你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年。

養老這事兒，早規劃早安心。

但我見過太多人踩坑了——不是買錯產品，就是選錯策略，明明可以少交錢、多拿錢，結果白白多奮斗十年。

今天這篇文章，我把港險養老的3種核心玩法一次講透。別等退休了才后悔，咱們普通人的養老出路在哪，看完你就有數了。

港險養老3種玩法，一張圖看懂

先說結論。

養老規劃沒有"標準答案"，只有"最適合自己"的選擇。但選擇之前，你得先知道有哪些選項。

我把市面上主流的港險養老策略梳理成3類，直接看圖：

簡單總結一下：

• 第一種：中資系產品——太平喜裕、太保鑫相伴、國壽傲瓏盛世。適合看重品牌實力、想搭配高端養老社區的朋友，核心賣點是"穩"和"省心"。
• 第二種：多元貨幣產品——永明萬年青星河尊享2是代表。適合追求資金靈活、有全球資產配置需求、不確定未來在哪養老的朋友，核心賣點是"靈活"和"適配"。
• 第三種：轉年金產品——萬通富饒萬家是典型。適合想前期快速增值、后期穩定領錢的朋友，核心賣點是"攻守兼備"。

接下來，我一個個拆給你看，每種策略憑什么值得選，又有哪些你必須知道的細節。

中資系產品：憑什么說"穩"？

這類產品的目標用戶畫像很清晰——對境外公司不熟悉、總覺得跨境投保心里沒底的朋友。

說白了，就是需要一份"品牌信賴感"來當定心丸。

那中資系產品憑什么說"穩"？我從三個維度拆解。

1. 償付能力：三家都遠超監管紅線

保險公司的償付能力，直接決定了它能不能"賠得起"。

香港保監局的最低要求是150%，咱們看看這三家的數據：

• 太平（香港）：償付率 278%
• 太保（香港）：償付率 256%
• 國壽（海外）：償付率 208%

三家都遠超監管紅線，太平更是接近翻倍。

這意味著什么？意味著就算市場出現極端波動，這些公司也有足夠的"家底"來履行承諾。

2. 國際評級：標普、穆迪、惠譽三大機構背書

償付率是內部指標，國際評級是外部認證。我們看看三大評級機構怎么說：

• 太平（香港）：標普A，惠譽A
• 太保（香港）：標普A-，穆迪A3
• 國壽（海外）：標普A，穆迪A1

A級以上，在國際金融市場屬于"投資級"，代表違約風險極低。

說人話就是：這幾家公司，大概率不會"跑路"。

3. 分紅實現率：承諾的錢，真的能拿到

這是最關鍵的一條。很多人買儲蓄險，最擔心的就是"計劃書上畫的餅，最后能不能吃到嘴里"。

先解釋一下什么是"分紅實現率"——就是保險公司實際派發的分紅，除以當初計劃書上承諾的分紅。100%意味著"說到做到"，低于100%意味著"打了折扣"。

來看數據：

• 太平（香港）：周年紅利實現率100%，終期紅利實現率100%
• 太保（香港）：周年紅利實現率100%，終期紅利實現率100%
• 國壽（海外）：周年紅利實現率平均78%，終期紅利實現率100%

太平、太保的分紅實現率基本沒低于100%，國壽海外的終期紅利實現率也一直很穩。

這就意味著，當年計劃書上承諾的收益，基本都能給你兌現。

4. 投資風格：為什么能"穩"？

分紅能兌現，背后是投資策略在支撐。中資系保險公司的投資風格普遍偏穩妥，不怎么"冒險"。

看固收類投資占比：

• 國壽（海外）：固收類投資占比 81%
• 太保（香港）：固收類投資占比 70.3%，權益類僅9.4%
• 太平（香港）：固收類投資占比 68.7%

固收類資產（債券、存款等）波動小、收益穩，雖然不會像股票那樣"暴漲"，但也不會"暴跌"。

這就是中資系產品"穩"的底層邏輯——不追求極致收益，但求穩穩當當把承諾兌現。

這張表把三家公司的核心指標都列出來了，建議保存。下次有人問你"中資系港險靠不靠譜"，直接甩這張圖。

多元貨幣產品：憑什么說"靈活"？

第二種策略：多元貨幣產品。

如果你更看重資金的靈活度，希望收益能"野蠻生長"一些，而且不確定未來會在哪里養老——可能回內地，可能去澳洲陪孩子讀書，也可能干脆在香港待著——那多元貨幣產品可能更合你胃口。

