幣支付學費生活費。

對于有資產出海需求的家庭來說，這套貨幣體系相當實用。

總結：收益性與安全性兼顧的優質選擇

回到開頭那個數據——**56%**的高凈值人群計劃增配境外資產，他們看到了什么？

無非是三件事：分散風險、鎖定收益、代際傳承。

**永明「萬年青星河傳承2」**把這三件事都做到了，而且做得不錯。

10年保證回本、**35年6.5%**復利、邊領邊傳的靈活設計、雙重鎖定的確定性保障、6+17的貨幣體系——每一項都踩在高凈值人群的真實需求上。

為中長期財富規劃提供了一個收益性與安全性兼顧的優質選擇。

大賀說點心里話

產品分析到這里就結束了，但怎么買、從哪買，這里面的門道可能比產品本身更重要。