友邦的環宇盈活、安盛的盛利2、宏利的宏摯傳承、永明萬年青星河尊享2，都是典型代表。

這類產品有個共同特點：都支持終身手動提取，能實現類似養老年金的領錢方式。

以永明萬年青星河尊享2為例，我拆解三個核心優勢：

1. 靈活提取：想怎么領，你說了算

這款產品不強制你什么時候領、領多少。很多朋友喜歡用"567提領密碼"：

• 交費 5 年
• 從第 6 年開始
• 每年領走總保費的 7% 作為現金流
• 活到老，領到老

這筆錢可以當每年的旅游基金，也能補貼日常開支，或者當教育金、養老金，想怎么花完全由你說了算。

這款產品是很適合作為養老金來用的——不是保險公司規定你每月領多少，而是你根據自己的生活節奏來安排。

2. 多元貨幣轉換：規避匯率風險的"殺手锏"

這是永明的獨門絕技。

永明是香港極少數做到人民幣、美元、加元、澳元四個幣種保單回報利益一致的保險公司。

更厲害的是：如果你選擇進行貨幣轉換，永明可以做到轉換前后保單的回本期、保證/預期回報完全一致。這個功能，市場少有。

舉個例子：你現在買的是美元保單，享受著全球頂尖投資帶來的高收益。

但如果未來你決定回內地養老，或者孩子要去澳洲讀書，想換成人民幣、澳元，你完全可以隨時申請保單貨幣轉換，按實時匯率轉換，預期收益不會受影響。

不用擔心"今天買美元，明天美元貶值了怎么辦"——因為你可以隨時切換到其他貨幣，而且收益不打折。

3. 收益穩健：有兜底保障

永明萬年青星河尊享2的復歸紅利占比非常高，而且保證部分給得很足，高達 1%。

很多同類產品可能只有0.5%，永明直接翻倍。

這意味著哪怕市場出現波動，你的賬戶價值也能保持相對穩定，心里會踏實很多。

轉年金產品：憑什么說"攻守兼備"？

第三種策略：轉年金產品。

咱們普通人規劃養老，最糾結的莫過于兩件事：一是年輕的時候想多賺點收益，讓養老本金滾得快些；二是又怕幾十年后市場波動，辛苦攢的錢縮水。

這筆賬咱們一起算算：如果你30歲開始存錢，60歲退休，中間30年，市場會發生什么？沒人知道。

2008年金融危機、2020年新冠暴跌、2022年美股熊市……黑天鵝太多了。

轉年金系的港險產品，能精準解決這個痛點。

這里重點說一款產品——萬通富饒萬家。這是老網紅富饒千秋的升級款，也是我們創始人保姑的自購款。

它的核心邏輯很簡單：年輕時讓錢加速升值，退休后一鍵切換年金模式，鎖定終身現金流。

前半程存錢，后半程養老。

1. 收益爆發力：本金滾得快

先看增值能力。選美元計劃的話：

• 7年回本
• 20年翻將近 3倍
• 30年翻將近 6倍
• 40年 10倍

具體數據我列個表：

30年預期IRR能沖到6.5%的復利天花板，而且30年及以后復利IRR穩定保持6.50%。

這在當前市場里妥妥是第一梯隊水平。

2. 年金轉換：把晚年現金流"焊死"

這是萬通富饒萬家的獨家功能。

等你到了55歲、60歲等預設退休年齡，就能行使年金轉換權。你可以把保單里積累的全部或部分現金價值（包括保證收益和分紅）換成全保證的固定年金。

注意這個詞：全保證。

一旦轉換完成，不管未來市場怎么波動，你每個月都能拿到合同里寫死的退休金。

相當于給晚年生活鎖死了一份"鐵飯碗"收入。這種確定性，是很多儲蓄險產品給不了的。

年金率實錘：歷史數據說話

有人可能會問：你說的"全保證年金"，年金率到底有多高？會不會很低？

我直接上數據。

萬通的年金轉換功能已經運行多年，有大量歷史案例可以參考。根據2004-2015年生效、2014-2025年轉換的保單數據：

• 最高年金率：9.5%
• 最低年金率：5.3%（這是遞增終身年金，定額終身年金率在6%以上）
• 年金率≥6%的保單占比：95.5%
• 6.50%~6.99%區間占比最高：38.5%

什么概念？

假設你60歲轉換年金，賬戶里有100萬美元。按6%的年金率計算，你每年能拿到6萬美元，折合人民幣約43萬。

這筆錢是寫進合同的，不受市場波動影響。活到80歲，你一共能拿到120萬美元；活到90歲，能拿到180萬美元。

相當于給晚年生活鎖死了一份"鐵飯碗"收入。

這是我們創始人保姑的真實保單。她自己買的產品，自己用的策略。

這就是最好的"信任背書"。

彩蛋：高端養老社區了解一下

最后聊個"彩蛋"——高端養老社區。

這是中資系產品的王牌優勢，很多人買港險時會忽略這一點。

先說個扎心的現實：

2025年1月起，漸進式延遲退休正式啟動。用15年時間，男職工退休年齡從60歲延遲到63歲，女職工從50/55歲延遲到55/58歲。

延遲退休意味著領取養老金的時間推遲了，但你的身體不會等你。

等你終于退休了，你住哪兒？誰來照顧你？

這不是杞人憂天。根據2025年博鰲亞洲論壇的數據，全球養老金儲蓄缺口約51萬億美元，未來40年每年需增加1萬億美元退休儲蓄。

中國的情況更不樂觀——養老金替代率僅40%，顯著低于國際70%的基準線。

什么意思？你退休前月薪2萬，退休后養老金只有8000。生活質量直接腰斬。

買保險，當然是先求安心，再談收益。但如果能"一站式"解決養老的錢和住的問題，那才是真正的省心省力。

中資系產品的"隱藏福利"

太平、太保、國壽這些中資系保險公司，都有自己的高端養老社區。

• 太平人家：太平集團旗下的高端養老社區品牌，已在上海、三亞、成都等地布局
• 太保家園：太保集團旗下的養老社區品牌，上海、杭州、大理等地都有項目

這些養老社區，普通人想入住，要么排隊等幾年，要么交幾百萬的"入門費"。

但如果你買了中資系的港險產品，可以直接獲得入住資格。

看看這個效果圖：水系環繞、綠化覆蓋、中式建筑與現代設計結合。這不是普通的養老院，是真正的"養老度假村"。

三款中資系產品速覽

再幫你梳理一下三款代表產品：

太平（香港）喜裕：市場稀缺的美式分紅產品。一次繳費，第2年開始每年領**5%**現金紅利到終身，與此同時本金一直在漲。適合手里有一筆閑錢、想"躺著領錢"的朋友。

太保（香港）鑫相伴：港版快返年金。交完錢就領錢，保本同時每年拿**3.3%**利息落袋為安，總體保證部分占比很高。適合追求"確定性"、不想承擔任何風險的朋友。

國壽（海外）傲瓏盛世：港險人民幣保單"黑馬"產品。全程可以人民幣交易，既能規避匯率風險，又能享受港險的高收益。適合不想折騰外幣、但又想享受港險紅利的朋友。

有品牌、有產品、有服務，省心省力。

年輕的時候把錢放在保單里讓它復利增值，等老了，不光有按時按點給你發的養老金，還能直接拿到高端養老社區的入住資格。

這才是真正的"一站式"躺平養老。

大賀說點心里話

養老規劃這事兒，說到底就是一句話：早規劃早安心，晚規劃多花錢。

但"規劃"不是隨便買一份保險就完事了。選錯策略、買錯產品，可能多交10年"智商稅"。

如果你還在糾結"到底選哪種"，或者想知道怎么買能省更多錢，下面這張圖值得你花3秒鐘看完。